Современное состояние предприятия

В ходе горизонтального анализа  рассчитываются абсолютные и относительные изменения величин статей баланса за определенный период.

Горизонтальный анализ дает абсолютное отклонение по каждой статье, а вертикальный определить долю каждой статьи отчетности в общем, итоге баланса.

Таблица 8

Анализ финансового состояния  по данным бухгалтерского баланса

Статьи баланса	2004 г. на к.г.	2005 г. на к.г.	Изменения (+/-) (3к-2к)	Темп роста (3к/2к)	Структура, %		Изменения в структуре, %, (7к-6к)
					2004 г.	2005 г.
1	2	3	4	5	6	7	8
АКТИВЫ І. Внеоборотные активы (стр. 190) Нематериальные активы Основные средства. Незавершенное строительство ІІ. Оборотные активы (стр. 290) 2.1. Запасы 2.2. НДС 2.3. Дебитор. задолженность 2.4. Краткосрочные финан. вложения 2.5. Денежные средства Баланс	50054   - 48209   1845   22213 18666 2450   878   -   219 72267	58899   - 57054   1845   22630 20912 -   1678   -   40 81529	+8845   - +8845   -   +417 +2246 -2450   +800   -   -179 +9262	1,18   - 1,18   -   1,02 1,12 1,0   1,91   -   0,18 1,13	69,3   - 66,7   2,6   30,7 25,8 3,4   1,2   -   0,3 100	72,2   - 69,6   2,6   27,8 25,7 -   2,0   -   0,1 100	+2,9   - +2,9   -   -2,9 -0,1 -3,4   +0,8   -   -0,2 -
ПАССИВ ІІІ. Капитал и резервы 3.1. Уставной капитала 3.2. Добавочный капитал 3.3. Нераспр. прибыль ІV. Долгосрочные обязательства 4.1 Займы и кредиты V. Краткосрочные обязательства 5.1. Займы и кредиты 5.2. Кредиторская задолженность 5.3. Доходы будущих  периодов БАЛАНС	42773 8500   84197 -49924   687 687   28807 1359   27448   - 72267	57362 100   54420 2842   3465 3465   20702 9312   8910   2480 81529	+14589 -8400   -29777 -47082   +2778 +2778   -8105 +7953   -18538   +2480 +9262	1,34 0,01   0,65 0,06   5,04 5,04   0,71 6,8   0,32     1,13	59,2 11,8           11,6   8,24   0,56       100	70,4 50,85           13,56   8,47   0,68       100	-5,33           +1,96   +0,23   0,12       -

 

Из данных таблицы 8 видим, что за 2005 год активы предприятия  увеличилось на 13, %. Данное увеличение произошло как за счет увеличения внеоборотных активов (на 18 %), так и за счет оборотных средств (на 2 %) по статье запасы, которые увеличились на 12 %. Основные средства в 2005 по отношению к 2004 году увеличились на 18 %, однако удельный вес в структуре активов также увеличился на 2,9%. Это подтверждает, что структура активов улучшилась, увеличилась доля оборотных активов.

К отрицательным  моментам можно отнести уменьшение денежных на 82 %, удельный вес денежных средств в структуре баланса увеличился на 0,2 %, так же нельзя не заметить, что увеличились показатели удельного веса дебиторской задолженность на 91 %, НДС и краткосрочные финансовые вложения в 2005 – отсутствуют.

Удельный вес  уставного капитала в структуре  баланса снизился по отношению к 2005 году на 99,9 %, добавочный капитала на 35 % при этом увеличилась нераспределенная прибыль, Так же произошло увеличение займов и кредитов по отношению к 2004 году на 400 %, и доходы будущих периодов на 32 %, но в свою очередь снизилась кредиторская задолженность на 68 %.

