Анализ финансовых результатов деятельности ООО ТФК «БРИСК»

В публикациях  последних лет И.А. Бланк использует понятие соотношения риска и  дохода в своём определении прибыли. На взгляд учёного, прибыль – это выраженный в денежной форме чистый доход предпринимателя на вложенный капитал, характеризующий его вознаграждение за риск осуществления предпринимательской деятельности, представляющий собой разницу между совокупным доходом и совокупными затратами в процессе осуществления этой деятельности [4, с. 43].

В отечественной  экономической теории долгое время  считалось, что единственным источником прибыли является труд [5, с. 59]. Без  сомнения, труд является источником формирования прибыли, но она может быть получена и на основе привлечения капитала, а также с помощью ряда других факторов.

Так, американский экономист Самуэльсон считал, что прибыль – это безусловный доход от факторов производства, это вознаграждение за предпринимательскую деятельность, технические нововведения и усовершенствования, за умение рисковать в условиях неопределенности, это монопольный доход и этическая категория [4, с. 306].

В современной  экономике прибыль рассматривают  на микроэкономическом и макроэкономическом уровне [5, с. 199]. На микроэкономическом уровне ее связывают с процессом образования в действующих организациях, а на макроэкономическом – определяется место прибыли в доходе государства.

Например, из теоретических исследований, В.П. Петрова следует, что прибыль  формируется в процессе кругооборота и оборота средств в макроэкономике и характеризует прирост (увеличение) реального богатства государства  в денежном выражении. На практике проявляется  в форме увеличенного богатства  отдельных предпринимателей. Поэтому  прибыль всех предприятий в совокупности должна равняться сумме прироста богатства государства. Аналогично прибыль можно рассматривать  в мировом пространстве [6, с. 32].

Прибыль составляет основу экономического развития предприятия, ибо рост прибыли создает  финансовую базу для самофинансирования, расширенного воспроизводства, решения  проблем социальных и материальных потребностей трудового коллектива, технического переоснащения его. Поэтому  в условиях рынка ориентация хозяйствующих  субъектов на получение прибыли  является непременным условием предпринимательской  деятельности. Прибыль характеризует  абсолютную эффективность хозяйствования предприятия, представляет собой важнейший  показатель оценки его производственной и коммерческой деятельности, деловой  активности и финансового благосостояния.

Как результативный показатель она характеризует эффективность  использования имеющихся ресурсов, успех (неуспех) в бизнесе, рост (снижение) объемов деятельности.

Как количественный показатель прибыль представляет собой  разницу между ценой и стоимостью товаров, между объемом продаж и  себестоимостью (в сфере обращения  – между валовой прибылью и расходами на реализацию), являясь конечным результатом деятельности организации, создает условия для ее расширения, развития, самофинансирования и повышения конкурентоспособности.

Определение понятия «прибыль» постоянно  уточнялось от самого простого определения  – как доход, полученный от производства и реализации любого товара, до понятия чистой прибыли. В настоящее время ее характеризуют с позиции двух сторонней: микроэкономического и макроэкономического. Калькуляция прибыли по существующей методике на макро- и микроуровнях различна. На уровне организации ее исчисление связано с процессом образования, а на государственном уровне с определением места прибыли в доходе страны.

Основными функциями прибыли являются: воспроизводственная, контрольная, стимулирующая (рис. 1).

 

 

 

                                          Функции  прибыли

Рисунок 1 Функции прибыли

Понятие «прибыль» имеет разные значения с позиции организации, потребителя, государства. Но во всех случаях оно  означает выгоду. Если организация работает прибыльно (в нормальных условиях хозяйствования), то это свидетельствует о том, что покупатель, приобретая товар именно в этом магазине (или этого производителя), получает удовлетворение от покупки (когда у него есть выбор), а государство (общество) может за счет налогов на прибыль поддерживать убыточные объекты, решать приоритетные социальные задачи [6, с. 54].

Выделяют  бухгалтерскую и экономическую  прибыль.

