Лекции по "Истории финансов"

С проведением НЭПа сложились  благоприятные условия для возрождения страхования, начало организации которого было положено декретом СНК «О государственном имущественном страховании» от 6 октября 1921г.

Одним из первых актов  на пути осуществления НЭПа был декрет об учреждении Государственного банка  Российской республики, который начал осуществлять свои операции с 16 ноября 1921г. Для образования его основного капитала из средств казны переводилось 2000 млрд. руб. Президиуму ВЦИК поручалось в недельный срок утвердить положение о Государственном банке. С учреждением Государственного банка был заложен фундамент денежного хозяйства Советской России. Национализированная промышленность, состоявшая до перехода к НЭПу на бюджетном обеспечении государства, стала перестраиваться на новые хозрасчетные начала. Началось кредитование предприятий промышленности и торговли на коммерческой основе. До тех пор пока не произошла стабилизация рубля, Государственный банк выдавал ссуды под весьма высокие проценты: от 8 до 12% в месяц, но постепенно процентная ставка снижалась.

23 апреля 1922 г. по инициативе  бывших банковских работников  возник Юго-Восточный коммерческий  банк в Ростове-на-Дону. Это был  первый в Советской России коммерческий банк. Он был создан как на частные, так и на государственные средства, 50% его капитала внес Госбанк. В конце 1922г. возникает еще ряд банков, среди акционеров которых были Госбанк, синдикаты, кооперативы, частные лица, а также иностранные предприниматели: Торгово-промышленный банк (Промбанк) для финансирования промышленности, Электробанк для кредитования электрификации, Российский коммерческий банк (с 1924г. — Внешторгбанк) для финансирования внешней торговли, Центральный банк коммунального хозяйства и жилищного строительства (Цекомбанк) и др. Эти банки осуществляли краткосрочное и долгосрочное кредитование, распределяли ссуды, назначали ссудный, учетный процент и процент по вкладам. Для кредитования предприятий потребительской кооперации открывались кооперативные банки, для сельскохозяйственного кредита — сельскохозяйственные банки, для кредитования частной промышленности и торговли — общества взаимного кредита, для мобилизации денежных накоплений населения учреждались сберегательные кассы. 26 декабря 1922г. вышло постановление СНК об учреждении государственных сберегательных касс, которые вскоре стали официально именоваться трудовыми. Одновременно было утверждено Положение

0 государственных трудовых сберегательных кассах. В результате сберегательное дело стало одним из приоритетных направлений финансовой политики Советского правительства. В 1923г. в стране существовало 17 самостоятельных банков, в 1926г. их число возросло до 61. Доля Госбанка в общих кредитных вложениях банковской системы снизилась за это время с 66 до 48%.

Летом 1922г. предпринят еще один шаг к стабилизации финансовой системы: была открыта подписка на первый государственный хлебный заем на общую сумму в 10 млн. пудов зерна ржи. Государство выпустило беспроцентные облигации достоинством в 100 пудов, которые подлежало оплатить в период с 1 декабря 1922г. по 31 января 1923г. натурой или наличными деньгами по полной рыночной цене ржи в день оплаты. Вслед за этим был выпущен 6%-ный заем на 100 млн. золотых рублей. Все это проводилось с целью подготовки условий для денежной реформы, поскольку облигации служили в качестве внутреннего кредита, а также средством выкупа обесцененных бумажных денег.

Постановлением СНК от 20 октября 1922г. для совершения операций с ценными бумагами были организованы фондовые биржи. На

1 октября 1926г. в стране функционировало 114 бирж. Их членами 
были 8514 торгово-промышленных предприятий и частных лиц, 67% 
их капиталов приходилось на государственные и кооперативные организации, 33% — на частных предпринимателей.

Одним из любопытных явлений  в Москве того времени была «черная биржа», или «американка». Она была неофициально признана властью, на ее существование смотрели сквозь пальцы. На «американке» преобладали частники. Они активно работали с ценностями, не допущенными к обращению в фондовых отделах бирж. Обменные валютные операции происходили в одном из помещений ГУМа. Как писала в то время пресса, под «черной биржей» в 1923г. разумелись те места, где собирались для своих махинаций частные дельцы. Узнавая друг от друга коммерческие новости, они заключали соглашения и продавали какую угодно валюту, золото, платину, ценные меха, драгоценные камни и т.д. Там же происходила и скупка аннулированных ценных бумаг (акций, облигаций) дореволюционного времени. В результате акции и облигации, которые в 1919-1920 гг. встречались даже на базаре как обертка, исчезли и оказались за границей. Биржа, будучи организмом рыночной экономики, в эти годы с большим трудом пыталась подстроиться под плановое ведение хозяйства.

