Курс лекции по "Финансам"

 

2 вопрос    

Активные операции коммерческого  банка можно разделить на четыре крупные группы:

- кредитные операции (или ссуды);

- инвестиции в ценные  бумаги;

- кассовые операции;

-прочие активы.

     Таким образом,  в целом можно сказать, что  активные операции банков представляют  собой использование собственных  и привлеченных (заемных) средств, осуществляемое банками в целях получения прибыли при одновременном соблюдении законодательных норм, поддержания необходимого уровня ликвидности и рациональном распределении рисков по отдельным видам операций. Необходимость соблюдения указанных требований вынуждает банки размещать часть средств во вложения, не приносящие дохода, либо приносящие его в крайне ограниченном размере (наличность в кассе, средства на счетах в центральном банке и другие виды ликвидных активов). С другой стороны, потребности всестороннего обеспечения деятельности банка и ее дальнейшего развития обусловливают наличие в их активах таких статей, как банковские здания и оборудование, инвестиции в филиальные, ассоциированные и “дочерние” компании, занимающиеся специализированными банковскими операциями.

     По своим  задачам активные операции можно  подразделить на операции, имеющие целью поддержание на том или ином уровне ликвидности банка, и операции, направленные на получение прибыли. Само собой разумеется, что между этими видами операций существует определенное соотношение, необходимое для поддержания деятельности банка на достигнутом уровне. К вложениям, имеющим основной целью поддержание ликвидности банка, относятся:

  - наличные средства  в кассе банка,

  - остатки на счетах  в центральном банке,

  - инвестиции в  быстрореализуемые ценные бумаги (казначейские и первоклассные коммерческие векселя),

  - средства на счетах  и вклады (депозиты) в других банках,

  - в ряде стран  - инвестиции в обязательства  государственного долга, которые  нередко могут выступать в  качестве обеспечения получения  кредита в центральном банке  или быть легко реализованными на рынке капиталов.

     При этом, хотя некоторые из перечисленных  вложений и приносят банкам определенный доход, основной причиной их наличия является необходимость поддержания общей ликвидности банка на соответствующем уровне, тогда как доход по ним служит хотя и существенным, но второстепенным фактом. Операции банков по кредитованию компаний и фирм, то есть корпоративной клиентуры, по своей сути не могут считаться ликвидным размещением средств и осуществляются банками исключительно в целях получения прибыли на разнице в процентных ставках между привлечением и размещением средств и в виде дополнительных доходов, связанных с предоставлением таких кредитов (в виде комиссии по сопутствующим расчетным, конверсионным и другим операциям).

     Помимо  соображений прибыльности и ликвидности  активных операций немаловажное  значение для их осуществления  имеет вопрос кредитных рисков и их распределения. Если помещение ресурсов в кассовую наличность, остатки на счетах в центральном банке, государственные ценные бумаги (а с некоторыми оговорками - и в ценные бумаги местных органов власти) считаются в развитых странах имеющими практически нулевую степень риска, а размещение средств у других банков - активами с минимальной степенью риска, то кредиты компаниям, фирмам и частным лицам, включая вложения в векселя, акцепты и другие аналогичные инструменты денежного рынка, сопряжены с более значительным риском, степень которого меняется в зависимости от вида предоставленного кредита, как, например, при кредитовании под платежные документы, торговых операций, промышленности, транспорта, операций с недвижимостью, частных лиц. В этой связи при проведении активных операций для банков большое значение имеет вопрос о распределении рисков и недопущении их чрезмерной (избыточной) концентрации на каком-либо одном виде.

    

3 вопрос

Существует три основных метода управления активами.

