Финансовые ресурсы коммерческого банка, их формирование, использование в современных условиях

2. регулирование ликвидности банка путем аккумулирования пассивов с фиксированным сроком обращения и доходностью;

3. привлечение клиентов путем диверсификации предоставляемых услуг.

Сертификаты имеют существенные преимущества перед срочными вкладами, оформленными простыми депозитными  договорами:

- благодаря большому количеству возможных финансовых посредников в распространении и обращении сертификатов расширяется круг потенциальных инвесторов;

- благодаря вторичному рынку сертификат может быть досрочно продан владельцем другому лицу с получением некоторого дохода за время хранения и без изменения при этом объема ресурсов банка, в то время как досрочное изъятие владельцем срочного вклада означает для него потерю дохода в виде процента), а для банка утрату части ресурсов,  и  т.д.

Недостатком сертификатов по сравнению со срочными вкладами являются повышенные затраты банка, связанные с их эмиссией, процесс выпуска очень трудоемкий, дорогостоящий, длительный. Кроме того, доходы юридических лиц в виде процентов по депозитным сертификатам облагаются налогом на доходы по ставке 40%, а доходы в виде продажи по срочным депозитам - по ставке 24% [20].

Источником привлечения ресурсов банка также является выпуск векселей.

Банковский вексель  – это ценная бумага, представляющая собой письменное безусловное долговое обязательство банка уплатить определенную сумму денег предъявителю векселя  или лицу, обозначенному в векселе, или тому, кого оно укажет, через установленный срок или по требованию. Банковский вексель имеет денежный характер и служит для привлечения на краткосрочной основе временно свободных средств юридических лиц. Банк выдает простые векселя.

Векселя выпускаются со следующими сроками платежа: на определенный день; во столько-то времени от составления; во столько-то времени от предъявления; по предъявлении [21].

Для приобретения банковского  векселя необходимо внести вексельную сумму на счет в банке с указанием в платежном документе назначения платежа и срока обращения.

Процесс выпуска банковских сертификатов и банковских векселей включает следующие этапы:

• разработка  локальных нормативных документов, определяющих условия выпуска и обращения;
• регистрация и присвоение им номера Государственной регистрации;
• размещение;
• контроль за реализацией.

Уполномоченный орган  банка, выпускающий сертификаты  или банковские векселя, должен утвердить  локальные правовые акты, в которых  содержатся внутренние процедуры проведения операций.

Из ценных бумаг изучаемый  банк эмитирует лишь банковские векселя, привлечение средств с помощью  которых за анализируемый период увеличилось на 1372,5 млн.руб., при  снижении их удельного веса на 1,8 процентных пункта. Удельный вес векселей во всех привлеченных ресурсах (см. Таблицу 7) на 1 октября 2003 года составил 8,7%.

Эмитированными средства являются тогда, когда банк выпускает  собственные долговые обязательства  с целью привлечения  дополнительных средств  от физических и юридических  лиц. Следовательно, эмитированные средства – это те же привлеченные, но основное различие их состоит в форме привлечения средств,   что позволяет выделить их в отдельный источник.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3. УПРАВЛЕНИЕ ФИНАНСОВЫМИ РЕСУРВАМИ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ И ВОПРОСЫ ЕГО СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ

 

В соответствии с концепцией развития банковской системы Республики Беларусь на 2001 – 2010 годы ресурсная  база за счет внутренних источников за 2001 – 2005 годы должна увеличиться в 7,5 раза [22]. В этой связи проблема формирования ресурсов для коммерческих банков приобретает исключительную актуальность. Наряду с экстенсивным путем формирования собственного капитала и привлеченных ресурсов банкам следует использовать методы интенсификации банковской деятельности [23, с.24]. Это предполагает более качественное управление пассивами, которое осуществляется как  для поддержания ликвидности, так и для удовлетворения спроса на кредитные вложения.

В последние годы вопросами управления ресурсами изучаются многими экономистами: Румас С. [8], Савонь В.[24], Семенов С. [25], Курочкин А.В. [26], Пановой Г.С. [27].

В широком смысле слова  управление пассивными операциями представляет собой деятельность, связанную с  привлечением средств вкладчиков и других кредиторов и определением соответствующих комбинаций источников средств для данного банка.

