Организация, оформление и учет операций банков по покупке и продаже безналичной иностранной валюты

Итак, валютный опцион— это не одно и то же, что форвардные валютные опционные контракты. В отличие от форвардного валютного контракта, опцион не должен быть обязательно выполнен. Вместо этого, когда приходит дата исполнения валютного опциона, его владелец может либо реализовать право исполнения опциона, либо позволить ему потерять силу, уклонившись от сделки, т.е. просто отказавшись от опциона.

В соответствии с Инструкцией ЦБ РФ от 22 мая 1996 г. № 42 сделки “tomorrow” и “spot” относятся к сделкам с немедленной поставкой средств. Указанные сделки проводятся по балансу банка на дату осуществления поставки по ним средств. Включение указанных операций в отчетность об открытых валютных позициях проводится в соответствии с данными внесистемного учета (в зависимости от действующих в банке правил внутреннего бухгалтерского учета) на момент заключения сделки. В отчетах об открытых валютных позициях сделки “tomorrow” и “spot” отражаются в графе “По балансу”.

Сделка “swap” состоит  из двух сделок:

• кассовая сделка (с немедленной поставкой средств), которая учитывается внесистемно до даты исполнения (валютирования) и в балансе на соответствующую дату валютирования;

• срочная сделка, которая до момента движения средств учитывается на вне балансовых счетах, а на дату исполнения — в балансе.

Классическая  валютная сделка “своп”, т. е. сделка “спот” + “форвард” представляет собой валютные операции, сочетающие куплю или продажу валюты на условиях наличной сделки “слот” с одновременной продажей или куплей той же валюты на срок по курсу “форвард”, корректирующиеся с учетом премии или дисконта в зависимости от движения валютного курса. Таким образом, сделки “своп” — это комбинация сделки “спот” и обратной сделки “форвард”, при этом обе сделки совершаются с одним и тем же контрагентом в одно и то же время; обе сделки имеют одинаковую валюту сделки; по обеим сделкам сумма валюты сделки одинакова.

При сравнении операций “своп” и сделок с временным  опционом необходимо отметить, что  сделки с временным опционом осуществляют полную защиту от валютных рисков, в то время, как операции “своп” только частично страхуют от них. Это обусловлено тем, что при проведении операций “своп” возникает валютный риск вследствие изменения в противоположную сторону дисконта или премии в период между днем заключения сделки и днем поставки валюты.

Операция “своп” с процентными ставками предполагает соглашение двух сторон о взаимном проведении платежей по процентам на определенную сумму в одной валюте, например, когда одна сторона платит другой проценты по плавающей межбанковской ставке “ЛИБОР”, а получает проценты по фиксированной ставке. Операция “своп” с валютой означает соглашение об обмене фиксированных сумм валют, т.е. обе стороны обмениваются обязательствами по займам. Последние две операции могут быть объединены, т. е. представлять собой “своп” с валютой и процентными ставками одновременно. Это означает, что одна сторона уплачивает основную сумму долга в одной валюте и проценты по плавающей ставке “ЛИБОР” в обмен на получение эквивалентной суммы в другой валюте и процентов по ней по фиксированной ставке.

За основу процентных ставок по кредитам, предоставляемых  на Европейском рынке, может быть принята процентная ставка открывающего банка, или “ЛИБОР”.

ЛИБОР — ставка по размещению на лондонском межбанковском рынке трехмесячных депозитов. Основные процентные ставки для крупных банков на межбанковском лондонском рынке объявляются каждый день в 11.00 по местному времени за 2 рабочих дня до выплаты средств. Ставки ЛИБОР фиксируются Ассоциацией британских банкиров на основе котировок 16 банков международного уровня. К ней добавляется маржа, зависящая от финансового состояния заемщика, рыночной ситуации, срока погашения кредита.

ЛИБИД — ставка по привлечению  на лондонском межбанковском рынке  депозитов. Это основная процентная ставка по депозитам лондонских первоклассных банков для банков такого же класса. Ставки по ЛИБИД не фиксируются, они ниже ЛИБОР на 1/8%.

Своп может быть использован для пролонгирования контракта форвард, для покрытия валютного риска путем осуществления сделок спот и своп как инвестирование ликвидных средств.

Сделка, при которой  происходит продажа иностранной  валюты на условиях “спот” с одновременной  ее покупкой на условиях “форвард”, называется “репорт”. Сделка, где имеют место покупка иностранной валюты на условиях “спот” и одновременная продажа ее на условиях “форвард” — депорт.