Бухгалтерская прибыль – это результат реализации товаров и услуг. Она определяется в соответствии с действующим законодательством по бухгалтерскому учету и указывается в отчете о прибылях и убытках как положительная разница между доходами, определяемыми как приращение совокупной стоимости активов организации, приводящее к увеличению собственного капитала, и расходами предприятия, определяемыми как снижение совокупной стоимости активов, приводящее к уменьшению собственного капитала, признаваемыми в отчетном периоде.

В настоящее  время в бухгалтерском учете  выделяют пять видов (этапов) прибыли: балансовая прибыль, прибыль от реализации выпускаемой продукции, валовая прибыль, налогооблагаемая прибыль, прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия или чистая прибыль.

Валовая прибыль определяется как разница  между выручкой от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом  НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей) и себестоимостью проданных  товаров, продукции, работ и услуг. Выручку от реализации товаров, продукции, работ и услуг называют доходами от обычных видов деятельности. Так как основную часть прибыли предприятия получают от реализации выпускаемой продукции, сумма прибыли находится под взаимодействием многочисленных факторов: изменения объема, ассортимента, качества, структуры произведенной и реализованной продукции, себестоимости отдельных изделий, уровня цен, эффективности использования производственных ресурсов.

 Затраты  на производство товаров, продукции,  работ и услуг считают расходами по обычным видам деятельности.

Прибыль, которая учитывает все результаты производственно-хозяйственной деятельности предприятия, называется балансовая прибыль. Она включает прибыль от реализации продукции (работ, услуг), прибыль от прочей реализации, доходов по внереализационным операциям, уменьшенным на сумму расходов по этим операциям.

 

 

 

Рисунок 2 Схема формирования прибыли хозяйствующего субъекта.

Кроме того, различают прибыль, облагаемую налогом, и прибыль, не облагаемую налогом. После  формирования прибыли предприятие  производит уплату налогов, а оставшаяся часть прибыли в распоряжении предприятия, т.е. после уплаты налога на прибыль, называется чистой прибылью. Чистая прибыль, представляет собой  разность между балансовой прибылью и налоговыми платежами за счет нее. Этой прибылью предприятие может распоряжаться по собственному усмотрению, на производственное развитие, социальное развитие, поощрение работников и дивиденды по акциям, остальная нераспределенная прибыль, оставаясь в распоряжении предприятия, направляется на увеличение собственного капитала фирмы и может быть перераспределена в резервный фонд – фонд непредвиденных потерь, убытков, накопительный фонд – формирование средств для производственного развития, фонд потребления – средства для премирования сотрудников, оказание материальной помощи, фонд социального развития – на различные праздничные мероприятия. Различные стороны производственной, сбытовой, снабженческой и финансовой деятельности предприятия получают законченную денежную оценку в системе показателей финансовых результатов. Обобщенно наиболее важные показатели финансовых результатов деятельности предприятия представлены в отчете о прибылях и убытках. [4, с. 215].

Бухгалтерская прибыль как конечный финансовый результат выявляется за отчетный период на основании бухгалтерского учета  всех хозяйственных операций и оценки статей бухгалтерского баланса. Так как понятия доходов и расходов могут быть определены как по существу, так и количественно, то на практике чаще всего используется понятие бухгалтерской прибыли, позволяющее более обоснованно и реалистично определить прибыль предприятия, при ее расчете учитываются только внешние (денежные) платежи, отраженные в бухгалтерских документах.

Бухгалтерская прибыль = общая выручка – внешние  издержки

Но, тем  не менее, показатель бухгалтерской  прибыли имеет ряд недостатков, основными из которых являются:

• допущения различных подходов, используемые предприятиями при определении доходов и расходов, приводят к несопоставимости показателей прибыли;
• влияние инфляции не позволяет сравнивать показатели прибыли, определенные за разные отчетные периоды;
• бухгалтерская прибыль не отражает изменение капитала организации за отчетный период.

Стремление  к оценке эффективности использования  капитала компании привело к активному  использованию, особенно в зарубежной практике, показателя экономической  прибыли.

Экономическая прибыль – результат «работы» капитала, она характеризует прирост  экономической стоимости предприятия. Она может быть определена как  разность между рентабельностью  инвестированного капитала и проведением средневзвешенной стоимости капитала на величину инвестированного капитала.

