Пути повышения стабильности, финансового положения платежеспособности ТОО «KAZPACO»

Используя отчетность для анализа, можно раскрыть причины достигнутых успехов, а также недостатков в работе предприятия, наметить пути совершенствования его деятельности. Можно получить информацию необходимую для выработки инвестиционной политики и политики предприятия в области кредитования, оценку будущих денежных потоков, оценки ресурсов и обязательств  предприятия и деятельности его руководящих органов.

Объектом данного исследования является ТОО «KAZPACO»

Предмет исследования – факторы, определяющие уровень финансовой устойчивости предприятия.

Целью данной работы - рассмотреть финансовое положение предприятия и пути достижения финансовой стабильности работы предприятия.

Исходя из поставленной цели, нужно решить следующие задачи:

• рассмотреть теоретические аспекты финансового анализа предприятия;
• проанализировать    обеспеченность    предприятие    собственными    и 
  заемными средствами;
• провести оценку финансовой устойчивости и платежеспособности;
• изучить показатели ликвидности.

В Раздаточном материале 1 показана структура работы

 

Проведенный анализ позволяет сделать выводы:

Определение качества финансового состояния, изучение причин его улучшения или ухудшения за период, подготовка рекомендаций по повышению финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия являются главными моментами анализа финансового состояния. Но анализ финансового состояния любого предприятия необходимо проводить в купе с экономическим анализом. Детализация процедурной стороны методики финансового анализа зависит от поставленных целей, а также различных факторов информационного, временного, методического и технического обеспечения.

Устойчивое финансовое положение в свою очередь оказывает положительное влияние на выполнение производственных планов и обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому финансовая деятельность как составная часть хозяйственной деятельности направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственного и заемного капитала и наиболее эффективного его использования. Главной целью финансовой деятельности является решение, где, когда и как использовать финансовые ресурсы для эффективного развития производства и получения максимальной прибыли.

Главная цель анализа - своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности и находить резервы улучшения финансового состояния предприятия.

Раздаточный материал 2 наглядно иллюстрирует Оценку коэффициентов финансового состояния предприятия

 

На основании проведенного анализа платежеспособности и ликвидности ТОО «KAZPACO» за 2004-2006 годы можно сделать следующие выводы.

Основной целью деятельности товарищества является реализация строительных материалов, аренда имущества, находящегося на балансе предприятия и принятого по договорам совместной деятельности.

В 2004 году ТОО «KAZPACO» получило доход 5369,4 тыс.тенге, в 2005 году доход составил 5647,2 тыс.тенге, что на 105,2% больше по сравнению с годом. В 2006 году доход составила 7247,4 тыс.тенге, что по сравнению с годом больше на 128,3%, в сумме на 1600,2 тыс.тенге.

Имущество предприятия составляет основные (долгосрочные) и оборотные (текущие) средства. Стоимость долгосрочных активов на конец 2004 года составляет 126293 тыс. тенге, или 43,07% в структуре имущества предприятия. За анализируемый период происходит уменьшение стоимости иммобилизованных средств на 16281 тыс. тенге, активов на конец 2006 года составляет 110012 тыс. тенге. В структуре имущества долгосрочные активы на конец 2006 года занимают 58,6%.

Стоимость текущих активов за 2004-2006 годы уменьшается на 89218 тыс. тенге, или на 53,4%. На конец 2006 года сумма оборотных средств предприятия равна 77711 тыс. тенге, или 41,4% в структуре имущества хозяйства.

Наибольший удельный вес в структуре долгосрочных активов занимают основные средства. На конец 2004 года их стоимость составляла 90888 тыс. тенге, а на конец 2006 года стоимость основных средств составляет 78213 тыс. тенге, то есть происходит снижение стоимости основных средств на сумму 12675 тыс. тенге, или на 13,9%. Удельный вес основных средств в структуре имущества предприятия на конец 2006 года составляет 41,66%.

В раздаточном материале 3 показаны Показатели доходности предприятия за 2004-2006

В раздаточном материале 4 рассмотрим Показатели ликвидности за 2004-2006 анализируемого предприятия

Техническое состояние основных средств характеризует коэффициент годности, который на конец 2006 года равен 25,6%. Обновление основных средств за анализируемый период осуществлялось низкими темпами. Темпы выбытия основных средств за 2004-2006 годы, наоборот, повышаются. Так, коэффициент выбытия на конец 2004 года составляет 9,7%, а на конец 2006 года 36,9%.

Сумма незавершенных капитальных вложений за рассматриваемый период уменьшается на 5734 тыс. тенге или 11,15% в структуре имущества предприятия.

Долгосрочные финансовые вложения за 2004-2006 годы не изменяются  и составляют 8697 тыс. тенге. Удельный вес долгосрочных инвестиций на конец 2006 года в структуре имущества предприятия составляет 4,63%.

Наибольший удельный вес в структуре текущих активов занимают запасы и затраты. На конец 2004 года они занимают 49,25% в структуре имущества хозяйства, а на конец 2006 года 26,08%, то есть происходит снижение стоимости запасов и затрат на сумму 95458 тыс. тенге. На конец 2006 года стоимость запасов и затрат предприятия составляет 48952 тыс. тенге.