Одновременно с денежной реформой была проведена и налоговая  реформа. Логическим следствием возврата к рыночной экономике стал переход  от натурального налогообложения крестьянских хозяйств к денежному. В период между августом 1921г. и февралем 1922г. были установлены налоги на табак, спиртные напитки, пиво, спички, мед, минеральные воды и другие товары. К последнему кварталу 1922г. Сокольников заявил, что треть всех поступлений бюджета получена за счет денежного налогообложения, меньше трети — за счет выпуска банкнот, а остальная часть — за счет натурального налога. Уже в конце 1923г. основным источником доходов государственного бюджета стали отчисления от прибыли предприятий, а не налоги с населения. Главным результатом налоговой реформы стало преодоление с 1924г. бюджетного дефицита.

Сокольников неоднократно предлагал ликвидировать партмаксимум (200—360 руб.), повысить зарплату работникам партаппарата до уровня квалифицированных специалистов, связать результаты партработы с экономической отдачей всего хозяйства.

10.2. Денежная реформа 1922-1924 гг.

Первая мировая война, две революции и Гражданская  война коренным образом разрушили денежное обращение в стране. Уже в 1915г. десятирублевые золотые монеты продавались за 16-17 бумажных рублей. К началу 1917г. количество денег в обращении увеличилось в 6 раз, в результате чего 1 рубль приравнивался к 27 довоенным копейкам. После Октябрьской революции, исходя из идеи скорейшей отмены денег, правительство начало проводить сознательную политику по их обесценению путем неограниченного выпуска. За пять лет бу мажная денежная масса увеличилась в 54 370 раз. На IV конгрессе Коминтерна Ленин отметил, что русский рубль можно считать знаменитым хотя бы потому, что количество рублей превысило квадрильон. Результатами такой политики стали гиперинфляция, полное разрушение финансовой и кредитно-банковской систем и переход к натуральному обмену, а ее итогом — экономический кризис. Выходом из данного кризиса было введение НЭПа, одним из основных направлений которой стала денежная реформа 1922—1924 гг., проводившаяся в несколько этапов.

Для подготовки денежной реформы был приглашен опытный  финансист Н.Н. Кутлер, который участвовал в проведении знаменитой реформы Витте в 1895—1897 гг. В течение всего 1922г. шла острая дискуссия о том, как проводить денежную реформу, что взять за мерило ценности при переходе на новые деньги. Предлагался так называемый товарный рубль, который был бы связан лишь со средним курсом товаров или с товарным индексом. Сокольников настаивал на золотом стандарте, и к концу 1922г. было решено проводить реформу на основе золотого стандарта.

Для стабилизации рубля  провели деноминацию денег, т.е. изменение их нарицательной стоимости по определенному соотношению старых знаков к новым знакам. В 1922г. старые деньги обменивались на совзнаки в отношении 10 000:1, а в 1923-м — 1 млн. прежних денег или 100 руб. совзнаков образца 1922г. на 1 руб. совзнаков 1923г. Эмиссия совзнаков помогала правительству бороться с бюджетным дефицитом и регулировать уровень потребления. Одновременно с совзнаками в ноябре 1922г. в обращение была выпущена новая твердая валюта — червонец, приравненная к 7,74 234г чистого золота, или к дореволюционной десятирублевой монете. Они выпускались в виде банкнот номиналом 1, 2, 3, 5, 10, 25 и 50 червонцев, а также золотой монеты достоинством в 1 червонец, и предназначались прежде всего для обеспечения крупных финансовых операций и оптовой торговли.

Выпуск червонцев означал  перелом в развитии финансовой системы России, они на 25% были обеспечены золотом, а на 75% легкореализуемыми товарами, их выпуск позволил восстановить золотой стандарт. Было строго запрещено использовать червонцы для покрытия бюджетного дефицита. На 1 января 1923г. доля червонцев в денежной массе составляла всего 3% и сосредоточивалась главным образом в кассах Госбанка, но уже во втором полугодии они почти полностью вытеснили совзнаки из крупного хозяйственного оборота. Осенью крестьяне соглашались продавать зерно только за червонцы, порой даже снижая цены, лишь бы получить «золотые банкноты», которые к концу 1923г. составляли ⁴/₅ всей бумажно-денежной массы. Устойчивость червонца подтверждалась тем, что Госбанк обменивал все предъявляемые банкноты на иностранную валюту по твердому курсу.

Осенью 1922г. были созданы фондовые биржи, где разрешалась купля-продажа валюты, золота, облигаций государственных займов по свободному курсу. Если курс червонца поднимался выше официального паритета, Госбанк скупал золото и иностранную валюту на бирже, выпуская дополнительное количество червонцев, и наоборот. В результате этого в течение 1923г. курс червонца повышался по отношению к иностранным валютам. Так, если на 2 января 1924г. курс доллара на московской бирже составлял 2 руб. 20 коп., то к 1 апреля того же года он достиг 1 руб. 95,5 коп. и на этом уровне остановился. То же самое происходило с фунтом стерлингов, франком, маркой и другими валютами. Уже в 1925г. червонец стал конвертируемой валютой, он официально котировался на различных валютных биржах мира.