Рост кредиторской задолженности  в 2004 году во многом связан с тем, что  не выполняются условия оплаты по договорам. Поэтому предприятие  вынуждено привлекать кредиты банков для погашения кредиторской задолженности, в частности задолженности перед персоналом организации и по налоговым платежам. Постоянный же рост кредиторской задолженности неизбежно привело к банкротству предприятия. Соответственной в 2003 году к предприятию была применена процедура банкротства, и предприятие было реорганизовано.

Внешнее управление имуществом МУСП «Россия» в 2003 осуществляя арбитражный управляющий. В его обязанности входит ряд мер по восстановлению платежеспособности предприятия-должника и продолжению его деятельности. Все мероприятия внешний управляющий осуществляет согласно плану, утвержденному собранием кредиторов. Вводится внешнее управление на срок не более 12 месяцев, который может быть продлен не более чем на 6 месяцев, если иное не предусмотрено ФЗ (см. гл. V, ст. 68, п. 4).

С момента введения внешнего управляющего руководитель предприятия-должника отстраняется от должности и передает ему управление делами (см. подробнее ФЗ гл. V, ст. 69). На период внешнего управления имуществом должника действует мораторий на удовлетворение требований кредиторов к должнику. Споры между арбитражным управляющим и кредиторами могут рассматриваться арбитражным судом. Арбитражному управляющему выплачивается вознаграждение, размер которого определяется кредиторами и утверждается арбитражным судом.

На основании арбитражного суда предприятие было реорганизовано и перешло в муниципальную собственность администрации Завьловского района.

Соответственно Управление взяло  на себя все обязательства по кредиторским задолженностям.

 

 

2.1.2. Анализ ликвидности  баланса

 

Потребность в анализе ликвидности  баланса возникает в условиях рынка в связи с усилением финансовых ограничений и необходимостью оценки кредитоспособности предприятия. Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств.

Анализ ликвидности баланса  заключается в сравнении средств  по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

В зависимости от степени ликвидности  активы предприятия подразделили на следующие группы:

А1 - Наиболее ликвидные активы - денежные средства и краткосрочные финансовые вложения.

А2 - Быстро реализуемые активы - дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты и прочие активы.

А3 - Медленно реализуемые активы - материальные запасы, налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям, дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более, чем через 12 месяцев после отчетной даты долгосрочные финансовые вложения.

А4 - Трудно реализуемые активы - статьи раздела I актива баланса, за исключением долгосрочных финансовых вложений.

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты.

П1 - Наиболее срочные обязательства - кредиторская задолженность.

П2 -Краткосрочные пассивы - краткосрочные кредиты и займы, прочие краткосрочные пассивы.

П3 - Долгосрочные пассивы - долгосрочные кредиты и займы, прочие долгосрочные пассивы.

П4 - Постоянные пассивы - собственные  средства за минусом расходов будущих  периодов.

Для определения ликвидности баланса  следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву.

Степень ликвидности баланса характеризуют следующие соотношения:

1. Абсолютная ликвидность

А1 ³ П1   А2 ³ П2   А3 ³ П3   П4 ³ А4

Выполнение первых трех неравенств влечет за собой выполнение и четвертого неравенства. Четвертое неравенство носит балансирующий характер, и в тоже время оно имеет глубокий экономический смысл: его выполнение свидетельствует о соблюдении минимального условия финансовой устойчивости - наличия у предприятия собственных оборотных средств.

2. Текущая ликвидность - свидетельствует  о платежеспособности или неплатежеспособности организации на ближайший к рассматриваемому периоду промежуток времени.

