Трастовые операции кредитных учреждений на примере ЗАО «Райффайзенбанк»

       Объектами траста могут стать: материальное движимое и недвижимое имущество организаций и граждан, финансовые и денежные средства и документы, сопровождающие их движение, права и документы на получение, владение, распоряжение и пользование имуществом, права на получение доходов от имущества, финансовых и денежных средств, ценные бумаги.

     Участниками траста выступают:

• учредитель траста, т.е. собственник имущества или имущественных прав, которые он передает в управление по доверенности доверительному собственнику;
• доверительный собственник – это юридическое или физическое лицо, которое принимает на себя функции управления имуществом на условиях, предусмотренных договором траста;
• бенефициарий – это любое физическое или юридическое лицо, в пользу которого был заключен договор об учреждении траста.

       Бенефициарий траста вправе получать доходы, возникающие при владении имуществом, переданным в траст доверительному собственнику, в пределах и на условиях, установленных договором об учреждении траста. Учредитель может быть также бенефициарием траста. Учредителем управления может выступать только собственник имущества. Правоотношения, связанные с трастом, возникают в результате учреждения траста на основании договора об этом, заключаемого между учредителем траста и доверительным собственником в пользу бенефициария.

   При учреждении траста учредитель передает имущество и имущественные права, принадлежащие ему как собственность, на определенный срок доверительному собственнику, а доверительный собственник обязан осуществлять право собственности на доверенное ему имущество исключительно в интересах бенефициария. После того как договор о трасте вступил в силу, учредитель не вправе вмешиваться в действия доверительного собственника по управлению предметом траста.     Доверительный собственник имеет исключительное право определять, какой способ действий при осуществлении прав и обязанностей, вытекающих из договора траста, является наилучшим с точки зрения интересов бенефициария. Учредителю предоставляется право проверять выполнение условий траста. Доверительный собственник обязан для этого передавать учредителю необходимые документы, а также представлять ему балансы и отчеты о своих действиях не позднее месячного срока по окончании соответствующего квартала. Можно сделать вывод, что трастовые операции представляют собой управление коммерческим банком различными активами юридических и физических лиц на основе договора траста. Поскольку учредитель управления остается собственником имущества, передаваемого управляющему, доверительное управление имуществом можно определить как особый вид посредничества.

 

    1.2. Виды и классификация трастовых операций.

 

Трастовые операции делятся  на три основные категории: персональные трастовые услуги (для отдельных  граждан); институциональные трастовые  услуги, оказываемые на основании,

• во-первых, договора между эмитентом долгосрочных долговых обязательств или залогодателем и юридическим лицом, управляющим этими обязательствами;
• во-вторых, договоры между компанией-собственником и трастовой компанией, предлагающей квалифицированные услуги по управлению этой собственностью;

услуги типа «мастер-траст» (оказываемые банком пенсионному  фонду или группе иных компаний путем  управления общим счетом доверителей  с целью максимизации дохода последних).

Услуги типа «мастер-траст» оказываются компаниям, накапливающим средства своих акционеров (обычно на пенсионные цели), желающим получить более высокий доход. Наиболее распространенными являются следующие персональные трастовые услуги:

• завещательный траст, оформляемый на основании завещания гражданина;
• безотзывной траст, оформляемый договором, согласно которому доверитель не может расторгнуть договор и изъять доверенную собственность;
• отзывной траст, оформляемый договором, который может быть расторгнут доверителем в любой момент.

По характеру распоряжения доверяемой собственностью трасты делятся  на активные и пассивные.

     Собственность, находящуюся в активном трасте, можно продавать, отдавать в долг, закладывать без дополнительного согласия доверителя. Подобные активные операции характерны для банков (траст-отделов). Пассивные трасты представляют собой услуги по управлению определенным имуществом, которое не может быть продано или заложено доверенным лицом (например, предприятие, земля, недвижимость). Подобные трастовые услуги оказываются в основном трастовыми фирмами, специализирующимися на управлении каким-либо видом собственности клиентов (например, недвижимостью или землей), консультационных услугах.

