Банковское кредитование субъектов малого и среднего бизнеса

 

 

 

 

Коэффициент абсолютной ликвидности  – это соотношение денежных средств (ДС) и краткосрочных финансовых вложений (КФВ) к краткосрочным обязательствам (КО).

 

                                                                                 (1)

 

                                                               (2)

                                                                  (3)

                                                                  (4)

                                                                   (5)

Рассчитав коэффициент абсолютной ликвидности за 4 квартала, можно  сделать вывод, что наличие денежных средств колеблется в пределах от 1,7% до 11%. Предприятие на конец отчетного  периода может погасить за счет наличных денежных средств только 11% своих  обязательств перед кредиторами.

Промежуточный коэффициент  покрытия рассчитывается как отношение денежных средств (ДС), краткосрочных финансовых вложений (КФВ) и краткосрочной дебиторской задолженности (КДЗ) к краткосрочным обязательствам (КО).

 

 

                                                                      (6)

 

                                                         (7)

                                                           (8)

                                                (9)

                                                            (10)

Анализ промежуточного коэффициента покрытия показывает, что предприятие  на конец анализируемого периода  может покрыть 27% своих обязательств за счет наличных денежных средств и краткосрочной дебиторской задолженности.

Коэффициент текущей ликвидности – отношение всей суммы оборотных активов (ОА) к краткосрочным обязательствам (КО). Показывает, что на конец анализируемого периода предприятие может полностью погасить краткосрочные обязательства за счет всех имеющихся у него оборотных средств.

 

                                                                                                (11)

 

                                                                       (12)

                                                                           (13)

                                                             (14)

                                                                            (15)

 

 

 Коэффициент наличия собственных средств - отношение величины собственного капитала (СК) к величине всех средств предприятия (ВСП).

 

 

                                                                                     (16)

 

                                                   (17)

                                                                  (18)

                                                                (19)

 

                                                                   (20)

Показывает, что на предприятии  доля собственных средств в общей  сумме источников превышает 50%, исключение составил 2-й квартал 2009 года, когда  доля собственных средств понизилась до 45%. На конец анализируемого периода  доля собственных средств в общей  сумме источников составила 66%.

 

Для вычисления рентабельности продаж необходимо прибыль от продаж (ПП) разделить на выручку от реализации (ВР).

 

                                                                                   (21)

 

                                                          (22)

 

                                                                (23)

                                                (24)

                                                              (25)

Показатель рентабельности продаж в течение периода резко  сократился (это характеризует предприятие  не с лучшей стороны), что говорит  о нерентабельности основного производства предприятия.

Для вычисления рентабельности основной деятельности предприятия  необходимо чистую прибыль (ЧП) разделить  на выручку от реализации (ВР).

 

                                                                                             (26)

 

                                                                  (27)

 

                                                                        (28)

                                                                   (29)

                                                                       (30)

Для показателей оборачиваемости  не устанавливаются оптимальные  или критические значения ввиду  большой зависимости этих значений от специфики предприятия, отраслевой принадлежности и других конкретных условий. Оценка результатов расчетов этих показателей основана, главным  образом, на сравнении их значений в  динамике.

Объём дневных продаж (в  т. р.) – отношение выручки от реализации (ВР) к количеству дней в периоде исследования (90 дней для 1 кв.).

 

                                                                                         (31)

 

                                                          (32)

                                                                      (33)

                                                         (34)

 

                                                                    (35)

Оборачиваемость оборотных  активов (в днях) – отношение средней стоимости оборотных активов (ССОА) к объёму дневных продаж (ОДП).

                                                                                      (36)

 

                                                                   (37)

                                                                     (38)

                                                                  (39)

                                                                     (40)

Оборачиваемость дебиторской  задолженности (в днях) – отношение средней стоимости дебиторской задолженности (ССДЗ) к объёму дневных продаж (ОДП).

 

                                                                                      (41)

 

                                                        (42)

                                                                       (43)

                                                              (44)

                                                                     (45)

Оборачиваемость запасов (в  днях) – отношение средней стоимости запасов (ССЗ) к объёму дневных продаж (ОДП).

 

                                                                                    (46)

 

                                                  (47)

                                                                  (48)

                                                             (49)

                                                                   (50)

Оборачиваемость оборотных  активов колеблется от 538 до 163 дней. Такой перепад в замедлении и  ускорении оборачиваемости можно  объяснить сезонным характером производства на предприятии.

Таблица 6

Разбивка  показателей на категории

 

Коэффициенты	1 категория	2 категория	3 категория
1	2	3	4
K1	0,1 и выше	0,05 – 0,1	менее 0,05
K2	0,8 и выше	0,5 – 0,8	менее 0,5
K3	1,5 и выше	1,0 – 1,5	менее 1,0
K4	-	-	-
Кроме торговли и лизинговых предприятий	0,4 и выше	0,25 – 0,4	менее 0,25
Для торговли и лизинговых предприятий	0,25 и выше	0,15 – 0,25	менее 0,15

Продолжение таблицы 6

1	2	3	4
K5	0,10 и выше	менее 0,10	нерентаб.
K6	0,06 и выше	менее 0,06	нерентаб.

 

 

После того как вычисляются  основные коэффициенты, необходимо разбить  их на категории в зависимости  от фактического значения.

Далее, на основании определенных категорий показателей, в соответствии с их весами, рассчитывается сумма  баллов Заемщика.

 

Таблица 7

Оценка класса кредитоспособности заемщика

 

Показатели	Фактическое значение	Категория	Вес показателя	Расчет суммы балов	Класс
1	2	3	4	5	6
K1	0,065	1	0,05	0,05	2
K2	0,199	3	0,10	0,3
K3	1,264	2	0,40	0,8
K4	0,52	1	0,20	0,2
K5	0,086	2	0,15	0,3
K6	0,08	1	0,10	0,1
Итого на 31.03.09, I кв.			1	1,75

 

 

 

Продолжение таблицы 7

1	2	3	4	5	6
K1	0,017	3	0,05	0,15	2
K2	0,089	3	0,10	0,3
K3	1,16	2	0,40	0,8
K4	0,45	1	0,20	0,2
K5	0,12	1	0,15	0,15
K6	0,11	1	0,10	0,1
Итого на 30.06.09, II кв.			1	1,7
K1	0,04	3	0,05	0,15	2
K2	0,111	3	0,10	0,3
K3	1,315	2	0,40	0,8
K4	0,51	1	0,20	0,2
K5	0,048	2	0,15	0,3
K6	0,043	2	0,10	0,2
Итого на 30.09.09, III кв.			1	1,95	2
K1	0,11	1	0,05	0,05
K2	0,272	3	0,10	0,3
K3	1,630	1	0,40	0,4
K4	0,66	1	0,20	0,2
K5	0,029	2	0,15	0,3
K6	0,028	2	0,10	0,2
Итого на 31.12.09, IV кв.			1	1,45