Определение вероятности банкротства организации ЗАО «Базовское»

 

Изучив таблицу можно  сказать, что в ЗАО «Базовское»  в 2008-2010 годах лидировала продукция  животноводства (удельный вес на 2010 год равен 88 %). Следовательно, предприятие  «Базовское» специализируется в  большей части на животноводстве. Удельный вес растениеводства на 2010 год составляет 12,02%. Это на 8,61% меньше, чем в 2008году. Большую часть  от общей выручки по основной деятельности занимает цельное молоко. На 2010 год  удельный вес составил 65,6 %.

Таблица 4

Структура основных фондов предприятия ЗАО «Базовское», тыс.р. за 2008-2010гг.

Основные фонды	2008 г.	Удел.вес, %	2009 г.	Удел.вес, %	2010 г.	Удел.вес, %	2011 г.	Удел.вес, %	Отклонение 2010г. к 2008г.
Здания	12 184	20,94	12 184	19,13	12 184	17,33	23361
Сооружения	5 614	9,65	5 634	8,85	11 177	15,90
Машины и оборудование	22 785	39,15	27 520	43,22	27 151	38,62	30916
Транспортные средства	2 558	4,40	2 802	4,40	2 802	3,99	3488
Производственный инвентарь	22	0,04	22	0,03	22	0,03	22
Рабочий скот	196	0,34	239	0,38	303	0,43	263
Продуктивный скот	10 360	17,80	10 800	16,96	12 188	17,34	13752
Многолетние насаждения	191	0,33	191	0,30	191	0,27	191
Другие виды ОС	4 289	7,37	4 289	6,74	4 289	6,10	4389
Итого	58 199	100	63 681	100	70 307	100		100

 

Исследовав динамику состава  основных производственных фондов, по последнему столбцу можно увидеть, увеличились или уменьшились  ОФ. Итак, здания в 2010 г. составили 12184 тыс. руб. Изменений с 2008 годом не наблюдается.. Машины и оборудование увеличились в 2010 г. на 4366 тыс. руб. Рабочий скот увеличился к 2010 г. на 107 тыс. руб. Продуктивный скот увеличился на 1828 тыс. руб. по сравнению с 2008 г. В совокупности затраты на содержание основных производственных фондов в ЗАО «Базовское» увеличились к 2010 г. на 12108 тыс. руб.

Таблица5

Показатели оценки структуры  основных производственных фондов ЗАО  «Базовское» за 2008-2010гг.

Показатель	2008 г	2009 г	2010 г	2011	Отклонение
На начало года ОС, тыс.руб.	54 546	58 199	63 681	70307
Прибыло, тыс.руб.	6 309	7 795	9 587	9813
Выбыло, тыс.руб.	2 656	2 313	2 961	3738
На конец года ОС, тыс.руб.	58 199	63 681	70 307	76382
Амортизация ОС на н.г., тыс.руб	24 028	25 514	27 656	30047
Амортизация ОС на к.г., тыс.руб	25 514	27 656	30 047	33539
Коэффициент обновления ОС, %	10,84	12,24	13,64
Коэффициент выбытия ОС, %	4,87	3,97	4,65
Коэффициент износа ОС на н.г., %	44,05	43,84	43,43
Коэффициент износа ОС на к.г., %	43,84	43,43	42,74
Коэффициент годности ОС на н.г., %	55,95	56,16	56,57
Коэффициент годности ОС на к.г., %	56,16	56,57	57,26

 

Согласно таблице, коэффициент  обновления ОПФ в 2010 году превышает  аналогичный коэффициент в 2009 году, что положительно характеризует  процесс технического перевооружения на данном предприятии. Коэффициент  выбытия в 2008 был выше, чем в 2009 году, т.е. в 2008 году на предприятии наблюдалось  значительное движение основных производственных фондов. Как видно из таблицы, износ  основных фондов на предприятии значительный (составляет 43%), но положительным является стабилизация коэффициента годности.

Анализ технического состояния  основных фондов требует от предприятия  разработки программы внедрения  новой техники и ввода новых  производственных объектов. При этом особое внимание обращается на внедрение  прогрессивного оборудования, на увеличение доли высокомеханизированных и автоматизированных производственных процессов, повышающих конкурентоспособность предприятия  и его продукции.

Таблица 6

Показатели эффективности  использования основных фондов на предприятии  ЗАО «Базовское», тыс.р. за 2008-2010гг.