Заключительным этапом реформы стал выкуп совзнаков  в марте 1924г. в соотношении 50 тыс. руб. совзнаков образца 1923г. на 1 рубль казначейскими билетами, выпускаемыми в обращение номиналом в 1, 3 и 5 руб. Новые бумажные деньги выпускались не Госбанком, а Наркоматом финансов СССР под государственные гарантии и не обеспечивались золотом. Выкуп совзнаков завершился к 1 июня 1924г. Одновременно появились 10, 15, 20 и 50-копеечные монеты, 1 руб. из серебра и медная разменная монета достоинством 1, 2, 3, 5 коп. в счет выпуска казначейских билетов. В 1925г. выпустили медную «полушку», просуществовавшую до 1928г. В 1931г. серебряные монеты заменили никелевыми, в 1935г. никелевые монеты получили другое оформление (рисунок), и в таком виде они находились в обращении до 1961г.

На месте полностью  разрушенного гиперинфляцией за годы двух войн и революции денежного  обращения появился золотой червонец, который на мировых валютных рынках ценился выше английского фунта  стерлингов и равнялся 5 долларам 14,5 центам США. Это был (и поныне остается) единственный подобный случай в истории нашей страны. Принято считать, что данная денежная реформа является самой эффективной из всех проводившихся в нашей стране на протяжении XX в.

Однако стабильная ситуация в денежном обращении просуществовала недолго. Уже в «Контрольных цифрах народного хозяйства на 1925-1926 хозяйственный год», разработанных Госпланом, открыто утверждалась идея о подчинении денежного обращения возрастающей эмиссии. Под нажимом Госплана и Высшего Совета народного хозяйства (ВСНХ) с июля по декабрь 1925г. денежная масса увеличилась по сравнению с 1924г. на 400 млн. руб., или в 1,5 раза, что привело к нарушению равновесия между размерами товарооборота и находившейся в обращении денежной массой. Возникла реальная угроза инфляции, признаком чего стал уже в сентябре 1925г. рост товарных цен и все более ощущавшийся дефицит промышленных товаров первой необходимости. Крестьянство очень быстро отреагировало соответствующим образом на эту ситуацию, что привело к срыву плана хлебозаготовок. Это в свою очередь повлекло за собой невыполнение экспортно-импортной программы и сокращение доходов от продажи хлеба за границей.

Для поддержания устойчивого  курса червонца на внутреннем рынке Госбанк был вынужден постоянно вводить в обращение золото и инвалюту, чтобы изымать денежные излишки. Но эти меры приводили не к сокращению эмиссии, а к истощению валютных резервов. Так, собственно, был ликвидирован единый паритетный курс червонца, поддерживаемый Госбанком как на внешнем, так и на внутреннем рынке, в результате чего произошло раздвоение валютных курсов. Продажа инвалюты была разрешена только для тех, кто выезжал из страны, вследствие чего возросло количество операций по вывозу червонцев за границу, чтобы обменять их по официальному курсу. Для предотвращения этого процесса с июля 1926г. было запрещено вывозить червонцы, а вскоре прекратилась и их скупка на внешнем рынке, что означало полный отказ от котировки советских рублей за рубежом. Червонец, являвшийся одной из мировых валют, превратился в сугубо внутреннюю валюту СССР.

10.3. Централизация финансовых отношений после 1930г.

После отставки Сокольникова пост наркома финансов СССР занимал Николай Павлович Брюханов (16 января 1926г. — 18 октября 1930г.). Следующим руководителем Наркомфина СССР стал Григорий Федорович Гринько (18 октября 1930г. — 16 августа 1937г.).

В 1926—1927 гг. наблюдался дальнейший рост денежной массы, объем которой  составлял 1,3—1,4 млрд. руб., а к 1933г. он возрос до 8,4 млрд. руб. В результате цены свободного рынка в 1932г. по сравнению с 1927г. выросли почти в 8 раз, в том числе в 5 раз — на промышленные товары и в 13 — на продукцию сельского хозяйства. Государство пыталось удержать цены в оптовой и розничной торговле на прежнем уровне, но это привело лишь к острому товарному дефициту, вследствие чего в 1928г. была введена карточная система распределения. Первоначально карточки вводятся в некоторых, а потом во всех городах страны; сначала на хлеб, потом — на основные продовольственные товары, а далее и на промышленные товары широкого потребления.