1.Метод объединения  источников 

2.Метод разделения  источников

3.Сбалансированный подход  к управлению активами

 

1 метод

Источники средств	Направление                                                                     размещения  банковских                                                                                               средств.
- Счета НАУ                                                                          -Текущие счета                                                                                                                    -Кассовый счет -Срочные сберег. депозиты                           -Инвестиции в ценные                                                                              бумаги.	-Займы на денежном  рынке                         -Кредиты частным лицам  -Долгосрочные займы  и                                      и деловому сектору акционерный капитал                                           -Другие активы

 

Преимущества:

- простота применения 

Недостатки:

- не учитывается связь  между активами и пассивами

- не дает максимизировать  прибыль

 

2. Метод разделения  источников фондов 

Краткосрочные источники	Краткосрочные активы
1. Вклады до востребования   2. Межбанковский кредит    3. Займы и др. источники      привлеченные на денежном рынке 4. Счета НАУ и депозитные  краткосрочные счета денежного рынка   5. Краткосрочные                                                                                 займы.	1. Наличность 2. Депозиты в других банках 3. Назначенные                                   векселя  и другие ценные  бумаги.
Долгосрочные источники                                    1.Сберегательные вклады  2. Депозитные  сертификаты  и др.                                                                            срочные депозиты                                                           3. Долгосрочные займы 4. Собственный капитал	Долгосрочные  активы. 1. Кредиты

                                                                               

3. Сбалансированный подход  к управлению фондами.    

 

1. Установление целей банка – стремление к их воплощению с использованием стратегий управления активами и пассивами.
2. Управление активами и пассивами – максимальное увеличение маржи.
3. В управление активами приоритет отдается выдаче прибыльных кредитов, которые отвечают определенным стандартам качества.
4. Основная задача – управление рисками.

 

 

Лекционное  занятие 13

Тема. Организация  кредитования

        1. Понятие  кредитных операций.

2. Классификация  кредитных  операций

3. Принципы  кредитования.

4.Объекты и субъекты  кредитования.

5. Формы и методы  кредитования.

6. Понятие и элементы кредитной политики.

7. Порядок выдачи кредита.

 

1 вопрос 

На поверхности экономических  явлений кредит выступает как  временное позаимствование вещи или денежных средств. При помощи кредита приобретаются товарно-материальные ценности, различного рода машины, механизмы, покупаются населением товары с рассрочкой платежа. Объектом приобретения за счет кредита выступают разнообразные ценности (вещи, товары). Однако «вещное» толкование кредита выходит за рамки экономического анализа. Экономическая наука о деньгах и кредите изучает не сами вещи, а отношения между субъектами по поводу вещей. В этой связи кредит как экономическую категорию следует, прежде всего, рассматривать как определенный вид общественных отношений.

 Однако кредит –  не всякое общественное отношение, а лишь такое, которое отражает экономические связи, движение стоимости. Сущность кредита в ряде случаев отождествляется с его содержанием, природой и даже причиной возникновения. Эти понятия не тождественны, к примеру, содержание выражает как внутреннее состояние кредита, так и его внешние связи (с производством, обращением, другими экономическими категориями). Сущность же кредита обращена к внутренним его свойствам, выступает как главное в содержание этой экономической категории.

К сущности экономического явления тесно примыкает и его природа, трактуемая как врожденные свойства, естественное состояние, принадлежность кредит к какому-то определенному роду, в данном случае – к стоимости. В широком смысле природа кредита – это не какой-то отдельный вид, а все кредитные отношения во всем многообразии их форм. Природа кредита – это, следовательно, не только его сущность, но и формы существования. Сущность кредита в целом показывает ряд его конкретных характеристик, такие как структура кредита, стадии движения, основа. Важно при этом, чтобы раскрываемая сущность кредита выражала его целостность, подходила для всех его проявлений.

Структура есть то, что  остается устойчивым, неизменным в  кредите. Как объект исследования кредит состоит из элементов, находящихся в тесном взаимодействии друг с другом. Такими элементами являются, прежде всего, субъекты его отношений. Пространственно они могут быть удалены друг от друга на разные расстояния, однако характер их взаимных обязательств от этого не меняется. В кредитной сделке субъекты отношений всегда выступают как кредитор и заемщик. 