 

Рис.1.1. Виды трастовых операций

 

В практике деятельности траст-отделов  банков принято разделять доверительные  операции в силу их специфики на две группы:

- доверительные операции  для физических лиц,

- доверительные операции  для юридических лиц.

  Одной из функций банка в области трастовых операций является управление персональными трастами, т.е. предоставление трастовых услуг физическим лицам. Такие операции возникают как соглашение между доверителем и доверительным управляющим и связаны, в основном, с передачей имущества управляющему, который в дальнейшем владеет имуществом в интересах доверителя. Наиболее распространены для физических лиц завещательный траст, прижизненный траст и страховой траст, управляемые банком. 

  Как правило, оформление доверенности осуществляется рядом способов, один из них – составление завещания. В этих целях доверенное лицо (банк) распоряжается имуществом и распределяет доход между назначенными его получателями. Такой метод носит название завещательного траста. Сущность прижизненного траста состоит в том, что какое-то лицо переводит деньги или передаёт ценности в управление банку и поручает ему выплачивать доход в течение жизни ему, а после смерти – его наследникам. Банк осуществляет хранение, инвестирование, а также имеет право распоряжаться доходом и основной суммой в соответствии с соглашением. В ряде случаев сам доверитель сохраняет определённый контроль над трастом и может аннулировать соглашение или изменить его условия. Для организации персонального траста в виде завещаний и прижизненных соглашений имеется много причин. Персональный траст позволяет владельцу имущества создать желательное распоряжение им и обеспечить распределение дохода от собственности на многие годы после своей смерти. Траст освобождает владельца от ответственности и забот, связанных с имуществом, и одновременно позволяет пользоваться доходами и благами, которые вытекают из него. Страховой траст возникает в случае, если какое-то лицо назначает траст-отдел банка доверенным лицом по страховому полису и поручает ему выплачивать страховую сумму после его смерти одному     наследнику.

     Другим важным аспектом деятельности банков по обслуживанию доверительных интересов клиентов являются опекунство. Эти операции банков распространяются, как правило, на несовершеннолетних, которые считаются неправоспособными в области управления и владения имуществом. В случае, когда несовершеннолетний наследует определённую собственность, коммерческий банк выступают в роли опекунов и преследуют цель не допустить её расточения. Кроме чисто трастовых операций и услуг коммерческие банки выполняют также агентские функции для физических лиц, в которые входят сохранение активов, управление собственностью и юридическое обслуживание.

Агентские функции отличаются от траста, при котором собственность  передаётся доверенному лицу. При  выполнении агентских функций право  собственности сохраняется за владельцем имущества. В этом случае одно лицо уполномочивает другое, в частности, траст-отдел банка как агента действовать на договорных началах, поэтому банк заключает с клиентом агентское соглашение. Особенность этого соглашения состоит в том, что оно не является столь подробным и детализированным, как трастовые отношения, и может быть аннулировано с наименьшими затратами. Основной формой агентских соглашений является сохранение активов, при этом принимаются на хранение все виды ценных бумаг. Банки не только их хранят, но и получают доход, информируют клиента о всех поступлениях по хранящимся ценным бумагам.

Хранение ценных бумаг  означает управление ими на правах представителя. Траст-отдел банка  располагает правом совершать инвестиционные и коммерческие операции доверителя. Как правило, траст-отдел банка  имеет поручение производить  оплату различных счетов доверителя, осуществлять покупку и продажу  ценных бумаг, уплачивать налоги получать доходы от всех источников. Особенность траст-отделов коммерческих банков по линии агентских соглашений заключается также в том, что все услуги выполняются по заказу клиентов и круг их может быть существенно расширен по желанию клиентов; согласно агентскому договору траст-отдел имеет право распоряжаться всем инвестиционным портфелем данного клиента. Большое место в деятельности коммерческих банков по линии трастовых операций занимают услуги юридическим лицам – фирмам, корпорациям и предприятиям.

    Значимая часть услуг, предоставляемых компаниям банками, включает в себя следующие операции:

- управление пенсионными  фондами компаний;

- роль в прибыли;

- выпуск облигаций;

- временное управление  делами компании в случае её  реорганизации либо банкротства;

- выполнение платежных  функций(погашение облигаций, выплата  дивидендов акционерам компаний).  В итоге выполнения этих услуг банки по работе с юридическими лицами создают трасты: корпоративный траст; траст наемных рабочих; инвестиционный траст; коммунальный траст.

