Прогнозирование и пути улучшения финансового состояния организации

 

Данная таблица показывает, что оборотные активы сформированы за счет кредиторской задолженности и прочих видов обязательств и собственных источников. Наибольший удельный вес занимают собственные источники, так же прослеживается  динамика снижения кредиторской задолженности в 2009 году на 3,1 млн. руб., по сравнению с 2007 годом.

Таким образом, в целом КУП «Светлогорская типография» является финансово устойчивой организацией. Однако на предприятии наблюдается превышение дебиторской задолженности над кредиторской, в связи с чем предприятие не может погасить кредиторскую задолженность.

3. ПРОГНОЗИРОВАНИЕ И  ПУТИ УЛУЧШЕНИЯ ФИНАНСОВГО 

СОСТОЯНИЯ ОРГАНИЗАЦИИ

 

Проведенный анализ КУП «Светлогорская типография» показал, что предприятие находится в устойчивом финансовом положении и имеет достаточную ликвидность активов. У предприятия в 2009 году наблюдаются положительные тенденции:

1. Рост валюты баланса, то есть увеличение суммы активов;
2. Улучшились показатели финансовой устойчивости;
3. Повысился уровень рентабельности;
4. Уменьшился рост кредиторской задолженности.

Основная цель работы любого предприятия – получение прибыли от существующей деятельности. Так как изучаемое предприятие в 2009 году получило прибыли в 2 раз больше, чем в 2008 году,  то перед руководством КУП «Светлогорская типография» стоит задача продолжать работать такими темпами, для увеличения прибыли в дальнейших периодах. Это можно осуществить путем:

• увеличения прибыльности продаж;
• стабилизированием потока денежной наличности, и, как следствие улучшатся показатели абсолютной ликвидности баланса и рентабельности.

Пути увеличения прибыли предприятия:

1. Рост доходов от реализации (выручки) продукции;
2. Оптимизация затрат;
3. Повышение уровня рентабельности продукции;
4. Расширение торговой сети.

Рост доходов от реализации зависит от цен на ее продукцию, ее ассортимента и качества, от маркетинговых действий по увеличению спроса, кредитной политики организации и т.п. Специфика отросли, в которой осуществляет свою деятельность КУП «Светлогорская типография», заключается в том, что цены на продукцию снижаются вследствие технического прогресса и появление на рынке товаров более прогрессивной технологии.

Кроме того, на увеличение спроса влияет не только потребность в приобретении сотовых телефонов и автозапчастей, но и соотношение цены и качества товара, активность рекламы и разработки новых технологий; возможность приобретения товара в рассрочку (на данном этапе идет подготовка для продажи товаров в кредит), предоставление коммерческих кредитов (в разумных пределах на небольшие сроки), скидки за увеличение объема проданных товаров (накопительная система скидок) – внедрение подобных мероприятий даст возможность предприятию увеличить поступление выручки от реализации продукции.

За исследуемый период фактический рост выручки на предприятии составил в 2009 году, по сравнению с 2008 годом – 109,2 %.

Анализ динамики роста выручки от реализации и выявление тенденций его развития дает возможность предположить, что в 2010-2011 годах предприятие может увеличить объем реализации товара до 40-50 млн.рублей.

Второй задачей, стоящей перед предприятием, является снижение расходов предприятия. Оптимизация затрат, запасов ценностей, совершенствование их структуры. Основными источниками резерва снижения себестоимости продукции являются:

1. повышение уровня  производительности труда офис-менеджеров;
2. повышение производительности труда, улучшение качества обслуживания и консультации клиентов менеджеров по продажам и старших менеджеров;
3. сокращение коммерческих расходов;
4. поиск поставщиков с более низкими ценами на товар, оптимизации денежных потоков от предприятия к поставщикам с целью достижения определенного объема закупок для получения скидок по товару, получения товарных кредитов и т.п.