Основные фонды	2008 г.	2009 г.	2010 г.	2011	Отклонение 2010 г. к 2008 г. , %
1. Валовая  продукция (по себестоимости), всего, тыс.руб	30236	28897	29893	28277	98,87
2. Площадь сельскохозяйственных  угодий, га	6678	6678	6678	6678	100,00
3. Среднегодовая численность работников, чел.	158	150	136	135	86,08
4. Среднегодовая стоимость основных  фондов, тыс.руб.	55297	50659	50820		91,90
5.Фондоотдача, руб/руб.	0,55	0,57	0,59		107,58
6. Фондоёмкость, руб/руб.	1,83	1,75	1,70		92,96
7. Фондовооруженность, тыс.руб./чел.	349,98	337,73	373,68		106,77
8. Фондообеспеченность, руб/га	8,28	7,59	7,61		91,90

 

Сделав анализ эффективности  использования основных производственных фондов можно сделать следующие выводы: валовая продукция (по себестоимости) уменьшилась в 2010 г. на 1,13 % по отношению к 2008 г., а среднегодовая стоимость основных фондов уменьшилась на 8,1%. Незначительно повысилась фондоотдача (характеризующая уровень использования производственных фондов), а фондоемкость (характеризующая стоимость производственных основных фондов, приходящуюся на 1 руб. продукции) сократилась, т.к. это взаимообратные показатели. Фондовооруженность в 2010 г. увеличилась на 6,77% по сравнению с 2008 г. Фондообеспеченность (отношения среднегодовой стоимости основных средств в расчете на единицу сельскохозяйственной площади) на 8,1 % снизилась.

Таблица 7

Экономическая эффективность  использования оборотных средств в ЗАО «Базовское» за 2008-2010гг., тыс.р.

Показатель	2008 г.	2009 г.	2010 г.	2011	Отклонение 2010г. к 2008г.
Среднегодовая стоимость оборотных  средств, тыс.руб.	29404	32542,5	33715,5	35268,5	4311,5
Выручка от продажи товаров, продукции, работ и услуг, тыс.руб.	36204	30713	34045	38030	-2159
Коэффициент оборачиваемости оборотных  средств	1,23	0,94	1,01		-0,22
Коэффициент загрузки	0,81	1,06	0,99		0,18
Продолжительность 1 оборота	296,44	386,74	361,47		65,02

 

Среднегодовая стоимость  оборотных средств на 4311,5 тыс. руб. увеличилась в 2010 г. по отношению  к 2008 г. Выручка от продаж товаров, продукции, работ и услуг уменьшилась  на 2159 тыс. руб. Уменьшение числа оборотов говорит о том, что на тот же объем продукции требуется затратить  больше оборотных средств. Из этого  следует, что оборотные средства используются не эффективно. Из показателя «коэффициент загрузки» так же можно  сказать, что оборотные средства используются не эффективно, т.к. данный показатель в 2009 г. и 2010 г. больше по сравнению  с 2008 г. (К_зг в 2010 г. увеличился на 0,18). Следующий показатель (продолжительность 1 оборота) так же показывает о не эффективности использования оборотных средств. Исходя из данных расчета показателей, можно сделать следующий вывод: оборотные средства ЗАО «Базовское» используются не эффективно.

В процессе финансового анализа  используют систему оценочных показателей  с целью оценки финансового состояния  предприятия. Наибольшее распространение  получили следующие группы финансовых показателей.

1. Показателей финансовой  устойчивости.

2. Измерители платежеспособности  и ликвидности.

3. Показатели рентабельности (доходности).

Относительные параметры  финансовой устойчивости характеризуют  степень зависимости предприятия  от внешних инвесторов и кредиторов. Владельцы предприятия заинтересованы в оптимизации собственного капитала и минимизации заемных средств  в общем объеме финансовых источников. Кредиторы оценивают финансовую устойчивость заемщика по величине собственного капитала и вероятности предотвращения банкротства.

Оценку финансовой устойчивости предприятия осуществляют с помощью  достаточно большого количества финансовых коэффициентов. Расчетные значения основных коэффициентов ЗАО «Базовское»  представлены в таблице 8.

Таблица 8

Показатели финансовой устойчивости ЗАО «Базовское» 

за 2008-2011 гг.

Показатели	Норматив	Начало 2008г.	Начало 2009г.	Начало 2010г.	Начало 2011г.	Отклонение 2011 от 2008
Коэффициент автономии	Min 0.5	0,8	0,84	0,79	0,81	0,01
Коэффициент долга	Max 1	0,25	0,19	0,27	0,24	-0,01
Коэффициент финансовой напряженности	Max 0.5	0,2	0,16	0,21	0,19	-0,01
Коэффициент финансовой зависимости	Min 1	4	5,36	3,72	4,19	0,19
Коэффициент маневренности	0,3-0,5	0,35	0,39	0,35	0,32	-0,03

 

Из данных таблицы 3 можно  сделать вывод, что финансовое положение  ЗАО «Базовское» очень устойчивое. Доля собственных средств в валюте баланса колеблется на отметке в 80 %. Следовательно, доля заемных и привлеченных средств не превышает 20-21% в общем объеме капитала. Это очень хорошие показатели.  Около 32-37% собственного капитала направлено на формирование оборотных активов, о чем свидетельствуют значения коэффициента маневренности.