Экономическая прибыль отличается от бухгалтерской  прибыли тем, что при ее расчете  учитывается стоимость не только уплаты процентов по заемным средствам, как при расчете бухгалтерской  прибыли, но и использования всех долгосрочных и иных процентных обязательств. Таким образом, бухгалтерская прибыль  превышает экономическую на величину альтернативных затрат, или затрат отвергнутых возможностей, т.е. разница между бухгалтерской и экономической прибылью равна внутренним издержкам.

Именно  экономическая прибыль является критерием эффективности использования  ресурсов, так как ее положительное  значение характеризует превышение заработанных средств над стоимостью используемых ресурсов.

Экономическая прибыль может быть отрицательной  и равной нулю или положительной. В первом случае предприниматель  будет нести убытки, не получая  нормального вознаграждения за выполнение предпринимательских функций. При  невозможности снизить издержки он покинет данную отрасль деятельности. Второй случай, если экономическая  прибыль нулевая, т.е. равна нулю, означает, что предприниматель использует свои ресурсы с минимально допустимой для общества эффективностью. Однако, этого достаточно, чтобы удерживать его в отрасли до тех пор, пока его доход будет не меньше совокупных издержек. Наконец, третий случай (экономическая  прибыль – величина положительная) предполагает, что в данной отрасли, в данном деле предпринимательская  способность, капитал и земля  дают в данный момент больший эффект, чем минимально допустимый. Предпринимателю  в такой ситуации нет оснований  покидать отрасль, так как он не только покрывает все издержки, но и присваивает  себе избыток, превышающий эти издержки.

С другой стороны, количественная оценка экономической  прибыли весьма условна, так как  существует вероятность субъективного  подхода к выбору исходной базы для  расчета. Кроме того, определение  экономической прибыли весьма трудоемко. Это объясняется тем, что ее расчет осуществляется в основном для компаний, чьи акции торгуются на бирже, что позволяет получить данные об изменении капитала собственников.

Но, несмотря на различия между бухгалтерской и экономической прибылью, их следует использовать как взаимодополняющие показатели. Экономическая прибыль полезна для понимания сущности прибыли, бухгалтерская – для понимания логики и порядка ее практического расчета [7, с. 137].

Прибыль, учитывая различия между ее ожидаемым  и полученным уровнем, выполняет  следующие четыре функции:

– ожидаемая прибыль является основой принятия инвестиционных решений;

– полученная прибыль выступает измерителем результатов деятельности организации;

– часть полученной прибыли является источником самофинансирования организации;

– часть прибыли поступает в качестве вознаграждения владельцам капитала (в условиях акционерной формы собственности).

Из всего  вышесказанного следует вывод. Понятие «прибыль» имеет разные значения с точки зрения организации, потребителя и государства. Но во всех случаях оно означает получение выгоды. Если организация работает прибыльно, то это означает то, что покупатель, приобретая товары у продавца, удовлетворяет свои потребности, а государство за счет поступающих налогов от продажи финансирует социальные задачи и поддерживает убыточные объекты.

Целью деятельности любой коммерческой организации  в условиях рыночной экономики является получение прибыли, которая обеспечит  дальнейшее ее развитие. При этом образующуюся прибыль следует рассматривать  не только основной целью, но и главным  условием деловой активности организации, как результат ее деятельности, эффективного осуществления своих функций  по обеспечению потребителей необходимыми товарами в соответствии с имеющимся  спросом на них [4, с. 85].

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1.2 Механизм формирования  прибыли предприятия

 

Прибыль (убыток) или финансовый результат  представляет собой прирост (уменьшение) собственного капитала организации  за отчетный период, полученный в итоге  финансово-хозяйственной деятельности организации. Информационной базой для детального анализа формирования прибыли является бухгалтерская отчетность, и в первую очередь форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках», которая содержит данные о размере выручки от продаж товаров, продукции, работ и услуг без НДС и акцизов; себестоимости проданных товаров; коммерческих и управленческих расходах; прочих доходах и расходах; чистой прибыли, а также расшифровку отдельных прибылей и убытков.