Анализ показателей хозяйственной деятельности предприятия

- Прибыль до налогообложения рассчитывается по формуле:

П_д.н.о.= П_пр + О_д - О_р + В_д - В_р ,

где    О_д - операционные доходы;

О_р - операционные расходы;

В_д - внереализационные доходы;

В_р – внереализационные расходы;

П_пр - прибыль от продаж;

К операционным доходам относятся: доходы от сдачи имущества в аренду, доходы от участия в других организациях (включая проценты и иные доходы по ценным бумагам), поступления от продажи основных средств, проценты, полученные за предоставление в пользование  денежных средств предприятия и пр.

К операционным расходам относятся: расходы, связанные с выбытие  основных средств; отчисления в резервные  фонды; проценты, уплачиваемые предприятием; расходы, связанные с оплатой  услуг кредитных организаций; расходы  по содержанию законсервированных объектов; выплата налогов, относимых на финансовый результат и пр.

К внереализационным доходам  относятся: штрафы, пени, неустойки, выплачиваемые  предприятию, за нарушение условий  договора; стоимость основных средств, полученных безвозмездно; прибыль прошлых  лет, выявленная в отчетном году; суммы, поступившие в погашение дебиторской  задолженности, списанной в прошлом  году и пр.

К внереализационным расходам относятся: штрафы, пени, неустойки, выплаченные  предприятием, за нарушение условий  договоров; возмещение причиненных  предприятием убытков; убытки прошлых  лет, признанные в отчетном году; суммы  дебиторской задолженности, по которым  истек срок исковой давности; перечисление средств, связанных с благотворительной  деятельностью.

- Чистая прибыль рассчитывается как разница между прибылью до налогообложения и суммой налога на прибыль и других обязательных платежей . При расчете чистой прибыли учитываются также отложенные налоговые активы и отложенные налоговые обязательства [5].

На основе данных  представим анализ прибыли в таблице 5.1.1

Таблица 5.1.1 – Анализ прибыли за 2011-2012 г.

В тыс.руб.

показатели	За отчетный год	За предыдущий год	Отклонение	Темп роста, %	В % к выручке		отклонение
					Отчетный год	Предыдущий год
Доходы и расходы  по обычным видам деятельности
Выручка от продажи  продукции	556878	41032,7	515845,3	1357,2	100,0	100,0	0,0
Себестоимость проданной  продукции	420827	31943,9	388883,1	1317,4	75,6	77,8	-2,3
Валовая прибыль	136051	9088,8	126962,2	1496,9	24,4	22,2	2,3
Коммерческие  расходы	24300	1890,0	22410,0	1285,7	4,4	4,6	-0,2
Управленческие  расходы	18000	1455,0	16545,0	1237,1	3,2	3,5	-0,3
Прибыль от продаж	93751	5743,8	88007,2	1632,2	16,8	14,0	2,8

 

Продолжение таблицы 5.1.1

Прочие доходы и расходы
Проценты к  получению	1200	90,0	1110,0	1333,3	0,2	0,2	0,0
Проценты к  уплате	6300	360,0	5940,0	1750,0	1,1	0,9	0,3

 

Доходы от участия  в других организациях	1460	207,0	1253,0	705,3	0,3	0,5	-0,2
Прочие операционные доходы	860	268,5	591,5	320,3	0,2	0,7	-0,5
Прочие операционные расходы	6600	585,0	6015,0	1128,2	1,2	1,4	-0,2
Прибыль до налогообложения	84371	5364,3	79006,7	1572,8	15,2	13,1	2,1
Отложенные налоговые  активы	-3400	270,0	-3670,0	-1259,3	-0,6	0,7	-1,3
Отложенные налоговые  обязательства	-8700	-370,0	-8330,0	2351,4	-1,6	-0,9	-0,7
Текущий налог  на прибыль	18474	107,3	18366,7	17219,4	3,3	0,3	3,1
Обязательные  платежи	4200	156,0	4044,0	2692,3	0,8	0,4	0,4
Прочее	-3200	-800,0	-2400,0	400,0	-0,6	-1,9	1,4
Чистая прибыль (нераспределенная прибыль)	50597	4357,0	46240,0	1161,3	9,1	10,6	-1,5

Динамика выручки от продажи  продукции представлена на рисунке 5.1.1, в тыс. руб.

Рисунок 5.1.1 – Динамика выручки от продажи продукции

Увеличение показателя с 41032,7 тыс.руб. до 556878 тыс.руб. говорит о том, что больший доход организация получает от основной деятельности.

Динамика прибыли от продаж представлена на рисунке 5.1.2, в тыс. руб.

Рисунок 5.1.2– Динамика прибыли от продаж

Рост показателя прибыли от продаж с 5743,8 до 93751 благоприятен. Данный показатель свидетельствует об увеличении рентабельности продукции и относительном снижении издержек производства и обращения.

Динамика прочих доходов  и расходов представлена на рисунке 5.1.3, в тыс. руб.

Рисунок 5.1.3 – динамика прочих доходов и расходов

Таким образом, за отчетный год образовался убыток от прочей деятельности и составил  9380 тыс. руб., при повышении расходов, связанных с прочей деятельностью на 6015 тыс. руб. При этом увеличение общей суммы расходов, связанных с прочей деятельностью, связано с ростом прочих расходов на 6015 тыс. руб., а также увеличением процентов к уплате на 5940 тыс. руб.

Динамика чистой прибыли  представлена на рисунке 5.1.4.