 В более узком смысле слова под управлением пассивными операциями стали понимать действия, направленные на удовлетворение нужд в ликвидности путем активного изыскания заемных средств по мере необходимости. Способность эмитировать  депозитные и сберегательные сертификаты, получать межбанковский кредит позволяет банку в меньшей степени зависеть от низко доходных резервных активов, что расширяет его возможности получать прибыль. Однако эти операции сопряжены с риском. В управлении пассивными операциями необходимо учитывать этот добавочный риск и, кроме того соотношение между расходами по привлечению средств и доходами, которые можно получить от их вложения в кредиты или ценные бумаги. Следовательно, взаимосвязь между управлением активными и пассивными операциями имеет решающее значение для прибыльности банка. Эффективное управление собственными средствами позволяет повысить прибыльность банка и обеспечить выполнение традиционной и необходимой функции сохранности вкладов. В прошлом для обеспечения прибыльности и ликвидности коммерческого банка полагались скорее на управление активами, нежели управление привлеченными средствами. Более высокая прибыль достигалась, к примеру, путем переключения средств с краткосрочных государственных ценных бумаг на предоставление кредитов. В последние годы акценты в управлении сместились в сторону регулирования собственных и привлеченных ресурсов как средства достижения целей банка в области прибыльности и ликвидности.

Эффективным инструментом управления собственными средствами является такая политика в области дивидендов, которая позволяет повысить рыночную цену акций банка и продать дополнительные акции по более высоким ценам. Эта политика может оказаться более предпочтительной, чем удержание части прибыли для пополнения собственного капитала, за исключением тех случаев, когда быстрое увеличение суммы депозитов и кредитов побуждает продавать добавочные акции по любой цене.

Как средство конкурентной борьбы между банками за привлечение ресурсов выступает разнообразная процентная политика. Так, стимулирующим накопление способом выплаты процентов является начисление так называемых сложных процентов, т.е. процент на процент (вклады с капитализацией процентов). После истечения обусловленного договором срока причитающиеся клиенту проценты приплюсовываются к остатку по вкладу и эта возросшая сумма используется как база при исчислении процентов в очередном периоде.

Стимулы к накоплению и сбережению денежных средств формируются  на основе гибкой депозитной политики коммерческих банков. Помимо высоких процентов, выплачиваемых по вкладу, кредиторам банка необходимы высокие гарантии надежности помещения накопленных ресурсов в банк, созданию которых служит страхование депозитов коммерческим банком. Наряду со страхованием депозитов важное значение для вкладчиков имеет доступность информации о деятельности коммерческих банков и о тех гарантиях, которые они могут дать. Решая вопрос об использовании имеющихся у него средств, кредитор должен иметь достаточную информацию о финансовом состоянии банка, чтобы самому оценить риск будущих вложений.

Одним из направлений  управления являются риски пассивных  операций.

Пассивные операции, как и многие другие, выполняемые коммерческими банками, подвержены тем или иным видам рисков. Риски в банковской практике – это опасность (возможность) потерь банка при наступлении определенных событий.

 Как показано в работе, проводимые коммерческими банками пассивные операции, с одной стороны, направлены на формирование собственных средств банков, с другой - на формирование привлеченных ресурсов. Для каждой из этих частей пассива коммерческого банка характерны определенные виды рисков.

Часть пассивов банка, которую представляют его собственные средства, как правило, является для него в плане рисков  менее проблемной. Основное место в структуре собственных средств банков принадлежит уставному капиталу. Чаще всего его формирование происходит путем выпуска банками собственных акций. Первый выпуск акций коммерческого банка должен быть полностью реализован по цене не ниже номинала. При дальнейшем пополнении уставного фонда коммерческие банки могут осуществлять дополнительные эмиссии акций. В данном случае может иметь место риск неполной реализации всего выпуска. Нельзя сказать, что данный риск приводит к каким-либо прямым потерям банка. Скорее это косвенные потери, которые выражаются в том, что недоформирование уставного фонда относительно запланированных размеров скажется на размерах собственного капитала банка и будет ограничивать возможные масштабы проведения ряда активных и пассивных операций.

Подавляющую часть пассивов коммерческого банка составляют привлеченные средства юридических  и физических лиц, а также других банков. Одним из основных требований, которое должно соблюдаться коммерческими банками в течение всего периода функционирования, является поддержание на должном уровне ликвидности и своевременное выполнение обязательств перед клиентами. Способность банка соответствовать этим требованиям во многом зависит от состава и структуры его пассивов. Основными видами привлеченных средств, которые должны объективно использоваться коммерческими банками для осуществления  кредитных вложений, являются депозиты срочного характера. Однако банковская практика показывает, что при формировании этих видов пассивов вследствие влияния ряда факторов складываются неблагоприятные тенденции. В частности, в связи с развитием инфляционных процессов сроки, на которые привлекаются средства во вклады и депозиты, снижаются и составляют, как показано во второй главе работы, в основном не более трех месяцев.