Резервы сокращения затрат устанавливаются под каждой статьей расходов за счет конкретных мероприятий (улучшение организации труда, усиление контроля за состоянием складского хозяйства, систематическое проведение инвентаризаций, контроль обоснованностью списания расходных материалов, сравнение прайс-листов поставщиков, проведение переговоров по поводу снижения расценок на товары, заключение договоров поставки с более выгодными для предприятия условиями и т.п.).

Проведение подобных мероприятий позволит снизить расходы предприятия, и, как следствие, увеличить показатели прибыли и рентабельности.

Увеличение выручки, и, соответственно, прибыли предприятия, позволит КУП «Светлогорская типография» погасить свою кредиторскую задолженность.

Еще одна задача, стоящая перед руководством предприятия КУП «Светлогорская типография» − улучшение, показателей ликвидности баланса. Основной путь для этого – стабилизация денежных потоков для увеличения денежных средств на расчетном счете предприятия и в кассе. Оптимизация денежных потоков предприятия и увеличение денежных средств на балансе предприятия позволит увеличить показатели абсолютной ликвидности баланса. Основной путь для оптимизации денежных потоков – сокращения разрыва времени между отгрузкой товара и получением оплаты за него, проведение систематической инвентаризации дебиторской задолженности. Кроме того, предприятию необходимо периодически проводить инвентаризацию кредиторской задолженности, и вовремя погашать свои долги перед поставщиками и покупателями, работниками по заработной плате, задолженность перед бюджетом по налогам и сборам; что приведет к сокращению объема кредиторской задолженности, и также улучшит показатели абсолютной ликвидности баланса КУП «Светлогорская типография».

При осуществлении плана увеличении прибыли и сокращения затрат, исследуемое предприятие будет иметь свободные денежные средства, и вкладывать их в ликвидные запасы.

Прогноз денежных потоков предприятия в плановом периоде  предполагает наличие денежных средств на расчетном счете предприятия и в кассе на конец планового периода  в размере 60 млн. рублей.

При составлении прогнозных денежных потоков приняты следующие допущения:

1.   Так как на складе недостаток запасов, то в плановом периоде  предприятие приобретет товаров  больше для поддержания уровня засов и расширения ассортимента.
2. В плановом периоде предприятие добьется  погашения дебиторской задолженности.
3. Высвободившиеся денежные средства будут направлены на  погашение кредиторской задолженности.

При составлении прогнозных данных было учтено влияние хозяйственных операций на следующие группы баланса:

- движение группы дебиторской задолженности;

- движение группы запасов;

- движение группы денежных средств;

- движение группы прибыли предприятия;

- движение группы кредиторской  задолженности.

Исходя из задач, которые стоят перед КУП «Светлогорская типография» в настоящее время, весь комплекс мероприятий по укреплению финансового состояния предприятия можно объединить в шесть больших групп:

• совершенствование финансирования деятельности предприятия;
• повышение эффективности использования текущих активов;
• совершенствование стратегии финансовой политики на предприятии;
• совершенствование тактики финансовой политики на предприятии;
• совершенствование финансового планирования и прогнозирования на предприятии;
• совершенствование внутреннего финансового контроля.

Под вышеупомянутыми направлениями следует понимать следующее.

Совершенствование финансирования деятельности предприятия предполагает:

- разработку дивидендной политики, производя расчеты по распределению чистой прибыли на вознаграждение инвесторов, с одной стороны, и самофинансирование развития и наращивание собственных средств, с другой стороны;

- формирование наилучшей структуры  заемных средств по форме (кредиторская задолженность, кредит, облигационный заем), по срокам (краткосрочные, долгосрочные) и стоимости.

Совершенствование финансовой стороны эксплуатации активов предполагает:

- определение основных направлений  расходования средств, соответствующих стратегическим и тактическим целям предприятия;

- формирование наилучшей структуры  активов;

- регулирование массы и динамики  финансовых результатов с учетом приемлемого уровня предпринимательского риска.