Рисунок 5.1.4 – Динамика чистой прибыли

Таким образом, за отчетный год величина чистой прибыли возросла на 46240 тыс. руб., за счет увеличения прибыли до налогообложения на 79006,7 тыс. руб., и уменьшении отложенных налоговых активов на сумму 3670 тыс. руб. при увеличении суммы текущего налога на прибыль на 18366,7 тыс. руб.

 

5.2 Анализ рентабельности

Рентабельность характеризует  уровень прибыльности деятельности предприятия. Рассчитывается рентабельность на основе показателей прибыли. Если предприятие работает с убытками, то следует говорить об убыточной  деятельности.

Для анализа рентабельности рассчитываются показатели: рентабельность продукции, рентабельность продаж, рентабельность капитала, рентабельность оборотного капитала, рентабельность собственного капитала, рентабельность ресурсов.

Рентабельность продукции  – это отношение прибыли от продаж к затратам на производство и реализацию продукции. Здесь указываются строки формы №2.

Рентабельность продукции  показывает, сколько прибыли от продаж приходится на один рубль затрат на производство и реализацию продукции.

Рентабельность продаж –  это отношение прибыли от продаж к выручке.

Рентабельность продаж показывает, сколько прибыли от продаж приходится на один рубль выручки.

Рентабельность капитала – это отношение прибыли до налогообложения (или чистой прибыли) к среднегодовой стоимости имущества предприятия (актива баланса). Если рентабельность капитала рассчитывается для квартального периода, то соответственно в расчетах учитывается среднеквартальная стоимость имущества предприятия.

Рентабельность капитала показывает, сколько прибыли до налогообложения (или чистой прибыли) приходится на один рубль капитала или имущества предприятия.

Рентабельность оборотного капитала – это отношение прибыли до налогообложения (или чистой прибыли) к среднегодовой стоимости оборотного капитала предприятия.

Рентабельность оборотного капитала показывает, сколько прибыли до налогообложения (или чистой прибыли) приходится на один рубль капитала, вложенного в оборотные активы (или в текущую деятельность).

Рентабельность собственного капитала – это отношение прибыли до налогообложения к среднегодовой стоимости собственного капитала предприятия.

Рентабельность собственного капитала показывает, сколько прибыли до налогообложения (или чистой прибыли) предприятие получает на один рубль собственного капитала.

Рентабельность ресурсов – это отношение прибыли до налогообложения (или чистой прибыли, прибыли от продаж) к среднегодовой стоимости основных производственных фондов и материальных оборотных средств. Рентабельность ресурсов показывает, сколько прибыли до налогообложения (или чистой прибыли, прибыли от продаж) предприятие получает на один рубль ресурсов, занятых в производстве [5].

Произведем расчет данных показателей и представим их в таблице 5.2.1.

Таблица 5.2.1 – Анализ рентабельности в 2011-2012 г.

Показатели	Предыдущий год	Отчетный год
Рентабельность продукции, %	16,28	20,24
Рентабельность продаж, %	14,00	16,84
Рентабельность капитала, %	7,48	81,87
Рентабельность оборотного капитала, %	11,04	118,23
Рентабельность собственного капитала, %	15,87	161,74
Рентабельность ресурсов (Рр), %	13,58	137,78

 

Динамика показателей  рентабельности в 2011 - 2012 г. представлена на рисунке 5.2.1.

Рисунок  5.2.1 -  Анализ рентабельности в 2011-2012 г

Все показатели рентабельности имеют положительную динамику, на конец отчетного года. Динамика рентабельности продаж с 14% до 16,84% косвенно отражает динамику конкурентоспособности продукции. Рост рентабельности продукции с 16,28% до 20,24%, при наличии роста объема реализации свидетельствует о росте конкурентоспособности продукции, причем за счет таких факторов, как качество и сервис в обслуживании покупателей, а не ценового фактора.

Вышеприведенные расчеты  показывают, что в 2011 году рентабельность собственного капитала предприятия составила 15,87%, а в 2012 году показатель увеличился до 161,74 %. Следовательно, на предприятии эффективно используется капитал, инвестированный за счет собственных источников финансирования.

 

5.3 Анализ деловой активности

Показатели деловой активности характеризуют оборачиваемость средств предприятия. Для анализа деловой активности используются следующие показатели:

Коэффициент оборачиваемости  капитала – это отношение выручки от реализации продукции к средней за период стоимости капитала предприятия.

Коэффициент оборачиваемости  капитала показывает, сколько оборотов совершает капитал предприятия за анализируемый период, т.е. скорость оборота капитала. Положительно оценивается рост данного показателя, если не вызван ростом цен.

Коэффициент оборачиваемости  оборотных активов – это отношение  выручки от реализации продукции  к средней за период стоимости  оборотного капитала предприятия.

Коэффициент оборачиваемости  оборотных активов показывает, сколько  оборотов совершает оборотный капитал (мобильные средства) за период, т.е. скорость оборота оборотного капитала. Положительно оценивается рост данного  показателя, если сочетается с ростом оборачиваемости запасов.

Коэффициент оборачиваемости  материальных оборотных средств – это отношение выручки от реализации продукции к средней за период стоимости материальных оборотных средств.

Коэффициент оборачиваемости  материальных оборотных средств  показывает, сколько оборотов совершают  материальные оборотные средства (запасы) за анализируемый период, т.е. скорость оборота материальных оборотных средств. Положительно оценивается рост показателя. Снижение может свидетельствовать об относительном увеличении запасов сырья и материалов, незавершенного производства или о снижении спроса на готовую продукцию.