Коммерческие риски

 

1. объем реализации продукции:

7957-1981 = +5976 тыс. руб.

2. структуры товарной продукции:

1877-7957 = -6080 тыс. руб.

3. отпускных цен:

2615-1877 = +738 тыс. руб.

4. себестоимости реализованной продукции:

2124-2615 = -491 тыс. руб.

Проверка: 5976-6080+738-491 = +143 тыс. руб.

Отрицательно на прибыль предприятия повлияли два фактора - изменение структуры товарной продукции и увеличение себестоимости.

Одними из важных показателей, определяющих  доходность фирмы являются коэффициенты рентабельности. Динамика показателей рентабельности предприятия представлена в таблице  8.

 Рентабельность продаж  до уплаты налогов (R1), %:

       Расчет  рентабельности продаж осуществляется  по следующей формуле:

R1 = Пно/ Вп  (3)

где Пп – прибыль до налогообложения;

Вп – выручка от продаж.

за 2011 г. 1981/7524*100 = 26,3 %

за 2012 г. 2124/8695*100 = 24,4 %

Рентабельность продаж после уплаты налогов (R2), %:

R2 = ПЧ/ Вп  (4)

где Пч – чистая прибыль;

Вп – выручка от продаж.

за 2011 г. 1585/7524*100 = 21,1 %

за 2012 г. 1699/8695*100 = 19,5 %

Рентабельность капитала до уплаты налогов (R3), %:

R3= Пно/ К  (4)

где Пно – прибыль до налогообложения;

К – капитал.

за 2011 г. 1981/2352*100 = 84,2 %

за 2012 г. 2124/2692*100 = 78,9 %

Рентабельность капитала после уплаты налогов (R4), %:

R4= Пч/ К  (5)

где Пч – чистая прибыль;

К – капитал.

за 2011 г. 1585/2352*100 = 67,4 %

за 2012 г. 1699/2692*100 = 63,11%

Рентабельность собственного капитала после уплаты налогов (R5), %:

R5= Пч/ К  (6)

где Пч – чистая прибыль;

К – собственный капитал.

за 2011 г. 1585/1180*100 = 134,3 %

за 2012 г. 1699/1680*100 = 101,1%

Рентабельность заемного капитала после уплаты налогов (R6), %:

R6 = Пч/ К  (7)

где Пч – чистая прибыль;

К – заемный капитал.

за 2011 г. 1585/1172*100 = 135,2 %

за 2012 г. 1699/1012*100 = 167,9 %

Из таблицы 8 видно, что показатели  рентабельности в 2012 году имеют тенденцию к снижению. Так рентабельность продаж в 2012 году до уплаты налога снижена  на 1,9 %, после уплаты налогов на 1,6 %. Рентабельность капитала  до уплаты в 2012 году снижена на 5,3 %, после  уплаты  на 4,29 % по

сравнению с 2011 годом.

Таблица 8 -  Анализ уровня рентабельности ООО «Эй - Пи  Трейд» за 2011 - 2012 годы

 

Показатели	2011 г.	2012 г.	Отклонение  2012 к 2011 г.
Рентабельность продаж до уплаты налогов (R1), %	26,3	24,4	-1,9
Рентабельность продаж после уплаты налогов (R2), %	21,1	19,5	-1,6
Рентабельность капитала до уплаты налогов (R3), %	84,2	78,9	-5,3
Рентабельность капитала после уплаты налогов (R4), %	67,4	63,11	-4,29
Рентабельность собственного капитала после уплаты налогов (R5), %	134,3	101,1	-33,2
Рентабельность заемного капитала после уплаты налогов (R6), %	135,2	167,9	+32,7

 

Анализ уровня рентабельности по данным таблицы 8 свидетельствует о снижении рентабельности продаж в 2012 году в ООО «Эй - Пи  Трейд». То есть для ООО «Эй - Пи  Трейд» на конец 2012 года риск снижения доходности существует. Поэтому необходимо расширять ассортимент, поднимать объем продаж, стремиться к максимизации прибыли.

