Пассивные операции комерческого банка

Широкое распространение в банковской практике получили депозитные сертификаты  как разновидность срочных вкладов. Депозитный сертификат – это ценная бумага, свидетельствующая о том, что в банк внесен срочный вклад  с фиксированным сроком и ставкой процента. Существует две разновидности депозитных сертификатов: непередаваемые, которые хранятся у вкладчика и по наступлении их срока предъявляются в банк, и передаваемые, т.е. которые свободно продаются на вторичном денежном рынке ³⁵.

Таким образом, основным достоинством срочных депозитов является возможность поддержания ликвидности с меньшим оперативным резервом (по ним устанавливается более низкая норма обязательных резервов, чем по депозитам до востребования).

В свою очередь, вклады физических лиц  могут привлекать только те коммерческие банки, которые имеют на это специальную лицензию Банка России. Лицензия на привлечение во вклады денежных средств физических лиц выдается коммерческим банкам только после двух лет успешной  и устойчивой работы на рынке банковских услуг.

В отечественной практике под сберегательными вкладами подразумевают прежде всего операции с населением, причем к сберегательным относятся и срочные вклады населения и счета граждан до востребования. Банки принимают от физических лиц вклады как в рублях, так и в иностранной валюте. Эти вклады могут быть именными и на предъявителя. Они привлекаются на такие же сроки, что и депозиты юридических лиц. Однако, договор банковского вклада с физическим лицом имеет свои специфические особенности по сравнению с депозитным договором с юридическим лицом.

Сберегательные вклады в зависимости  от особенностей их хранения подразделяются на: срочные; срочные с дополнительными  взносами; выигрышные; молодежно-премиальные; условные; на предъявителя; текущие счета; до востребования; сберегательные сертификаты, пластиковые карточки (кредитные и пр.).

Как уже отмечалось выше, кроме  срочных депозитов и депозитов  до востребования также выделяют условные депозиты. Так, широкое распространение в банковской практике получили такие новые виды вкладов, которые имеют черты, как свойственные различным видам вкладов, так и свои специфические особенности ³⁶:

• депозит на срок обслуживания, открывающийся клиенту при оформлении им расчетного счета. Такой депозит носит обязательный характер, т.к. сумма депозита должна быт внесена одновременно с открытием расчетного счета или в течении согласованного с банком срока (от 1 до 3 месяцев), иначе банк вправе прекратить обслуживание клиента. Изъятие средств с такого депозита возможно только при закрытии клиентом расчетного счета. Он считается бессрочным, что позволяет банку использовать его в качестве долгосрочного кредитного ресурса. Депозит характеризует низкая доходность и полное отсутствие начисления процентов по аналогии со счетом до востребования.

В условиях конкурентной борьбы за клиентуру  такой депозит становится позволительным лишь для тех банков, которые имеют  возможность одновременно предложить клиенту удобные и льготные условия  рассчетно – кассового обслуживания или набор иных услуг, компенсирующих прямо или косвенно указанные выше потери;

• договоры, предусматривающие кредитование клиента на основе накопления денежных средств на депозитном счете. Согласно договору банк принимает на себя обязательство предоставить клиенту кредит при условии накопления и хранения последним в течении определенного срока некоторой суммы денежных средств. Формирование средств на депозитном счете может происходить либо по возможностям клиента и в удобное для него время, либо на основании плана накоплений (т.е. регулярных, согласованных с банком размере и периодичности внесения взносов). Чем меньше разрыв между средствами на депозитном счете и величиной полученного кредита, тем меньше процент по ссуде, т.к. снижается риск банка в своевременном погашении кредита. Сумма накопленного депозита и проценты по нему могут быть зачтены в погашение ссуды и уплату процентов за кредит.

Также выделяют и другие разновидности  условных депозитов, которые становятся эффективным инструментом привлечения  денежных средств и в целом повышения уровня конкурентоспособности банка.

Четвертая форма пассивных операций — привлечение недепозитных ресурсов, т.е. денежных средств, которые банк получает в виде займов или путем продажи собственных долговых обязательств на денежном рынке.³⁷

В частности можно назвать следующие формы внедепозитных операций ³⁸:

• получение займов на межбанковском рынке;
• соглашение о продаже ценных бумаг с обратным выкупом (или операция «репо»);
• учет векселей;
• получение ссуд на межбанковском рынке (у ЦБ РФ и коммерческих банков);
• продажа банковских акцептов;
• выпуск коммерческих бумаг;
• получение займов на рынке евродолларов;
• и, наконец, выпуск капитальных нот и облигаций.