А1 + А2 ³ П1 + П2   П4 ³ А4       (20)

3. Перспективная ликвидность

А1 + А2 < П1 + П2   А3 ³ П3   П4 ³ А4     (21)

4. Недостаточный уровень перспективной  ликвидности

А1 + А2 < П1 + П2   А3 < П3   П4 ³ А4     (22)

5. Баланс организации неликвиден

П4 < А4          (23)

Таблица 9

Показатели актива и пассива  предприятия

Показатели	2004 г.	2005 г.	Изменения (+/-)
1	2	3	4
Активы А1 (стр.250+стр.260) А2 (стр.240+стр.270) А3 (стр.210+стр.220+стр.230) А4(стр 110+стр120+стр130+стр140+стр150) Баланс	219 878 21116 50054 72267	40 1678 20912 58899 81529	-179 +800 -204 +8845 +9262
ПАССИВ П1 (стр.620+стр660) П2 (стр.610) П3 (стр.590 +стр630+стр640+стр650) П4 (стр410+стр420+стр430+стр470) Баланс	27448 1359 687 42773 72267	8910 9312 5945 57362 81529	-18538 +7953 +5258 +14589 +9262

На основании данных сопоставим итоги приведенных групп и  проанализируем ликвидность баланса.

Таблица 10

Показатели ликвидности предприятия

Название ликвидности	Показатели ликвидности	2004 г.	2005 г.
1	2	3	4
Абсолютная ликвидность	А1 ≥ П1 А2 ≥ П2 А3 ≥ П3 П4 ≥ А4	219 < 27448 878 < 1359 21116 > 687 42773 < 50054	40 < 8910 1678 < 9312 20912 > 5945 57362 < 58899
Текущая  ликвидность	А1+А2 ≥ П1+П2 П4 ≥ А4	1097<28807 42773<50054	1718<18222 57362 < 58899
Перспективная ликвидность	А1+А2<П1+П2 А3≥П3 П4≥А4	1097<28807 21116>687 42773<50054	1718<18222 20912>5945 57362 < 58899

 

Продолжение таблицы 10.

1	2	3	4
Недостаточный уровень перспектив ликвидности	А1+А2<П1+П2 А3<П3 П4≥А4	1097<28807 21116>687 42773<50054	1718<18222 20912>5945 57362 < 58899
Баланс нелеквиден	П4≤А4	42773<50054	57362 < 58899

 

На основании данных представленных в таблице 10 можно сделать вывод, что баланс предприятия не ликвиден.

 

 

2.1.3. Оценка источников формирования материальных запасов.

 

Для оценки формирования внутренней финансовой устойчивости различаются четыре типа.

1. Абсолютная устойчивость (преобладание собственного капитала)

СОС – собственные оборотные  средства, источники для формирования материальных запасов (СОС – стр.490-стр.190)     (24)

СОС – МЗ > 0

2. Нормальная устойчивость

ФК – функционир. капитал

ФК = СОС + долгосроч. кредит. займы (стр. 590)   (25)

ФК – МЗ > 0

3. Недостаточный уровень внутренней финансовой устойчивости

И – общие суммы источников формирования запасов

И = ФК + займы и кредиты (стр. 610) + кредиторская задолж. (стр.621)

И – МЗ > 0          (26)

4. Кризисная финансовая устойчивость

И – МЗ < 0

Таблица 11

Оценка источников формирования материальных запасов

Показатели	2004 г.	2005 г.
1	2	3
1. Собственный капитал  (стр. 490)	42773	57362

Продолжение таблицы 11.

1	2	3
2. Внеоборотные активы (стр. 190)	50054	58899
3. Долгосрочные кредиты  и займы (стр. 590)	687	3465
4. Краткосрочные кредиты  и займы (стр. 610)	1359	9312
5. Кредиторская задолж. на товар отп. (стр621)	4333	6654
6. Материальные запасы (стр. 210)	18666	20912
7. Собственные оборотные  средства (СОС)	-7281	-1537
8. Функционированный  капитал (ФК)	-6594	1928
9. Общие суммы источников  формирования запасов И	-902	17894
10. Абсолютная устойчивость	-25947	-22449
11. Нормальная устойчивость	-25260	-22840
12. Недостаточный уровень	-19568	-3018
13. Кризисный уровень	-19568	-3018