Сделки “своп” осуществляются по договоренности двух банков обычно на срок от одного дня до 6 месяцев. Эти операции могут производиться между коммерческими банками; коммерческими и центральными банками и самими центральными банками. В последнем случае они представляют соглашения о взаимном кредитовании в национальных валютах. С 1969 г. создана многосторонняя система взаимного обмена валют через Банк международных расчетов в Базеле на базе использования операций “своп”.

Иногда операции “своп” проводятся с золотом. Они имеют  цель сохранить право собственности  на него и одновременно приобрести на срок необходимую иностранную марку.

Сделки “своп” удобны для банков: они не создают открытой позиции (покупка перекрывается  продажей), временно обеспечивают необходимой валютой без риска, связанного с изменением ее курса. Операции “своп” используются для:

• совершения коммерческих сделок: банк продает иностранную валюту на условиях, немедленной поставки и одновременно покупает ее на срок. Например, коммерческий банк, имея излишние доллары сроком на 6 месяцев, продает их на национальную валюту на условиях “спот”. Одновременно, учитывая потребность в долларах через 6 месяцев, банк покупает их по курсу “форвард”. При этом возможен убыток на курсовой разнице, но в итоге банк получает прибыль, предоставляя в кредит национальную валюту;

• приобретения банком необходимой валюты без валютного риска (на основе покрытия контрсделкой) для обеспечения международных расчетов, диверсификации валютных резервов. Для страхования валютного риска также применяются валютные фьючерсы.

Фьючерсы по валютным курсам — это контракты на покупку или продажу определенного количества валюты на какую-либо дату в будущем. В этом они похожи на форвардные валютные контракты, но, в отличие от форвардных контрактов, они:

• очень просто аннулируются;

• заключаются на фиксированную сумму ,

• продаются на официальных биржах (например, в 1992 г. была открыта Лондонская международная финансовая фьючерсная биржа — LIFFE);

• предусматривают, что торговцы фьючерсами должны выплатить “денежную маржу” (т.е. выплатить “деньги вперед”) дилерам биржи, чтобы гарантировать выполнение фьючерсных обязательств.

Торговцев фьючерсами по валютному курсу на LIFFE называют дилерами (обычно банки). Они оперируют  крупными суммами денег, и ищут способ избежать валютных рисков.

 

1.7. Установление Лимита открытой валютной позиции.

В соответствии с решением Совета директоров Банка России (протокол от 13 мая 1996 г. N 22) с 1 июля 1996 г. была введена  в действие инструкция "Об установлении лимитов открытой валютной позиции  и контроле за их соблюдением уполномоченными банками Российской Федерации". Контроль за соблюдением лимитов открытой валютной позиции уполномоченными банками Российской Федерации был возложен на управления (отделы) по надзору за деятельностью коммерческих банков Главных управлений (Национальных банков).

С целью ограничения валютного  риска уполномоченных банков Банком России устанавливаются следующие  лимиты открытых валютных позиций:

• По состоянию на конец каждого операционного дня суммарная величина всех длинных (коротких) открытых валютных позиций не должна превышать 20% от собственных средств (капитала) уполномоченного банка

По состоянию на конец каждого  рабочего дня рассчитываются отдельно следующие отчетные показатели:

- совокупная балансовая позиция  (суммарная величина чистой балансовой  позиции и чистой "спот" позиции с учетом знака позиций);

- совокупная внебалансовая позиция  (суммарная величина чистой срочной  позиции, чистой опционной позиции  и чистой позиции по гарантиям  с учетом знака позиций, а  также длинных позиций по внебалансовым  счетам 91603 и 91604);

- открытая валютная позиция;

- балансирующая позиция в российских  рублях.

На конец операционного дня  длинная (короткая) открытая валютная позиция по отдельным иностранным  валютам и драгоценным металлам (включая балансирующую позицию  в российских рублях) не должна превышать 10% от собственных средств (капитала) уполномоченного банка.