Дебиторская задолженность хозяйства на конец 2006 года составляет 28759 тыс. тенге. За планируемый период происходит увеличение дебиторской задолженности на сумму 6569 тыс. тенге. Наибольший удельный вес в структуре дебиторской задолженности на конец 2006 года занимает задолженность поставщиков за товары, работы и услуги (77,79%). Вся дебиторская задолженность ТОО «KAZPACO» на конец 2006 года в структуре имущества предприятия занимает 15,32%.

Уставной капитал предприятия составляет 8963,тыс. тенге. Его удельный вес в структуре источников средств на конец анализируемого период равен 4,77%.

Сумма дополнительного неоплаченного капитала за 2004-2006 годы увеличивается на 40642 тыс. тенге, и на конец 2006 года составляет 213786 тыс. тенге.

Собственные средства предприятия за анализируемый период снижаются на 139916 тыс. тенге, и на конец 2006 года составляют – 36374 тыс. тенге, то есть у данного предприятия нет в наличии собственых средств, так как непокрытый убыток предприятия составляет 261914 тыс. тенге и превышает сумму уставного, дополнительного неоплаченного капитала и нераспределенного дохода.

Заемные средства предприятия за 2004-2006 годы увеличились на 34417 тыс. тенге или на 18,1%. Наибольший удельный вес в структуре заемных средств занимает кредиторская задолженность. На начало 2004 года она занимает 53,75%, а на конец 2006 года 90,96%, то есть наблюдается тенденция увеличения кредиторской задолженности. Наименьший удельный вес в структуре заемных средств на конец 2006 года занимают долгосрочные кредиты (0,22%). Их сумма на конец 2006 года составляет 500 тыс. тенге. За анализируемый период происходит увеличение суммы долгосрочных займов на 639 тыс. тенге, или на 3,8%.

Анализ состава и структуры источников средств ТОО «KAZPACO» за 2004-2006 годы Показан в  Раздаточном материале 5

Анализ ликвидности баланса в ТОО «KAZPACO» за 2004-2006 гг наглядно рассмотрим  в Раздаточном материале 6

 

Таким образом, основным источником средств ТОО «KAZPACO» являются заемные средства.

Трехкомпонентный показатель типа финансовой устойчивости свидетельствует о том, что анализируемое хозяйство находится на грани банкротства, поскольку денежные средства и дебиторская задолженность предприятия не превышает даже его кредиторской задолженности.

При анализе кредитоспособности было выявлено, что ТОО «KAZPACO» является ненадежным клиентом для кредитования, так как сумма просроченных суд на конец 2006 года составляет 17952 тыс. тенге.

Ликвидность баланса предприятия не является абсолютной, так как за анализируемый период условия абсолютной ликвидности баланса не выполняются.

Коэффициенты ликвидности свидетельствуют о том, что предприятие не в состоянии выполнить свои краткосрочные обязательства и является практически неплатежеспособным.

На основании изложенного можно предложить следующие рекомендации:

• руководству предприятия необходимо уделить серьезное внимание 
  обновлению    основных    средств    и    тем    самым    добиться    укрепления материально-технической базы предприятия;
• предприятию необходимо эффективно управлять запасами. Уровень запасов должен быть достаточно высоким для удовлетворения потребностей в них в случае необходимости, но одновременно финансовая устойчивость предприятия может быть нормализована путем обоснованного снижения уровня запасов и затрат;
• наличие просроченной  дебиторской  задолженности  указывает  на 
  необходимые меры к ее взысканию;
• увеличить собственный капитал за счет внесения дополнительных вкладов учредителей.

Для предотвращения банкротства предприятию прежде всего необходимо избавится от убыточной продукции, разработать и осуществить программу сокращения затрат, улучшить управление активами. Выполнение предприятием вышеперечисленных рекомендаций позволит значительно улучшить финансовое состояние и платежеспособность.

Доклад закончен Спасибо за внимание

 

 

 

 

Приложение 1

Оценка коэффициентов финансового состояния предприятия

 

     Исходные данные для финансового                             Аналитический агрегированный

               анализа предприятия                                      баланс-нетто и отчет о прибылях и убытках

 

      Общий      А       валюты баланса                           Оценка общего финансового         Обобщенные                   

      анализ       Н       активов                                         состояния, динамики                       выводы о

      финан-      А       пассивов                                       абсолютных и удельных                 финансовом 

      сового       Л       запасов                                         финансовых показателей                 состоянии и

      состоя-      И       финансовых                                  предприятия                                    предложения

       ния            З       результатов                                                                                              по финансо-

                                                                                                                                                    вому оздо-

                                                                                                                                                    ровлению

      Анализ финансовой  устойчивости                       Оценка платежеспособности           или

                                                                                 предприятия. Определение              совершен-

                                                                                       типа финансовой                               ствованию

                                                                                       устойчивости в динамике                финансовой               

                                                                                                                                                    деятельно-

                                                                                       Оценка кредитоспособности            сти предпри-

      Анализ ликвидности  баланса                               предприятия. Оценка текущей,        ятия.

                                                                                       перспективной и общей

                                                                                       ликвидности в динамике

                                                                                       Абсолютные значения

     Анализ коэффициентов                                        коэффициентов в динамике и