Дебитораская задолженность

В рыночной экономике главным мерилом  эффективности работы организации  является результативность, которая  измеряется комплексом показателей: показателями деловой активности, экономическим  эффектом (прибылью), экономической  эффективностью (рентабельностью).

Анализ показателей, свидетельствует  о замедлении оборачиваемости капиталаГУП «Острог». Так, если за 2006 год капитал предприятия сделал 0,584 оборота, то в 2006 году – 0,334. В то же время наблюдается ускорение оборачиваемости собственного капитала предприятия (с 0,319 оборотов в 2006 году до 0,334 оборота в 2007 году), товарно-материальных запасов (с 0,875 до 0,887 оборотов).

Таким образом, проведенный анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия показал, что ГУП«Острог» является финансово независимым предприятием, осуществляющим финансово-хозяйственную деятельность преимущественно за счет собственных средств. Предприятие рентабельно и способно, мобилизовав все свои оборотные средства погасить текущую кредиторскую задолженность.

За год сумма дебиторской  задолженности увеличилась на 2,9%. В структуре дебиторской задолженности  преобладает краткосрочная кредиторская задолженность, на долю которой приходится 99,3% общей задолженности. Ее величина за год возросла на 2,6%: с 61151 тыс. рублей на начало года до 62731 тыс. рублей на конец  года. В то же время, ее доля в общей  величине дебиторской задолженности  уменьшилась на 0,4 процентных пункта и составила 99,3%, на что оказало  влияние увеличение в 2,2 раза долгосрочной дебиторской задолженности (с 201 тыс. рублей до 443 тыс. рублей). В результате доля долгосрочной дебиторской задолженности  увеличилась с 0,3% до 0,7% на конец года.

В общей структуре дебиторской  задолженности ГУП«Острог» на долю просроченной задолженности приходится 35,5%. За год эта доля увеличилась на 5,6 процентных пункта или на 4058 тыс. рублей. Следовательно, предприятию не удалось добиться погашения части просроченных долгов. При этом стоит отметить, что остаток дебиторской задолженности со сроком погашения свыше 3 месяцев увеличился на 2270 тыс. рублей, или на 18,8%.

Тогда, средний срок погашения дебиторской  задолженности составит: 360 дней / 1,73 = 209 дней. Учитывая, что в 2006 году средний  срок погашения дебиторской задолженности  составлял 216 дней, можно говорить о  том, что в 2007 году наблюдается ускорение  оборачиваемости дебиторской задолженности  ГУП«Острог», следовательно, предприятие сокращает кредит, предоставляемый покупателям.

Состояние расчетов с покупателями и заказчиками на предприятии  ГУП«Острог» в 2007 году по сравнению с 2006 годом несколько улучшилось: возросла с 1,67 до 1,73 оборотов оборачиваемость дебиторской задолженности. Средний период погашения дебиторской задолженности сократился на 7 дней, на что в первую очередь повлияло улучшение состояние расчетов по краткосрочной дебиторской задолженности, занимающей наибольшую долю в общем объеме дебиторской задолженности ГУП«Острог». Доля дебиторской задолженности в общем объеме выручки от продажи товаров сократилась с 61,9% до 59,1%.

Между тем, приведенные показатели свидетельствуют о снижении качества дебиторской задолженности. В 2007 году по сравнению с 2006 годом доля сомнительной дебиторской задолженности в  общем объеме дебиторской задолженности  увеличилась на 0,6 процентных пункта и составила 9%. В общем объеме выручки от продажи товаров она  увеличилась на 0,1 процентный пункт  и составила 5,3%.

Учитывая, что доля дебиторской  задолженности в общем объеме оборотных активов составляет 32,7%, а на долю задолженности покупателей  и заказчиков в общем объеме оборотных  активов приходится 26,1%, то можно  сделать вывод о снижении ликвидности  текущих активов из-за ухудшения  качества дебиторской задолженности.