Охарактеризуем более  подробно некоторые недепозитные источники  привлечения средств.

Российские банки из этих источников в основном используют межбанковские кредиты и кредиты ЦБ РФ (это, так называемое, институциональное рефинансирование)³⁹.

На рынке межбанковских  кредитов продаются и покупаются средства, находящиеся на корреспондентских счетах в ЦБ РФ (дебетовые остатки на этих счетах).  Кредиты ЦБ РФ в настоящее время большей частью предоставляются коммерческим банкам в порядке распределения. Только около 10% централизованных кредитов продаются банкам на конкурсной основе.

В России рынка межбанковских кредитов выступили в 1991 г. – Московская международная и Московская центральная фондовые биржи, которые первые организовали кредитные аукционы.

Рынок межбанковских  кредитов делится на 3 части:

• трехмесячные кредиты;
• одно – двухмесячные кредиты;
• «короткие деньги» (вплоть до 1-2 дней).

Каждый банк может приобрести не более 25% кредитов, выставленных на аукцион, на котором действует принцип  – в первую очередь удовлетворяются  заявки с максимальной процентной ставкой, затем с более низкой  и т.д. до исчерпания суммы кредита, установленной для данного аукциона.

Централизованные и межбанковские  кредиты удобны тем, что они поступают  в распоряжение банка – заемщика практически немедленно и не требует  резервного обеспечения, т.к. не являются вкладами.

Таким образом, значение межбанковских  кредитов состоит в том, что перераспределяя  избыточные для некоторых банков ресурсы, этот рынок повышает эффективность  использования кредитных ресурсов банковской системы в целом. Кроме  того, наличие развитого рынка межбанковских кредитов позволяет меньшие средства держать в оперативных резервах банков для поддержания их ликвидности.

Довольно широкое развитие среди  недепозитных источников привлечения  ресурсов также получили банковские векселя. Банковские векселя – это разновидность финансового векселя, представляющее собой безусловное обязательство банка выплатить векселедержателю по предъявлению векселя, указанную в нем сумму. Для банка использование таких векселей выгодно тем, что мобилизованные с помощью их реализации ресурсы не подлежат обязательному резервированию; они являются устойчивым  и самостоятельно регулируемым ресурсом срочного характера. Для клиентов же выгода состоит в том, что получая такой же повышенный процент как и за срочные депозиты, они приобретают такую ценную бумагу как вексель в качестве дополнительной гарантии возврата средств. Кроме того, при необходимости вексель может быть продан, заложен или учтен в банке. 

Для привлечения средств акционерные  банки могут выпускать собственные облигации. Банки вправе выпускать облигации в размере, не более 25% уставного капитала и после полной оплаты всех ранее выпущенных акций. Облигации могут быть именные и на предъявителя, процентными и дисконтными, обеспеченными и без обеспечения, конвертируемыми в другие ценные бумаги и неконвертируемыми, с единовременным погашением и погашением по сериям. Заем погашается за счет чистой прибыли банка, либо, при ее недостатке за счет резервного фонда.

В РФ выпуск облигаций акционерными коммерческими банками не получил  широкого распространения. Однако, в странах с развитой рыночной экономикой, например, в Германии, банки выпускают наибольшее число облигаций, которые пользуются широкой популярностью среди инвесторов на денежном рынке. 

Таким образом, состав и  структура привлеченных банковских ресурсов  отдельных коммерческих банков зависит не только от их крупности, уровня специализации или универсализации, стратегической направленности и общих особенностей деятельности (см. рис. 3.1.), но и от региона и рынка, на котором они функционируют, а также в целом от макроэкономической обстановки в стране.

 

 

 

 

 

 

 

 

Рис. 3.1. Структура привлеченных средств банка

 