Познание сущности кредита  предполагает раскрытие его основы. Основа кредита это наиболее глубокая часть сущности кредитных отношений, это то, на чем «держится» сущность и чем она определяется. Можно также предположить, что составляет главное в сущности, определяющее свойство кредита, влияющее на все другие свойства. Основой кредита более правильно следует считать его возвратность. Возвратность кредита выступает всеобщим свойством кредита, она представляет собой специфическое свойство, определяющее черту, присущую кредитным отношениям. 

 

2 вопрос

Классификация кредитов:

источники привлечения - внешние и внутренние кредиты;

назначение - связанные, несвязанные и промежуточные;

цели использования - целевые и нецелевые;

сроки - кратко-, средне-, долгосрочные и инвестиционные;

обеспеченность - обеспеченные и бланковые;

форма организации - синдицированные, консорциальные, двусторонние и клубные;

валюта привлечения - в валюте страны-кредитора, в валюте страны-заемщика, в валюте третьей страны, в международных счетных денежных единицах, мультивалютные;

вид процентной ставки - плавающая, фиксированная и смешанная;

форма предоставления - путем  реального перевода средств, рефинансирования и переоформления долга;

форма погашения - одной  суммой, равными долями через равные промежутки времени, непропорциональными долями во взаимосогласованные сроки;

число использования - разовые  и возобновляемые;

техника предоставления - одной суммой, открытая кредитная линия, контокоррентный кредит, овердрафтный кредит, “стэнд-бай” и т.д.;

вид кредитора - официальные, неофициальные, смешанные и кредиты  международных организаций;

юридическая подчиненность - по законодательству кредитора, по законодательству заемщика, по законодательству третьей страны.

 

3 вопрос

_Источником кредита служат временно свободные ресурсы в денежной форме, высвобождаемые в процессе деятельности кредитных институтов. От всех иных форм предоставления средств (субсидии, субвенции, дотации и др.) кредит как экономическую категорию отличают три основополагающих принципа - срочность, возвратность и платность.

     При этом  под СРОЧНОСТЬЮ подразумеваются  заранее оговоренные сроки возврата кредитору заемных средств; под ВОЗВРАТНОСТЬЮ - обязательная выплата кредитору суммы основного долга на оговоренных условиях. ПЛАТНОСТЬ означает, что в данной экономической операции денежные средства представляют собой специфический товар и, на основе закона стоимости, его цена выражается в процентах.

     Для хорошего управления кредитными операциями рекомендуется составлять описание кредитной политики банка. Она содержит рекомендации для принятия решения о выдаче конкретного кредита.

5 вопрос

В тоже время кредиты  могут быть разовыми, т.е. предоставляются  в срок и в сумме, предусмотренные в договоре заключенным сторонами. Однако в практике многих стран получает широкое распространение кредитные линии.

Кредитная линия –  это юридически оформленное обязательство  банка перед заемщиком предоставить ему в течение определенного периода времени кредиты в пределах согласованного лимита. Кредитная линия имеет преимущества перед разовым соглашением для обеих сторон: для заемщика – это более определенная перспектива коммерческой деятельности, экономия накладных расходов и времени, неизбежно связанных с ведением переговоров и заключением каждого отдельного кредитного соглашения. Это же относится и к кредитору. Однако условия соглашения о кредитной линии могут быть пересмотрены обоими участниками сделки. Так, банк может отказаться от предоставления кредита до окончания оговоренного срока, если, например, финансовое положение заемщика заметно (существенно) ухудшится и им не будут выполнены другие условия соглашения сторон. Заемщик в силу тех или иных причин может не использовать кредитную линию полностью или частично. В зарубежной практике кредитная линия открывается на срок до одного года, реже – до двух лет. Договор часто сопровождается условием о хранении клиентом компенсационного остатка на текущем счете в банке – кредиторе в размере не менее 20% от суммы кредитной линии.