Таким образом, оценка системы управления рисками ООО «Эй - Пи  Трейд» показала, что руководство предприятие не принимало активных мер по снижению рисков, на конец 2012 года в ООО «Эй - Пи  Трейд» сильно проявляется риск  снижения доходности деятельности, рентабельность продаж на конец 2012 года снижена, на втором месте торговые риски, обусловлены они в основном ростом конкуренции и тарифов поставщиков на покупные товары, риск потери ликвидности проявляется не сильно.

Проявление этих рисков в ООО «Эй - Пи  Трейд» связан с тем, что на предприятии не развит риск - менеджмент, методы оценки рисков используемые руководителем не всегда информативны.

Для совершенствования системы управления рисками и их оценки предлагается:

1. организовать риск – менеджмент на предприятии;

2. активно использовать  факторный метод оценки показателей, вызывающих риск для предприятия;

2. использовать метод минимизации рисков, как компенсация риска.

 

 

 

3. Мероприятия по определению коммерческих рисков ООО «Эй-Пи Трейд».

В процессе исследования системы и методов  управления рисками ООО «Эй - Пи  Трейд» и проведения их оценки было выявлено, что одной из причин  не своевременно принятия мер по снижении и идентификации рисков является  отсутствие на предприятии специальной службы или человека ответственного за диагностику и идентификацию рисков. Вся система управления рисками находится в руках генерального директора и методы, используемые им для принятия мер по выявлению и устранению рисков не эффективны. Анализ показал, что несвоевременность выявления рисков на конец 2012 года не позволила ООО «Эй - Пи  Трейд» устранить риски. Ответственность за риски компании в ООО «Эй - Пи  Трейд» часто берет на себя генеральный директор, что не может не сказаться отрицательно на финансовых результатах. При таком подходе работники боятся обозначить возможные или реально существующие проблемы. Из-за страха перед руководством многие ситуации, а также их последствия не выявляются вовремя, а иногда и вовсе скрываются.

Поэтому в качестве совершенствования системы управления рисками в ООО «Эй - Пи  Трейд» предлагается на предприятии организовать систему риск – менеджмента. Организация риск-менеджмента представляет собой систему мер, направленных на эффективное сочетание всех его элементов в единой технологии процесса управления риском.

Чтобы сформировать культуру принятия рисков, компания должна внедрить систему общего анализа рисков. На предприятии ответственное лицо должно отвечать за воздействие на риски, которые согласно карте рисков характерны именно данному предприятию. То есть ответственное лицо своевременно должно информировать руководство  о выявлении риска.

Генеральный директор ООО «Эй - Пи  Трейд» должен быть заинтересован в организации  риск – менеджмента, так как устранение рисков при организации риск – менеджмента будет происходить в результате ежедневной работы специалистов отдела.

Для разработки механизма по снижению рисков ООО «Эй - Пи  Трейд» предлагается принять в штат специалиста (риск-менеджера).

Так как система риск - менеджмента требует системности и последовательности.

Она должна основываться на накопленном опыте и быть гибкой, реагируя на все происходящие изменения. Только в этом случае компания может получить желаемый эффект.

В обязанности специалиста риск - менеджмента ООО «Эй - Пи  Трейд» будет входить:

1. Анализ окружающей обстановки.

2. Идентификация рисков.

3. Оценка рисков.

4. Выбор приемов воздействия  на риск.

5. Информирование руководства.

6. Контроль за результатами.

После внедрения риск – менеджмента в ООО «Эй - Пи  Трейд» предполагается, что риски будут своевременно устранены.

То есть если бы в ООО «Эй - Пи  Трейд» действовала система риск – менеджмента, то своевременно  можно устранить торговые риски.

Выход на новые рынки является способом минимизации торгового риска. Для чего можно открыть филиал предприятия в одном из городов Сахалинской области, предлагается в Корсакове.