Основной удельный вес  в структуре пассивов анализируемого нами банка занимают средства до востребования, представляющие в своем большинстве остатки на текущих счетах клиентов. Эти средства в любой момент могут быть изъяты. Несмотря на то, что это достаточно дешевые для коммерческих банков кредитные ресурсы, размер их может в течение определенного времени существенно колебаться, особенно в условиях кризисного состояния экономики. По этой причине значительную часть этих ресурсов коммерческие банки без ущерба для своей ликвидности не могут использовать для кредитования. В связи с тем, что значительный объем в пассивах банка занимают ресурсы до востребования, существенный риск для банка представляет возможность их одновременного изъятия. Нельзя считать, что срочные депозиты банка полностью освобождены  от данного риска. Несмотря на то, что подобные ресурсы предоставлены коммерческому банку на конкретные сроки, у их владельцев существует возможность (при определенной потере части доходов) отозвать свои средства из банка досрочно. И изъятие ресурсов до востребования в объемах, превышающих запланированные банком, и досрочный отзыв срочных депозитов могут стать факторами риска потери банком ликвидности. Сглаживание подобного риска достигается путем диверсификации, т.е. рассредоточения  портфеля депозитов по типам клиентуры, срокам привлечения,  видам валюты.

Риски оттока привлеченных средств могут реально трансформироваться в риск потери ликвидности банка, если он не сможет в оперативном порядке найти соответствующие объемы ресурсов на рынке. Как правило, источниками таких средств служат межбанковские кредиты.

В связи с тем, что  привлечение ресурсов связано с определенными расходами по выплате процентов, у коммерческого банка всегда существует риск того, что он не сможет их разместить таким образом, чтобы не только компенсировать эти затраты, но и обеспечить должный объем прибыли. Как правило, обоснованная депозитная политика в тесной увязке с политикой формирования активов банка позволяет избежать подобный риск.

Совокупность факторов, действующих во внешнем окружении  банков в настоящее время, создает  дополнительные трудности  в развитии их ресурсной базы и её эффективном использовании.

Среди этих факторов есть социальные – необходимость сохранения  уровня оплаты труда  специалистов, технологические – потребность  в совершенствовании  и повышении  качества  обслуживания населения  ведет к необходимости  приобретения все более новых и совершенных средств вычислительной техники и информатики, на что банк должен отвлекать  часть собственных средств, которые могли быть размещены  в кредиты с высокой процентной ставкой.

Кроме того, существуют экономические факторы, в частности инфляция,   из-за которой предприятия  вовсе не заинтересованы  в длительном хранении  средств на депозитных счетах банка, а стремятся  ускорить их оборачиваемость.  Пополнить ресурсы с помощью рублевых вкладов  населения также проблематично, поскольку количество  свободных средств на руках уменьшается.

Формирование ресурсной  базы банка является достаточно длительным процессом, который начинается с  момента  регистрации и продолжается  в течение всей его деятельности.

Теории управления пассивами появились практически одновременно с организацией коммерческого банка и раскрыты в трудах экономистов: Рид Э, Коттер Р, Гилл Э, Смит Р. [28, с.129-130], Лаврушина О.И. [29, с.350-363], Тарасова В.И. [30, с. 308-309] и др.

Содержание управления ресурсами в банках резко изменилось со времени их становления, особенно с момента разрешения продавать временно свободные ресурсы на межбанковском рынке. Раньше такой операции банки практически не осуществляли, разделяя её на две - привлечение ресурсов и размещение ресурсов.

Как структурная единица  Управление ресурсов  появилась  в 1994-1995 годы. До этого в банках существовали службы депозитов, службы по работе с  юридическими лицами и др. В 1994-1995 годах  на межбанковском рынке проблемы  с приобретением ресурсов разрешались проще, чем сейчас, поскольку многие ресурсоемкие клиенты  обслуживались непосредственно в Операционном управлении Национального банка ,и перемещение их средств на депозитный счет в коммерческом банке оказывало только положительное влияние на состояние ресурсов в системе. Монополизм банков на ресурсном рынке еще не был так ярко выражен, и все находились примерно в равных условиях.