Финансы и кредит

К числу страховых  резервов, формируемых при наличии  определенных финансовых условий (в  частности, при угрозе убыточности отдельных видов страхования), относится стабилизационный резерв. Он формируется по соответствующим видам страхования в случае образования отрицательного финансового результата от проведения страховых операций в результате действия факторов, не зависящих от воли страховщика, или в случае превышения коэффициента состоявшихся убытков над его средним значением.

Коэффициент состоявшихся убытков рассчитывается как отношение суммы произведенных в отчетном периоде страховых выплат по страховым случаям, произошедшим в этом периоде, резерва заявленных, но неурегулированных убытков и резерва произошедших, но незаявленных убытков, рассчитанных по убыткам, произошедшим в этом отчетном периоде, к величине заработанной страховой премии за этот же период.

Страховщики могут в добровольном порядке формировать резерв предупредительных мероприятий, который служит для финансирования мероприятий по предупреждению несчастных случаев, утраты и повреждения застрахованного имущества.

7.5 Доходы, расходы  и прибыль страховщика

Страховщик может иметь  доходы от страховых операций, инвестиционной деятельности и другие. Доходы от страховых операций формируются на основе страховых платежей, которые являются первичным доходом страховой организации и основой дальнейшего кругооборота средств, источником финансирования инвестиционной деятельности.

Средства страховщика  могут быть вложены в любую  отрасль народного хозяйства  и в любой форме: кредиты, прямое инвестирование, ценные бумаги, недвижимость и др. Доходы от инвестиционной деятельности могут быть использованы как на компенсацию убытков от страховых операций, на развитие страхового дела, так и в коммерческих целях или на потребление.

Помимо страховых платежей и доходов от инвестиционной деятельности страховая организация может  иметь также доходы от оказания различного рода услуг, связанных прежде всего с риск-менеджментом, консультациями, обучением кадров и т.д.

Расходы страховщика формируются в процессе распределения страхового фонда. Состав и структуру расходов определяют два экономических процесса: погашение обязательств перед страхователями и финансирование деятельности страховой организации.

По удельному весу и значимости в социально-экономическом  смысле основной статьей расходов страховщика  являются выплаты страховых сумм и страхового возмещения.

Отчисления  в запасные фонды или резервы  взносов представляют собой своеобразный вариант расходов будущих периодов в страховом деле. Они определяются как разница между нормативной и фактической величиной выплат страховых сумм и страхового возмещения.

Расходы на ведение дела подразделяются на:

• Аквизиционные расходы проводятся с целью заключения новых договоров страхования. К ним относятся аквизиционная комиссия, затраты на медицинское освидетельствование и т.д.
• Инкассовые расходы – это расходы на оплату труда работников страховой организации за сбор страховых платежей и обслуживание страхователей.
• Ликвидационные включают: затраты на проезд ликвидатора и экспертов к месту страхового события, вознаграждения экспертам, судебные расходы, расходы на корреспонденцию, связанные с данным случаем, и т.д..
• Управленческие расходы включают в себя оплату труда административно-управленческого персонала страховой организации, административно-хозяйственные расходы и расходы на развитие страхования.

Прибыль от страховых операций представляет собой разницу между ценой оказанных услуг и их себестоимостью. В страховании прибыль формируется за счет перераспределения средств страхователей.

Кроме прибыли от страховых  операций страховщик может иметь  также прибыль от инвестиционной деятельности.

Прибыль от инвестиции – это прибыль страховой организации от участия в хозяйственной деятельности нестрахового характера. Получение прибыли от инвестиций не является основной задачей страховщика, тем не менее эта прибыль представляет широкие возможности в расширении страховой ответственности и снижении тарифов по отдельным видам страхования, укреплении материально-технической базы страховщика и других направлений развития страхового дела.