Основная доля дебиторской задолженности  приходится на задолженность покупателей  и заказчиков – 79,8%, или 50448 тыс. рублей, 10,5% от общего объема дебиторской задолженности  приходится на прочих дебиторов, 8,1% - на авансы выданные.

Наибольший объем дебиторской  задолженности приходится на задолженность  со сроком образования до 3 месяцев  – 63,8%. В том числе 34,9% от общей  дебиторской задолженности (или 22064 тыс. рублей) – это задолженность  со сроком образования от 1 до 3 месяцев.

При этом ГУП«Острог» в составе дебиторской задолженности имеет довольной высокую сумму задолженности (22408 тыс. рублей) с длительным сроком образования – свыше 3 месяцев, которая является просроченной задолженностью. Поэтому ГУП«Острог» необходимо приложить все усилия для взыскания просроченной задолженности в ближайшее время, так как в противном случае возможно списание просроченной задолженности на уменьшение финансовых результатов организации.

Рассчитанные коэффициенты говорят о практически равном соотношении дебиторской кредиторской задолженности и свидетельствует  о сбалансированности имеющихся  денежных средств на предприятии.

Коэффициент текущей задолженности  за анализируемый период имеет тенденцию  к сокращению, что свидетельствует  о превышении дебиторской задолженности  над кредиторской. Таким образом, можно сделать вывод, что принимаемые  на ГУП «Острог»  меры по возврату дебиторской задолженности недостаточно эффективны.

Таким образом, в целях улучшения  управления дебиторской задолженности  на ГУП«Острог» необходимо порекомендовать:

- постоянно контролировать состояние  расчетов с покупателями, особенно  по отсроченным задолженностям;

- разработать определенные условия  кредитования дебиторов, среди  которых могут быть: скидки покупателям  в случае уплаты полученного  товара в течение 10 дней с  момента получения товара; оплата  покупателем полной стоимости  товара, в случае если он приобретает  товары с 11-го по 30-й день  кредитного периода; оплата покупателем  штрафа в случае неуплаты за  товар в течение месяца и  так далее;

- ориентироваться на большое  число покупателей, чтобы уменьшить  риск неуплату одним или несколькими  покупателями;

- отслеживать соотношение дебиторской  и кредиторской задолженности;

- осуществлять регулярный анализ  финансовой отчетности клиентов  в сопоставлении с данными  предыдущих лет;

- формировать своеобразное досье  на покупателей, как существующих, так и на потенциальных;

- разрабатывать эффективную дифференцированную  политику работы с покупателями. Так, например, всех покупателей  можно условно разбить на группы  в зависимости от их надежности, финансового состояния и других  показателей, важных с точки  зрения возможности своевременного  расчета за приобретаемую продукцию.  Для каждой группы покупателей  можно разработать собственную программу предоставления скидок и отсрочек за продукцию;

- проводить политику привлечения  добросовестных клиентов, предлагая  им новые подходы в обслуживании. Например, предоставление скидок  за своевременную оплату продукции,  досрочную оплату продукции, доставку  по месту требования и т.д.;

- проводить мероприятия, в том  числе с привлечением органов  власти по взысканию просроченной  дебиторской задолженности.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Список использованной литературы

1.  Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть I и II. – М.: Проспект, 2005.

2.  Постановление Правительства РФ № 498 от 20 мая 1994г. «О некоторых мерах по реализации законодательных актов о несостоятельности (банкротстве) предприятий», принятое в связи с Указом Президента РФ №2264 от 22.12.1993г.

3.  Абрютина М.С. Анализ финансово - хозяйственной деятельности предприятий: Учеб. пособие для вузов. / М.С. Абрютина, А.В. Грачев. – 3-е изд., доп. и перераб. – М.: Дело и Сервис, 2005. – 265с.

4.  Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. Пособие для экон. спец. вузов. / Л.Л. Ермолович, Л.Г. Сивчик, Г.В. Толчак, И.В. Щитникова. – Мн.:  Интерпрессервис: Экоперспектива, 2006. – 507с.

