Анализ дебиторской и кредиторской задолженности

Платёжеспособность и  кредитоспособность является одними из форм проявления финансовой устойчивости.

Анализ устойчивости финансового  состояния на ту или иную дату позволяет ответить на вопрос: насколько правильно организация управляла финансовыми ресурсами в течение периода, предшествующего этой дате.

Важно, чтобы состояние  финансовых ресурсов соответствовало  требованиям рынка и отвечало потребностям развития предприятия, поскольку недостаточная финансовая устойчивость может привести к неплатёжеспособности предприятия и отсутствию у него средств для развития производства, а избыточная – препятствовать развитию, отягощая затраты предприятия излишними запасами и резервами [28, С. 83 - 88].

Анализируя основные показатели деятельности ЗАО « СИА Интернейшнл-Кемерово»  в соответствии с таблицей 1, отметим, что: выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг в 2009 году по сравнению с 2008 годом увеличилась на 6889 тыс. руб. или на 13%, а в 2010 году по сравнению с 2009 годом снизилось на 2230 тыс. руб., что составили 4%; прибыть от продаж в 2008 году составляла 951тыс. руб., в 2009 году 1069 тыс. руб., то есть, наблюдается увеличение прибыли на 118 тыс. руб. или на 12%, но в 2010 году прибыль уменьшилась на 184 тыс. руб. или на 17%; Происходящие изменения отразились на росте чистой прибыли ЗАО « СИА Интернейшнл-Кемерово», которая увеличилась в 2009году по сравнению с 2008годом на 841 тыс. руб., т.е на 113% и снизилась в 2010гаду на 772тыс. руб. до 51%.  Обратим внимание на такой показатель как оборотные средства предприятия, они значительно уменьшились в 2009 году по сравнению с 2008 годом до 24% и так же значительно возросли 2010 году по сравнению с 2009 годом на 174% - это произошло за счет краткосрочных финансовых вложений, а вот собственный капитал постепенно накапливается на протяжении всего рассматриваемого периода в2009 году вырос на 64%, а в 2010 году на 20%, что говорит о финансовой устойчивости предприятия.

Рассматривая данные бухгалтерского баланса, представленные в таблице 1, отметим изменения, произошедшие с такими показателями как фондоотдача, фондоемкость,  фондовооруженность, рентабельность продаж и рентабельность собственного капитала.

Фондоотдача – показатель выпуска продукции, приходящейся на 1 рубль стоимости основных фондов. Данный показатель характеризует эффективность использования основных средств предприятия. В 2008 году на 1 рубль стоимости основных средств предприятия приходилось 25,55руб. услуг и продукции, в 2009 году – 35,12руб., а в 2010 году 33,89 руб. Таким образом, наблюдается так же с начала увеличение в 2009 году на 9,57руб.(37%), а потом снижение фондоотдачи 2010 году на  1,23 руб., что составило 96%.

Фондоемкость – показатель, обратный фондоотдаче; характеризующий  стоимость производственных основных фондов, приходящуюся на 1 руб. продукции. Соответственно следуя из таблицы 1, мы видим, что фондоемкость в 2009 году уменьшилась на 0,01 руб. до 75%, а в 2010году осталась не изменой по сравнению с 2009 годом.

Фондовооруженность –  характеризует обеспеченность предприятия  основными средствами и рассчитывается делением среднегодовой стоимости основных средств на численность работающих. Из анализа показателя следует, что обеспеченность предприятия основными средствами уменьшилось в 2009 году по сравнению с 2008 на 22% и увеличилась в 2010 году по сравнению с 2009 годом на 3%.

Таким образом, можно сделать  вывод о не достаточно эффективном  использовании основных средств в 2009году на ЗАО « СИА Интернейшнл-Кемерово».

Рентабельность продаж - показывает долю прибыли в каждом заработанном рубле т.е отношение  чистой прибыли к выраженному  в денежных средствах объёму продаж. Данный показатель значительно увеличивается в 2009 году, аШ на 89% и так же значительно снижается в 2010 году до 53%.