7.6 Инвестиционная  деятельность страховой компании

Страховая компания наряду с проведением страховых операций участвует в инвестиционной деятельности. Инвестиционная деятельность страховых  организаций основана на механизме  размещения страховых резервов. Необходимость  исполнения договорных обязательств, создания соответствующих финансовых гарантий, влияние инфляции требуют от страховщика продуманной и взвешенной инвестиционной политики.

Инвестиционная деятельность составляет второй по приоритетности, после страховых взносов, источник доходов страховых компаний. В то же время инвестиционные операции связаны с определенным риском. Инвестиционный риск страховой организации должен быть сведен к минимуму за счет вложения средств страховых резервов в наиболее безопасные активы, приносящие невысокий, но устойчивый доход.

Согласно ст. 27 Закона «Об организации страхового дела в РФ» размещение страховых  резервов должно осуществляться страховщиками  на условиях диверсификации, возвратности, прибыльности и ликвидности.

Принцип возвратности предполагает максимально надежное размещение активов, обеспечивающее их возврат в полном объеме. Это касается как активов, покрывающих страховые резервы, так и собственных свободных средств страховой организации.

Принцип ликвидности означает, что структура вложений должна быть такой, чтобы в любое время были в наличии ликвидные средства или активы, быстро обращаемые в ликвидные средства.

Принцип диверсификации вложений обеспечивает распределение инвестиционных рисков на различные виды вложений, и гарантирует тем самым большую устойчивость инвестиционного портфеля страховщика. Вложения не должны концентрироваться на одном предприятии, проекте, территории.

Принцип прибыльности вложений означает, что активы должны размещаться с учетом конъюнктуры фондового рынка и приносить постоянный и достаточно высокий доход.

На инвестиционную деятельность страховщиков влияет размеры и структура  страхового портфеля по видам страхования, объем страховых резервов и сроки  распоряжения ими.

Страховые компании, занимающиеся страхованием жизни могут осуществлять долгосрочные инвестиции. Доход от этой деятельности должен быть стабильным, так как полученная прибыль учитывается при определении страховой премии. К вложениям таких компаний не предъявляется требование высокой ликвидности, поскольку потребность в денежных средствах покрывается за счет согласования сроков выплат со сроками инвестирования. Особое внимание следует уделять инфляции в связи с долгосрочным характером  инвестиций.

Страховщики, занимающиеся страхованием иным, чем  страхование жизни, осуществляют краткосрочные инвестиции, отдавая предпочтение принципу ликвидности, а не принципу доходности. В силу краткосрочного характера вложений практически не учитывается фактор инфляции.

Согласно Правилам размещения страховщиками страховых резервов, утвержденным приказом Минфина РФ от 22.02.1999 г., размещение страховых резервов – это активы, принимаемые в покрытие (обеспечение) страховых резервов. В покрытие страховых резервов принимаются только «разрешенные активы», к которым относятся:

• государственные и муниципальные ценные бумаги;
• векселя банков;
• акции;
• облигации;
• жилищные сертификаты;
• банковские вклады, в том числе депозитные сертификаты;
• недвижимое имущество;
• денежная наличность;
• денежные средства на счетах в банках, в том числе иностранная валюта;
• слитки золота и серебра.