Итак, в заключение первой главы  нашего исследования мне бы хотелось вновь обратится к наиболее важным моментам проведенной работы. Во-первых, банковские операции представляют собой набор операций кредитных учреждений, осуществляемых ими на основании специального разрешения (лицензии) ЦБ РФ. Во-вторых, рассмотрев несколько подходов к определению категории «пассивные операции коммерческого банка» мы пришли к выводу, что наиболее точно данное понятие определено   в Современном энциклопедическом словаре, в котором под пассивными операциями банка понимаются «операции, посредством которых банк формирует свои ресурсы в виде собственных, привлеченных, эмитированных средств для проведения кредитных и др. активных операций». В-третьих, отмечая значение пассивных операций банка, было определено, что оно очень велико, т.к. именно с их помощью банки «приобретают» кредитные ресурсы на денежных рынках, формируют свой ресурсный потенциал, а это, в свою очередь, определяет масштаб деятельности и в целом эффективность банка. Причем, исторически пассивные операции первостепенны по отношению к активным, т.к. для осуществления последних необходимо иметь достаточный объем ресурсов, а  величина и состав различных видов пассивных операций предопределяют объем и структуру активов, устойчивость, ликвидность, и, наконец, прибыльность банка. В-третьих, изучив все  многообразие пассивных операций было сделан вывод о том, что все операции банка по привлечению временно свободных денежных средств можно подразделить на две крупные группы: операции накопления собственного капитала и операции привлечения заемных средств. Причем собственные средства банка представлены его уставным фондом и другими фондами (обязательными и допустимыми), создаваемыми для обеспечения финансовой устойчивости, коммерческой и хозяйственной деятельности, а также в его состав входит прибыль, полученная банком в текущем  году и в прошлые годы. В свою очередь, операции по привлечению заемных средств представлены двумя крупными группами операций – это собственно депозитные операции и внедепозитные операции. Депозитные операции представляют собой операции банков по привлечению денежных средств юридических (в том числе коммерческих банков) и физических лиц во вклады (пассивные депозиты). Формами же внедепозитных операций является: получение займов на межбанковском рынке; соглашение о продаже ценных бумаг с обратным выкупом; учет векселей и получение ссуд у ЦБ РФ; продажа банковских акцептов; выпуск коммерческих бумаг; получение займов на рынке евродолларов; и, наконец, выпуск капитальных нот и облигаций.  Таким образом, все эти моменты характеризуют теоретический подход к проблеме изучения пассивных операций коммерческих банков.

 

Глава II. Пассивные операции коммерческих банков России и зарубежных стран: особенности проведения, тенденции развития на современном этапе

2.1.Особенности пассивных операций коммерческих банков зарубежных стран

 

В настоящее время во всех развитых странах мира коммерческие банки  представляют «мощный сектор экономики, для которого характерна высокая  степень концентрации капитала, усиливающаяся  диверсификация деятельности» ⁴⁰. При этом банки выступают в роли финансовых посредников как особый тип «депозитного финансового посредничества» в структуре пассивов которых присутствуют и преобладают высоколиквидные фиксированные по суммам финансовые обязательства, основными функциями которых, как именно депозитных посредников, являются посредническая (брокерская) и функция качественной трансформации активов.

По мнению Белоглазовой Г.Н. и Кроливецкой Л.П., с чем мы также можем согласиться, коммерческие банки зарубежных стран как особые депозитные финансовые посредники характеризуются следующими существенными признаками ⁴¹:

• как всякие финансовые посредники, коммерческие банки в своей деятельности реализуют функцию «двойного обмена» долговыми обязательствами (в частности, это означает, что банки выпуская свои собственные долговые обязательства, мобилизуют на этой основе средства и размещают их от своего имени в долговые обязательства, выпущенные другими финансовыми посредниками, компаниями, государством);
• коммерческие банки формируют собственные обязательства на основе высоколиквидных и фиксированных по суммам вкладов (депозитов). Т.е. это означает, что несмотря на то, что двойной обмен обязательствами характерен для всех финансовых посредников, только банки принимают на себя безусловные обязательства с фиксированной суммой долга перед своими клиентами-сберегателями (как гражданами так и юридическими лицами);
• банки как депозитные финансовые посредники имеют высокий уровень «финансового рычага», т.е. доли привлеченных и заемных средств в структуре пассива;
• банки обладают возможностью открывать и обслуживать расчетные и текущие счета и эмитировать безналичные платежные средства (так называемые «банковские деньги»), на этой основе они обеспечивают функционирование платежной системы.

Итак, взаимоотношения коммерческого  банка с клиентом строятся на основе проведения первым депозитных операций – операций банков по привлечению денежных средств юридических и физических лиц по различным направлениям, главным образом, во вклады и депозиты.  Считается, что на долю депозитных операций, функционирующих в настоящее время зарубежных коммерческих банков, может приходиться до 90-95% их банковских ресурсов ⁴². Так, за счет собственного капитала и резервов зарубежные банки покрывают менее 10% общей потребности в средствах.