Для чего, необходимо будет взять в аренду торговую площадь в городе Корсакове, во-вторых набрать штат сотрудников, приобрести оборудование, в- третьих, дать рекламу для привлечения покупателей, закупить товар.

Магазин лучше открыть на одной из центральных улиц города – ул. Советской. Площадь арендуемого магазина должна быть не менее 300 м2.    Для аренды торговой площади предприятию потребуется 1200 тыс. руб.

Таким образом, за счет открытия  филиала в городе Корсаков финансовые доходы  ООО «Эй - Пи  Трейд» повысятся.

Среди коммерческих рисков ООО «Эй - Пи Трейд» существенным является риск снижения доходности. В ходе анализа было выявлено снижение рентабельност, существование негативных тенденций в динамике этих показателей говорит о том, что система и методы управления рисками в ООО «Эй - Пи  Трейд» были несовершенными, не позволили выявить сильную опасность риска потери доходности, поэтому в 2012 году не было уделено внимание улучшению продаж предприятия.

В связи с этим рекомендуется в ООО «Эй - Пи  Трейд» для определения величины влияния отдельных факторов на прирост результативных показателей доходности использовать наиболее универсальный метод факторного анализа (метод цепной подстановки). Этот метод позволяет определить влияние факторов путем постепенной замены базисной величины каждого факторного показателя в объеме результативного показателя на фактическую в отчетном периоде. С этой целью определяют ряд условных величин результативного показателя, которые учитывают изменения одного, затем двух, трех и последующих факторов, допуская, что остальные не меняются. Сравнение величины результативного показателя до и после изменения уровня того или другого фактора позволяет исключать влияние всех факторов, кроме одного, и определить воздействие последнего на прирост результативного показателя.

В процессе анализа, в первую очередь, определяется влияние факторов I-го уровня, факторов, которые непосредственно влияют на результативный показатель, на изменение рентабельности методом цепных подстановок, при этом используются данные финансовой отчетности. В ходе дальнейшего анализа методом долевого участия влияние факторов I-го уровня разлагается в разрезе факторов    II-го    уровня,   факторов,   косвенно влияющих на результативный показатель, при помощи факторов первого уровня.

Таким образом, используя метод цепных подстановок при анализе  показателей доходности предприятия, представляется возможным определить величину влияния отдельных факторов на прирост или снижение уровня рентабельности. Данный метод позволит определить ряд условных величин результативного показателя, которые учитывают изменения одного, затем двух, трех и последующих факторов, допуская, что остальные не меняются.

Для совершенствования системы управления рисками в ООО «Эй - Пи  Трейд» предлагается внедрить  метод компенсации рисков.

Метод компенсации рисков связаны с созданием механизмов предупреждения опасности. Они более трудоемки и требуют предварительной работы для их применения.

Для реализации этого метода в ООО «Эй - Пи  Трейд» предлагается часть средств направить на депозит под проценты. Полученные суммы от процентов  можно использовать для компенсации рисков.

 

 

Заключение

Любая деятельность организации всегда связана с определенным риском, т.е. потенциально существующей опасностью потери ресурсов или недополучения доходов по сравнению с запланированным уровнем, или с иной альтернативой. Но предприниматели идут на риск, так как его оборотной стороной является возможность получения дополнительного дохода.

Перед тем как начинать какое-нибудь дело, заключать сделку предприниматель должен все просчитать, продумать. Он должен рассчитать прибыль от данной затеи, вероятность успеха, или другими словами рассчитать риск сделки.

 

В работе рассмотрены условия и причины возникновения коммерческих рисков, их сущность и классификация. Описаны методы управления рисками и их страхование.

 

Приведенные в данной работе классификации рисков, наглядно свидетельствуют о том, что к настоящему времени в экономической науке еще не разработано общепринятой классификации рисков.

 

Во многом это связано с тем, что на практике существует очень большое число различных проявлений риска, причем в силу традиции один и тот же вид риска может обозначаться разными терминами. Кроме того, зачастую оказывается весьма сложным четко разграничивать отдельные виды риска.