ВОПРОСЫ ДЛЯ ПОДГОТОВКИ К ЗАЧЕТУ

Часть 1

1. Сущность финансов
2. Функции финансов
3. Роль финансов в общественном воспроизводстве
4. Роль финансов в условиях развивающейся экономики
5. Генезис категории «финансы»
6. Развитие финансовой науки
7. Финансовая система
8. Финансовая политика
9. Направления финансовой политики государства
10. Управление финансами
11. Финансовое планирование и прогнозирование
12. Финансовый контроль, его виды
13. Формы и методы финансового контроля
14. Сущность государственных и муниципальных финансов
15. Государственный бюджет
16. Доходы государственного бюджета
17. Расходы государственного бюджета
18. Бюджетная классификация. Классификация доходов бюджета.
19. Бюджетная классификация. Классификация расходов бюджета.
20. Бюджетная классификация. Классификация источников финансирования дефицитов бюджетов
21. Бюджетная классификация. Классификация операций сектора государственного управления
22. Сущность, функции, виды налогов
23. Виды налогов, принципы налогообложения
24. Бюджетное устройство. Бюджетная система
25. Принципы бюджетной систем РФ
26. Сущность и принципы бюджетного федерализма
27. Реформа межбюджетных отношений в РФ
28. Бюджетный процесс: сущность, участники, задачи
29. Реформа бюджетного процесса в РФ
30. Сущность, виды, роль государственных внебюджетных фондов
31. Порядок формирования и направления использования  внебюджетных фондов РФ: Пенсионный Фонд РФ
32. Порядок формирования и направления использования  внебюджетных фондов РФ: ФОМС
33. Порядок формирования и направления использования  внебюджетных фондов РФ: ФСС
34. Сущность и функции государственного кредита
35. Формы государственного кредита
36. Управление государственным долгом
37. Сущность и функции страхования ы
38. Формы и отрасли страхования
39. Финансовые ресурсы страховых компаний
40. Формирование страховых резервов страховой  организации
41. Доходы, расходы и прибыль страховщика
42. Инвестиционная деятельность страховой компании

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

Основная литература

Нормативно-правовые документы

1. Конституция Российской Федерации.
2. Гражданский кодекс Российской Федерации.
3. Бюджетный кодекс Российской Федерации.
4. Налоговый кодекс Российской Федерации.
5. ФЗ «Об общих принципах организации местного самоуправления в Российской Федерации» от 28.08.1995 г. N 154-ФЗ (с изм. и доп.).
6. ФЗ «О финансовых основах местного самоуправления в Российской Федерации» от 25.09.1997 г. N 126-ФЗ (с изм. и доп.).
7. ФЗ «О бюджетной классификации РФ» № 115 от 15.08.2006 (с изм. и доп.).
8. ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» от 10.07.2002 г., № 86-ФЗ (с изм. и доп.).
9. ФЗ «Об обязательном пенсионном страховании в РФ» №167 от 15.12.2001 (с изм. и доп.).
10. ФЗ «Об основах обязательного социального страхования» №165 от 16.07.2003 (с изм. и доп.).
11. ФЗ «О медицинском страховании граждан в РФ» от 28.06.1991г. N 1499-1 (с изм. и доп.).
12. ФЗ «О счетной палате РФ» N4 от 11.01. 1995 г. (с изм. и доп.).
13. ФЗ «Об индивидуальном (персонифицированном) учете в системе обязательного пенсионного страхования» от 01.04.2006 № 27-ФЗ.
14. Указ Президента РФ «О федеральном казначействе» от 08.12.1992 г. N 1556.
15. Положение о Министерстве финансов Российской Федерации, утвержденное постановлением Правительства РФ от 06.03.1998 г. N 273 (с изм. и доп.).

Учебная литература

1. Ковалева А.М. Финансы. – М.: Издательство «Финансы и статистика», 2007. – 416 с.
2. Поляк Г. Б. Бюджетная система России: Учебник для вузов / Г. Б. Поляк, А. А. Астахов, Л. А. Вафина и др.; Под ред. Г. Б. Поляка. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2002. – 540 с. – Слов.: с. 519 – 539 . – Библиогр.: с. 540 .*
3. Финансы: Учебник / В. В. Ковалев. – М.: Велби ТК , 2007 г. – 636 с.
4. Финансы: Учебник / Г. Б. Поляк. – М.:  Издательское объединение "ЮНИТИ", 2007 г. – 703 с.
5. Финансы: Учебник / М. В. Романовский – М.:  Издательское объединение "ЮНИТИ" , 2007 г. – 703 с.