5.  Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ: Учебное пособие. – М.: Издательство «ДИС», НГАЭиУ, 2005. – 128 с.

6.  Астринский Д., Наонян В. Экономический анализ финансового положения предприятия // Экономист. – 2002.- № 12.

7.  Афанасьва О.Д. Факторы экономического роста: оценки и прогноз.// Экономист. – 2003. - №1.

8.  Балабанов И. Т. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта. – М.: Финансы и статистика, 2007. – 241 с.

9.  Балабанов И.Т. Финансовый анализ и планирование хозяйствующего субъекта. – М.: Финансы и статистика,2005. – 208с.

10.  Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учбное пособие. – М.: ИНФРА-М, 2008. - 215 с.

11.  Бланк И.А. Основы финансового менеджмента. Т.1,2. – К.: Ника-Центр, 1999. – 512 с.

12.  Бляхман Л.Г.Экономика Фирмы.Учебное пособие для вузов. – Спб.: Издательство Михайлова В.А., 2007. – 278 с.

13.  Вахрин П. И. Финансовый анализ в коммерческих и некоммерческих организациях: Учебное пособие – М.: Издательско – книготорговый центр маркетинг, 2005. – 429 с.

14.  Гиляровская Л.Т., Корнякова Г.В., Пласкова Н.С. и др. Экономический анализ: Учебник для вузов – М.: ЮНИТИ - Дана, 2005. – 527 с.

15.  Григорьев А.В. Оценка финансово экономического состояния предприятия // Финансы. – 2003.- № 4.

16.  Грузинов В.П. Экономика предприятия. Учебное пособие для вузов. – М.: Финансы и статистика, 2002. – 207 с.

17.  Донцова Л.В. Комплексный анализ бухгалтерской отчетности / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. – 4-е изд., перераб. и  доп. – М.: ДИС – 2005. – 301 с.

18.  Дуброва Т.А. Многомерный статистический анализ финансовой устойчивости предприятия.//Вопросы статистики. – 2003. - №8..

19.  Ермолович Л.Л., Сивчик Л.Г. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие для вузов. – Минск: Интерпрессервис: экоперспектива, 2005. – 571 с.

20.  Ефимова О.В. Финансовый анализ. / О.В. Ефимова. – 3-е изд., доп. и перераб. – М.: Бухгалтерский учет,2005. – 352с.

21.  Жилкина А. Н. Финансовый анализ, М.: ГУУ, 2005. - 197 с.

22.  Журавлев В.В. Анализ хозяйственно-финансовой деятельности предприятий. Конспект лекций для вузов / В.В. Журавлев, Н.Т. Савруков; С-Петерб. гос. техн. ун-т, Чебокс. ин-т экономики и менеджмента. – СПб.: Политехника, 2005. –124с.

23.  Зимин Н.Е. Анализ и диагностика хозяйственно-финансовой деятельности предприятия: Учебное пособие. – М.: ЭКМОС, 2002. - 239 с.

24.  Иванов К. Диагностика платежеспособности.// Экономика и жизнь. – 2003. - №3.

25.  Кантора Е.Л. Экономика предприятия. Учебник для вузов. – Спб.: Питер, 2003. – 352 с.

26.  Ковалев А.И., Привалов В.П. Анализ хозяйственно-финансовой деятельности предприятия. -  М.: Финансы и статистика, 2007.- 317 с.

27.  Ковалев В. В., О.Н. Волкова. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Учебник. – М.: ООО «ТК Велби», 2007. – 424 с.

28.  Ковалев В.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. для вузов. / В.В. Ковалев, О.Н. Волкова.- М.: Проспект, 2007.- 421с.

29.  Колчина Н.В., Поляк Г.В. Финансы предприятий: Учебник для вузов. – М.: Юнити – Дана, 2005. – 447 с.

30.  Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. – М.: Издательство «Дело и Сервис», 2007. – 304 с.