Рентабельность собственного капитала - показатель эффективности  деятельности, частное от деления чистой прибыли, на собственный капитал организации. В соответствии с таблицей 1, мы видим, что рентабельность собственного капитала ЗАО «СИА Интернейшнл-Кемерово» в 2008 году составила 30,43 руб., в 2009 году 39,36 руб., а в 2010 году 16,78 руб. Что свидетельствует  об эффективном использовании собственного капитала, но 2010 году менее эффективно.

И в заключении хотелось бы отметить, что анализируя основные показатели ЗАО « СИА Интернейшнл-Кемерово»  за три года,  наблюдаем такую  тенденцию:  в целом предприятие  имеет хорошие результаты и с  каждым годом увеличивает свою выручку, а  незначительный спад показателей  в 2010 году, можно отнести на финансовый кризис августа 2008 года.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3    Анализ дебиторской и кредиторской задолженности

 ЗАО «Сиа Интернейшнл  – Кемерово»

 

 

 

3.1   Анализ динамики  и состояния дебиторской задолженности

 

 

Учет дебиторской задолженности  в ЗАО «Сиа Интернейшнл – Кемерово»  ведется по видам дебиторской  задолженности и слагается из долгов перед организациями покупателей – за отгруженную им, но не оплаченную ими продукцию.

Для анализа и оценки дебиторской  задолженности целесообразно использовать данные об оборачиваемости долговых обязательств, в периоде их погашения.                    

Таблица 2 - Анализ динамики и структуры дебиторской задолженности

Наименование показателя	2008 года	2009 года	2010 года	Отклонение, 2008/2010 (+;-;)		Темп роста 2008/2010 (%)
Дебиторская задолженность:   краткосрочная - всего	130	226	465		335		3,58
В том числе: расчеты с покупателями	130	206	413		283		3,18
прочая	0	20	52		52		0

Из анализа таблицы 2, мы видим, что наиболее высокий удельный вес приходится на расчеты с покупателями которые за анализируемый период выросли на 3,18% и составили 413тыс. руб. в 2010году, что больше чем в 2008году на 283  тыс. руб. Так же отметим, что долгосрочной дебиторской задолженности на предприятии  нет.           

 Состояние расчетной дисциплины характеризуется наличием дебиторской задолженности и оказывает существенное влияние на устойчивость предприятия. Несоблюдение договорной и расчетной дисциплины, несвоевременное предъявление претензий по возникающим долгам приводят к значительному росту дебиторской задолженности, а следовательно, к нестабильности финансового состояния предприятия.

Представим крупных дебиторов  ЗАО «СИА Интернейшнл-Кемерово»  в виде таблице 3 и рисунка 2.

Таблица 3 – Крупные дебиторы ЗАО «СИА Интернейшнл-Кемерово»

Контрагент	2008 год	2009 год	2010 год	Отклонение, 2008/2010 (+;-;)	Темп роста 2008/2010 (%)
ООО «Эдельвейс», тыс. руб.	507,9	533,9	741,2	233,3	147,9
ООО «Сиб Фармацея», тыс. руб.	584,4	662,8	578,7	-5,7	99
ООО « Аптеки Кузбасса», тыс. руб.	974,6	764,5	744,6	-230	76,4
ООО «СОНАТА», тыс. руб.	769,7	456,5	398,6	-371,1	51,8
ООО «ЧП Насибулин», тыс. руб.	986,8	798,4	828,4	-158,4	83,9
ООО «Мелодия Здоровья», тыс. руб.	268,3	277,8	279,7	11,4	104,3

Рассмотрим крупных дебиторов  в графическом представлении  данных (рисунок 2), для  быстрой оценки их соотношения.

 

 

 

Рисунок 2 – Крупные дебиторы ЗАО «СИА Интернейшнл-Кемерово»

Как видно из таблицы 3 и  рисунка 2, самым крупным дебитором  ЗАО «СИА Интернейшнл-Кемерово»  является ООО «ЧП Насибулин», его задолженность в 2008 году составила 986,8 тыс. руб.,  но в динамике за три года она уменьшилась на 158,4 тыс. руб. Так же обратим внимание, что самым платежеспособным крупным дебитором приходится ООО «СОНАТА»,  т. к.  за рассматриваемый нами период больше всех погасила свой долг, который на 2008 год составил 769,7 тыс. руб., а в 2010 году 398,6 тыс. руб., разница погашенной суммы составила 371,1 тыс. руб. Изменения предприятия ООО «Мелодия Здоровья» по задолженности за этот же период произошли не значительные, сумма разницы увеличилась всего на 11,4 тыс. руб. В целом можно сделать вывод, что общая дебиторская задолженность предприятия ЗАО «СИА Интернейшнл-Кемерово» в динамике за три года уменьшилась на 520,5 тыс. руб.