Дополнительная литература

1. Акперов, Имран Гурру оглы. Казначейская система исполнения бюджета в Российской Федерации [Текст]: учебное пособие для вузов / И. Г. Акперов, И. А. Коноплева, С. П. Головач. – М.: Финансы и статистика, 2006. – 351 с. – Библиогр.: с. 340 – 344.*
2. Александров И. М. Бюджетная система Российской Федерации [Текст]: учебник / И. М. Александров. – М.: Дашков и К, 2006. – 485 с. – Библиогр.: с. 483 – 485.^*
3. Алехин Б.И. Государственный долг. – М.: ЮНИТИ, 2004. – 335 с.
4. Годин А.М. Бюджетная система Российской Федерации [Текст]: учебник / А. М. Годин, В. П. Горегляд, И. В. Подпорина. – 4-е изд., испр. и доп. – М.: Дашков и К, 2006. – 565 с. – Слов. : с. 533 – 560. – Библиогр.: с. 561 – 565.*
5. Государственные и муниципальные финансы: Учебник / А. Я. Быстряков, Т. Д. Викулина, В. Ф. Воля и др.; Под общ. ред. И. Д. Мацкуляка. – М.: Изд-во РАГС, 2004. – 676 с. – (Учебники Российской академии государственной службы при Президенте Российской Федерации). – Библиогр. в конце гл.*
6. Государственные и муниципальные финансы / Под ред. Лушина С.И., Слепова В.А. – М.: Экономистъ, 2006. – 761 с.
7. Волков О. И. Экономика предприятия: курс лекций / О. И. Волков, В. К. Скляренко. – М.: ИНФРА-М, 2006. – 279 с.
8. Занадворов В.С., Колосницына М.Г. Экономическая теория государственных финансов. – М.: ГУ ВШЭ, 2006. – 391 с.
9. Ковалев В.В. Финансы организаций (предприятий). Издательство: Проспект. – 2007. – 352 с.
10. Ковалева Т.М., Дьяконова М.Л., Кузьменко Т.Н. Финансы и кредит: Учебник для вузов (под ред. Ковалевой Т.М.) Изд. 2-е, перераб., доп./ 3-е, стереотип. – М.: Издательство «КноРус», 2007.
11. Ковалева Т. М. Бюджет и бюджетная политика в Российской Федерации [Текст]: учебное пособие для вузов / Т. М. Ковалева, С. В. Барулин. – 2-е изд. – М.: Кнорус, 2006. – 208 с. – Библиогр.: с. 207 – 208.
12. Мысляева И. Н. Государственные и муниципальные финансы [Текст]: Учебник для вузов / И. Н. Мысляева. – М.: ИНФРА-М, 2004. – 267 с. – (Высшее образование). – Библиогр.: с. 264 – 267.*
13. Нешитой А. С. Бюджетная система Российской Федерации: Учебник / А. С. Нешитой. – 4-е изд., испр. и доп. – М.: Дашков и К, 2006. – 307 с. – Библиогр.: с. 305-307.*
14. Нешитой А.С. Финансы и кредит. Изд. 2-е, перераб., доп. – М.: Издательство «Дашков и К», 2006. –  572 с.
15. Парыгина В.А., Браун К., Стиглиц Дж.Э. и др. Бюджетная система России. – М.: Издательство «ЭКСМО-Пресс», 2006. – 750 с.
16. Поляк Г.Б. Государственные и муниципальные финансы: учебное пособие для студентов ВУЗов, обучающихся по специальности 061000 «Государственное и муниципальное управление», 060400 «Финансы и кредит». Гриф МО РФ. – М.: Издательство «Юнити». – 2007 – 319 с.
17. Финансы, денежное обращение и кредит Учебник: Краткий курс / Под ред. д.э.н., проф. Н.Ф. Самсонова. – М.: Издательство «ИНФРА-М», 2004.
18. Финансы и кредит [Текст]: учебник для вузов / под ред. М. В. Романовского, Г. Н. Белоглазовой. – М.: Высшее образование, 2006. – 575 с. – (Университеты России). – Библиогр. в конце глав.^*
19. Шевчук В.А. Финансы и кредит. – М.: Издательство «Риор», 2006. – 288 с.