Уполномоченными банками, имеющими филиалы, самостоятельно устанавливаются сублимиты  на открытые валютные позиции Головного  банка и филиалов. Не позднее операционного дня, следующего за днем установления сублимитов, уполномоченные банки обязаны уведомить филиалы об установленных им сублимитах на открытые валютные позиции в процентах от капитала с указанием размера собственных средств (капитала) уполномоченного банка. При этом долевое распределение сублимитов осуществляется ими в рамках ограничений, предусмотренных для уполномоченного банка и находится в компетенции самих уполномоченных банков. На конец каждого операционного дня открытые валютные позиции отдельно по Головному банку и филиалам уполномоченного банка не должны превышать сублимитов, установленных им при долевом распределении, и в консолидированном виде должны находиться в пределах лимитов, установленных в целом для уполномоченного банка.

• Перераспределение уполномоченным банком сублимитов на открытые валютные позиции его Головного банка и филиалов может производиться уполномоченным банком на начало каждого отчетного месяца и должно сопровождаться письменным уведомлением об этом Главного управления (Национального банка) Банка России по месту нахождения Головного банка уполномоченного банка.
• Территориальные учреждения Банка России по месту нахождения головных офисов уполномоченных банков, имеющих филиалы, в трехдневный срок доводят до сведения территориальных учреждений Банка России по месту нахождения филиалов уполномоченного банка информацию о долевом распределении (перераспределении) лимитов в процентах от капитала и величине собственных средств (капитала) уполномоченного банка при изменении хотя бы одной из указанных величин.

 

2.1. Оформление операций покупки иностранной валюты

 При осуществлении операции  покупки иностранной валюты Банк  может выступать как:

• Банк – Покупатель и  Исполняющий Банк;
• Банк - Покупатель;
• Исполняющий Банк.

 

2.1.1 Банк является одновременно Исполняющим Банком и Банком-Покупателем:

Клиент для покупки иностранной  валюты представляет в Банк оригиналы  и копии документов, являющихся обоснованием для покупки иностранной валюты (Паспорт импортной сделки, разрешение (лицензия) Банка России на осуществление валютной операции, связанной с движением капитала, документ, подтверждающий регистрацию в банке России валютной операции, связанной с движением капитала, договор (соглашение, контракт) либо иной документ), а также Сведения о договоре (в случае, указанном в настоящем пункте) и Заявку на покупку в трех экземплярах, оформленную по форме, приведенной в Приложении (далее - Заявка).

 

Сведения о договоре представляются в случае, если покупка валюты осуществляется на основании договоров, заключенных между резидентом и нерезидентом и предусматривающих осуществление расчетов в иностранной валюте, следующих видов:

• договоров купли-продажи товаров, включая договоры по экспорту (импорту) товаров,
• договоров международного лизинга,
• договоров о выполнении работ, оказания услуг, передаче результатов интеллектуальной деятельности, включая договоры по экспорту (импорту) работ, услуг, результатов интеллектуальной деятельности,

 В случае если Сведения  о договоре уже предоставлялись  в Банк ранее, и на момент  предоставления Клиентом в Банк Заявки отсутствуют  изменения в условиях договора и иной информации, содержащейся в Сведениях о договоре, Сведения о договоре повторно не представляются.

 

При покупке иностранной валюты для накопления путем ее размещения с СТВС  на Депозитный счет, открываемый на основании Свидетельства  Банка России, Клиент представляет в Банк в качестве обосновывающего документа оригинал и копию Свидетельства Банка России.

 

 При покупке иностранной  валюты для осуществления валютных  операций по кредитным договорам (договорам займа), на которые распространяется действие Инструкции № 101-И, Клиент в качестве обосновывающего документа представляет в Банк оригинал и копию листа 1 Сведений о кредитном договоре. 

 

Покупка Клиентом иностранной валюты для оплаты командировочных расходов осуществляется на основании Заявки с обязательным указанием в назначение платежа «Командировочные расходы». При этом предоставления Клиентом дополнительных обосновывающих документов не требуется.  

 

Покупка Клиентами иностранной валюты на внутреннем валютном рынке Российской Федерации для осуществления платежей в пользу нерезидентов за выполнение работ, оказание услуг или передачу результатов интеллектуальной деятельности, указанных в Приложении, по заключенным между ними договорам, в том числе по смешанным договорам, предусматривающим наряду с поставкой товаров оказание услуг, выполнение работ или передачу результатов интеллектуальной деятельности, осуществляется при условии представления Клиентом в Банк заключения Министерства Финансов Российской Федерации об обоснованности платежей в иностранной валюте за работы, услуги, результаты интеллектуальной деятельности (далее - "Заключение Минфина России"). Заключение Минфина России выдается в порядке и по форме, установленном Минфином России.