      Корпоративный траст организуется в форме закладываемого в банке имущества для обеспечения выпуска облигаций компании. Траст наемных рабочих имеет форму или пенсионного фонда, или роли в прибылях. В первом случае управление компании вносит денежные средства в фонд, управляемый банком, для покупки аннуитетов либо выплат работникам при достижении ими пенсионного возраста. Если работники вносят средства в фонд, тогда его именуют пенсионным трастом с ролью. Высшие учебные заведения могут создавать инвестиционный траст и передавать его банку на доверительное управление.

Не считая того, группа лиц, проживающих в определенной местности, имеет право учреждать в банке  траст (коммунальный траст) в пользу местной общины (сельской, городской). Эти трасты создаются для таковых  целей, как поощрение научных  исследований, помощь учебным и благотворительным  заведениям, помощь больным, престарелым, улучшение условий труда и  т.д.

 Трастовые отделы банков  не ограничиваются лишь сферой  частных компаний; они управляют  также государственными фондами  на самых разных условиях - от  муниципалитета до города и  округа. Для юридических лиц траст-отделы  банков выполняют и самые разнообразные  посреднические функции. Они выступают  в качестве агента по передаче  права собственности на акции  компаний. Это схоже с функцией  операций агента по обмену, при  которых банк получает одни  ценные бумаги и выдаёт другие  согласно имеющейся договорённости. Обмен обычно связан либо с  дроблением акций, либо с их  конверсией.

 

 

 

 

 

1.3.Структура траст-отделов  коммерческого банка

 

     Банк берет на себя риски и выполняет обязательства. Если те или иные операции, связанные с управлением доверенных ценностей, оказались убыточными по вине банка, то банк возмещает клиенту упущенную выгоду.

Конкретные действия того или иного банка в по­добной  ситуации обычно оговариваются в  договоре доверительного управления. Каждый банк устанавливает свои условия  доверительного управления средствами клиента. Размер дохода от средств, доверенных в управление, устанавливается при  заключении договора и выплачивается  доверителю в течение всего срока  его действия.

Весь процесс сотрудничества банка и клиента в связи с управлением портфелем инвестиций последнего можно условно разбить на шесть этапов.

Первый этап. Появление клиента в банке и проведение банковским работником беседы с ним относительно его финансового положения, доходов и сбережений на данный момент. На основании полученных данных проводится анализ платежеспособности клиента.

Второй этап. Банковский работник определяет примерный период времени, в течение которого банк будет иметь возможность распоряжаться средствами клиента (выясняется размер фактически получаемого клиентом постоянно заработка, возраст, время ухода на пенсию и т. п.). Особое внимание банковский работник обращает на то, чтобы рост денежных средств клиента компенсировал темпы развития инфляции.

Третий этап. Работник банка удостоверяется в законном происхождении денег клиента с целью недопущения отмывания денег, полученных нелегальным путем. Так, многие банки прибегают к практике проверки источников денежных доходов клиентов, для чего обращаются в специализированные фирмы, располагающие необходимой информацией.

Четвёртый этап. Работник банка проверяет документы своего клиента, чтобы удостовериться в том, что лицо, на чьё имя открывается счет, реально существует и само открывает счет. При этом клиент подписывает специальный документ подтверждающий факт того, что именно он является реальным владельцем (актуальным бенефициаром) денежных средств, помещаемых на счет в банке.

Пятый этап. Клиент знакомится с условиями сотрудничества с банком и подписывает их.

Шестой этап. Непосредственное открытие счета клиенту и прием денег от него.

      В дальнейшем взаимоотношения банка и клиента могут строиться по двум основным направлениям.

Решения о покупке или  продаже ценных бумаг, иностранной  валюты, драгоценных металлов и т. п. клиент принимает самостоятельно. Банковский специалист при этом предоставляет  ему лишь консультационную помощь в  оценке ситуации на рынке, предлагая  наиболее выгодные клиенту варианты решений.