Совершенствование стратегии финансовой политики предполагает:

- проведение инвестиционной политики, осуществляя анализ инвестиционных проектов хозяйственного и финансового характера, отбор наилучших из них и последующий финансовый мониторинг претворения проектов в жизнь;

Совершенствование тактики финансовой политики предполагает:

- осуществление комплексного оперативного  управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами предприятия (денежными средствами, дебиторской задолженностью, с одной стороны, и кредиторской задолженностью и краткосрочными кредитами, с другой стороны);

- осмысление ценовых и прочих  маркетинговых решения с точки  зрения их влияния на финансовые  результаты.

Совершенствование финансового планирования и прогнозирования развития предприятия предполагает:

- определение финансовых перспектив  развития предприятия, а также  тактических шагов по обеспечению  своевременного проведения расчетов  между поставщиками и покупателями с целью предупреждения наращивания величин дебиторской и кредиторской задолженностей.

Совершенствование внутреннего финансового контроля предполагает:

- анализ данных бухгалтерского  и операционного учета, а также  отчетность предприятия, пользуясь ими:

а) как материалом для оценки результатов деятельности предприятия;

б) как информационной базой для принятия финансовых решений.

По совершенствованию финансирования деятельности предприятия можно предложить придать структуре пассивов более рациональную основу. С прочими кредиторами необходимо провести переговоры о продлении сроков погашения кредиторской задолженности. При этом должен быть составлен план погашения кредиторской задолженности на следующий год, являющийся составной частью общего финансового плана предприятия. Резервы для погашения кредиторской задолженности у предприятия имеются. Это, прежде всего сокращение дебиторской задолженности, возможность более рационального использования основных средств (то есть мобилизация внеоборотных активов), и ускорение оборачиваемости оборотных средств.

Следует активное внимание уделить расчетам по дебиторской задолженности.

Должна проводиться активная работа по отсылке письменных предупреждений, должны браться и прослеживаться выполнение гарантийных писем от предприятий и организаций, в которых они обязуются погасить свою задолженность за услуги с предоставлением графика погашения, на злостных неплательщиков должны подаваться дела в арбитражный суд.

Внимание должна быть уделено и бартерным операциям, обеспечивающим собственные потребности в материалах, комплектующих и др.

Работа с неоправданной дебиторской задолженностью КУП «Светлогорская типография» должна стать стратегическим направлением финансовой деятельности, и должна проводиться ежедневно.

С юридическими лицами специалистам КУП «Светлогорская типография» рекомендуется проводить:

- автопрозвонку (ежедневно);

- прозвонку специалистами группы  по работе с дебиторской задолженностью крупных должников;

- проведение взаимозачета и  бартера;

- необходимо доработать, в соответствии с требованиями сегодняшнего дня программы «санкций» с целью гибкого применения к должникам;

- разрабатываться положение о  проведении взаимозачетов, бартерных  и других операций, связанных  с возмещением долга.

Предлагается за счет активизации работы с дебиторами сократить величину дебиторской задолженности до 15,4 млн. руб., т.е. сократить на 10,2 млн. руб.

За счет высвобожденных денежных средств предлагается осуществить расчеты по кредиторской задолженности предприятия.

Таким образом, предлагаемые мероприятия по управлению оборотными средствами КУП «Светлогорская типография» экономически целесообразны.

Сотрудникам отделов продаж в процессе ведения переговоров с клиентами постоянно приходится сталкиваться с проблемой отсутствия наглядных образцов печатной продукции и послепечатной доработки. Зачастую, в качестве таковых используется продукция, которая была изготовлена для другого клиента, что имеет следующие недостатки:

- высока вероятность «тиражирования идей», когда оригинальная идея исполнения продукции копируется полностью или частично другими клиентами;

- возникает риск демонстрации полиграфической продукции конкурентов данного клиента;

- новые или эксклюзивные виды послепечатной доработки, как правило, не демонстрируются из-за дефицита образцов;

- возникает вероятность обвинения организации в недобросовестном и неэкономном использовании средств клиентов, поскольку демонстрируемые образцы, фактически оплаченные заказавшими их клиентами, используются сотрудниками организации в собственных целях;