Далее  проведем анализ оборачиваемости  дебиторской задолженности. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности. Показывает, насколько эффективно компания организовала работу по сбору оплаты за свою продукцию. Чем ниже оборачиваемость дебиторской задолженности, тем выше будут потребности компании в оборотном капитале для расширения объема сбыта.

Коэффициент оборачиваемости = Выручка / Средняя величина дебиторской или кредиторской задолженности (за период).

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности

53056/130=408,12 оборотов

2009 год:

Коэффициент оборачиваемости  дебиторской задолженности

59945/226=265,24 оборотов

2010 год:

Коэффициент оборачиваемости  дебиторской задолженности

57715/465=124,12 оборотов

Таблица 4 - Анализ оборачиваемости дебиторской задолженности ЗАО «СИА Интернейшнл-Кемерово»  за 2008 г. – 2010 г.

Показатель	2008 г.	2009 г.	2010 г.	Изменение 2008-2009 г.г.	Изменение 2009-2010 г.г.
1. Выручка от продажи  товаров, работ, услуг, тыс.  руб.	53056	59945	57715	6889	-2230
2.Дебиторская задолженность, тыс. руб.	130	226	465	96	239
3. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, оборотов	408	265	124	-143	-141

Из таблицы 4, видно что предприятие не эффективно организовала работу по сбору оплаты за свою продукцию, т.к коэффициент оборачиваемости очень высокий за весь рассматриваемый период, но с каждым годом потребности компании в оборотном капитале для расширения объема сбыт, становится все ниже.

По этому, кроме расчета  оборачиваемости дебиторской  задолженности, которая является более чем положительным  моментом, дальнейший детальный анализ задолженности мы не проводим.

Анализ состояния дебиторской  задолженности начинают с общей  динамики ее объема в целом и по статьям. Далее анализируется качественное состояние дебиторской задолженности для выявления динамики абсолютного и относительного размера неоправданной задолженности.

Независимо от контролирующих мер со стороны предприятия с  целью избежать продажи продукции неплатежеспособным покупателям в бухгалтерии ведется соответствующий журнал-ордер или ведомость учета расчетов с покупателями и заказчиками. На основании ведомости осуществляется ранжирование задолженности по срокам оплаты счетов, помогающее предприятию определить политику в области управления дебиторской задолженностью (активами) и расчетными операциями.

Все счета к получению  классифицируются по следующим группам:

- срок оплаты не наступил;

- просрочка от 1 до 30 дней (до 1 месяца);

- просрочка от 31 до 90 дней (от 1 до 3 месяцев);

- просрочка от 91 до 180 дней (от 3 до 6 месяцев);

- просрочка от 181 до 360 дней (от 6 месяцев до 1 года);

- просрочка от 360 дней и более (более 1 года).

К оправданной, относится задолженность, срок погашения которой не наступил или составляет менее одного месяца. К неоправданной, относится просроченная задолженность покупателей и заказчиков. Чем длительнее срок просрочки, тем вероятнее неуплата по счету. Отвлечение средств в эту задолженность создает реальную угрозу неплатежеспособности предприятия и ослабляет ликвидность его баланса.

Счета, которые покупатели не оплатили, называются сомнительными (безнадежными) долгами. Безнадежные долги означают, что с каждого рубля, вложенного в дебиторскую задолженность, не будет возвращена определенная часть средств. Наличие сомнительной дебиторской задолженности свидетельствует о несостоятельности политики предоставления отсрочки в расчетах с покупателями. Для выявления реальности взыскания долгов, носящих сомнительный характер, необходимо проверить наличие актов сверки расчетов или писем, в которых дебиторы признают свою задолженность, а также сроки исковой давности. По долгам, не реальным к взысканию, в установленном порядке формируется резерв по сомнительным долгам. При наличии оправдательных документов безнадежные долги погашаются путем списания их на убытки предприятия как дебиторской задолженности, по которой истек срок исковой давности.