31.  Кубаков Е. В. Оценка финансово экономического состояния предприятия // Финансы. – 2003.- № 7.

32.  Лапуста М.Г. Финансы фирмы:Учебное пособие.– М: Инфра-М, 2002 –264 с.

33.  Макарьева В.И., Андреева Л.В. Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации. – М.: Финансы и статистика, 2008. – 264 с.

34.  Маркарьян Э.А. Финансовый анализ. – Учебное пособие.  3-е изд., перераб. и доп. – М.: ФБК-пресс, 2002. – 217 с.

35.  Медведев М. Финансовый результат как прирост или убыль имущества. Финансовые и бухгалтерские консультации. – 2003. - №5.

36.  Муравьева А. Переход на международные стандарты финансовой отчетности и проблемы кредитования.//Финансовая газета. – 2003. - №2.

37.  Нитецкий В.В. Финансовый анализ в аудите: теория и практика. Учебное пособие для вузов – М.: Дело, 2005. – 254 с.

38.  Пивоваров К. В. Финансово - экономический анализ хозяйственной деятельности коммерческих организаций. –М.: Издательско – полиграфическая корпорация «Дашков и К», 2003. - 120 с.

39.  Пястолов С.М. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебник для вузов. – М.: Мастерство, 2003. – 331 с.

40.  Романенко И.В.Экономика предприятия.:Финансы и статистика, 2002.–208 с.

41.  Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: 4-е изд., перераб. и доп. – Минск: ООО Новое знание», 2007. - 688 с.

42.  Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. пособие для экон. спец. вузов. / Г.В. Савицкая, 6-е изд., доп. и перераб. – Мн.: Новое знание, 2006. –703с.

43.  Самсонов Н.Ф. Финансовый менеджмент: Учебник для вузов – М.: Финансы: ЮНИТИ, 2005. – 495 с.

44.  Селезнева Н.Н. «Финансовый анализ»: Учебное пособие – М.: ЮНИТИ – Дана, 2002. – 479 с.

45.  Скляренко В.К. Экономика предпрития: Конспект лекций. – М.: Инфра – М, 2005. – 207 с.

46.  Френкель А. А. Прогноз развития российской экономики на 2003-2008 годы//Вопросы статистики. – 2003.- №9.

47.  Шеремет А.Д. Методика финансового анализа : Учеб. и практ. пособие для экон. вузов. / А.Д. Шеремет , Р.С. Сайфуллин , Е.В. Негашев, 3-е изд., доп. и перераб. – М.: Издательский дом «ИНФРА-М», 2007. – 207с.

48.  Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С., Негашев Е.В. Методика финансового анализа. – 3-е изд., перераб. и доп. – М.: ИНФРА – М, 2005. – 208 с

49.  Шуляк П.Н. Финансы предприятия:Учебник. – М.: Издательский Дом «Дашков и К», 2007. – 752 с.

50.  Шуремов В. Финансовый анализ.// Экономика и жизнь. – 2003. - №3.

51.  Экономический анализ: ситуации, тесты, примеры, задачи, выбор оптимальных решений, финансовое прогнозирование: Учеб. пособие. / Под ред. М.И. Баканова, А.Д. Шеремета. – М.: Финансы и статистика , 2006. – 656с.

 

 

 

Приложения 1                                  Бухгалтерский баланс

за

20

06

г.

Коды

Форма № 1 по ОКУД

0710001

Дата (год, месяц, число)

Организация

ГУП «Острог»

по ОКПО

438400

Идентификационный номер налогоплательщика                                                           ИНН

2126000940

Вид деятельности

Металлургическое  пр-во и пр-во метал.изд.

по ОКВЭД

Организационно-правовая форма/форма  собственности

общество

47

42

с ограниченной ответственностью

по ОКОПФ/ОКФС

Единица измерения: руб./млн. руб. (ненужное зачеркнуть)                                по ОКЕИ

384

Местонахождение (адрес)

Дата утверждения

Дата отправки (принятия)