Дебиторская кредиторская задолженность

 

 

Таблица 10 – Анализ состояния кредиторской задолженности (тыс.р.)

 

Рисунок 2 – Динамика кредиторской задолженности по срокам возникновения

 

Из рисунка 2 можно сделать вывод  о том, что кредиторская задолженность со сроком возникновения до 1 месяца возросла в 2011 году по сравнению с 2010 годом на 8257,7 тысяч рублей; со сроком возникновения от 1 до 3 месяцев – на 6620,6 тысяч рублей.; от 3 до 6 месяцев – на 7064,7 тысячи рублей; от 6 до 12 месяцев – на 3827 тысяч рубле.

По данным таблиц  4 и 5 можно сделать вывод, что анализируемое предприятие имеет определенные финансовые затруднения, связанные с дефицитом денежных средств.

По данным рассчитанных показателей  можно составить сравнительную  таблицу анализа оборачиваемости  дебиторской и кредиторской задолженности за три года. Данные сравнения представлены в таблице 11.

 

Таблица 11 – Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской  задолженности

Наименование  показателя	Кредиторская  задолженность			Дебиторская задолженность
	2009	2010	2011	2009	2010	2011
1. Темп прироста, %	-	44	1809	-	315	233
2. Оборачиваемость, в  оборотах	10,64	8,31	1,86	30,14	49,54	10,03
3. Оборачиваемость, в  днях	34	43	193	12	7	36

 

Сравнительное состояние  дебиторской и кредиторской задолженности (табл. 11) позволяет сделать следующий вывод: на предприятии преобладает кредиторская задолженность. Оборачиваемость кредиторской задолженности ниже, чем оборачиваемость дебиторской, такая ситуация свидетельствует о дефиците денежных средств, что может привести к неплатежеспособности предприятия. Темп прироста кредиторской задолженности выше темпа прироста дебиторской задолженности.

Таким образом, можно провести сравнительный  анализ дебиторской и кредиторской задолженности за три года (2009–2011гг.), который представлен в (табл. 12).

 

Таблица 12 – Сравнительный анализ кредиторской и дебиторской       задолженности Дирекции социальной сферы (тыс. р.)

Показатели	2009 год	2010 год	2011 год	Отклонения
				2010/2011	2011/2010
1. Дебиторская задолженность  (в течение 12 мес.)	937	1357	25912	420	24555
- в т.ч. покупатели  и заказчики	544	1008	16228	464	15220
- авансы выданные	393	349	4937	-44	4588
- прочие	0	0	4747	0	4747
2. Кредиторская задолженность	2655	11026	36796	8371	25770
- поставщики и подрядчики	2045	4711	22711	2666	18000
- авансы полученные	373	2266	4976	1893	2710
- задолженность перед  персоналом организации	0	3547	8045	3547	4498
- задолженность перед  государственными внебюджетными  фондами	0	56	100	56	44
-  задолженность по  налогам и сборам	205	458	786	253	328
- прочие кредиторы	32	44	178	12	134

 

Как видно из рисунка 3 с каждым годом возрастает как дебиторская, так и кредиторская задолженность. На предприятии преобладает кредиторская задолженность. Основная задолженность  образуется за счет неплатежей покупателей и поставщиков за полученные услуги.

 

Рисунок 3 – Динамика дебиторской  и кредиторской задолженности

 

 

2.4 Анализ ликвидности  бухгалтерского баланса, оценка

      платежеспособности  и финансовой устойчивости предприятия

 

 

 

Задача анализа ликвидности баланса возникает в связи с необходимостью давать оценку платежеспособности организации, то есть ее способности своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам.

Анализ ликвидности баланса  заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву.

Баланс считается абсолютно  ликвидным, если имеют место следующие  соотношения: А₁ ≥ П₁; А₂ ≥ П₂; А₃ ≥ П₃; А₄ ≤ П₄.

Рассмотрим ликвидность предприятия  Дирекции социальной сферы за три года в (табл. 13).

 

 

Таблица 13 – Анализ степени ликвидности предприятия (тыс. р.)

Актив	Года			Пассив	Года			Платежные изменения  или  недостача
	2009	2010	2011		2009	2010	2011
1	2	3	4	5	6	7	8	9=2-6	10=3-7	11=4-8
Наиболее  ликвидные активы (А1=стр.260+ +250)	1	1505	4270	Наиболее срочные обязательства  (П1=стр.620)	2655	11026	36796	- 2654	-9521	-32526
Быстро реализуемые активы (А2=стр.240)	937	1357	25912	Краткосрочные пассивы (П2=стр.610+ +630+660)	0	1331	14252	937	26	11660
Медленно реализуемые активы (А3=стр.210+ +220+230+ +270)	1715	9400	19802	Долгосрочные пассивы (П3= стр.590+ +640+650)	0	0	0	1712	9400	19802
Трудно  реализуемые активы (А4=стр.190)	12	158	1303	Постоянные пассивы (П4=стр.490)	7	63	239	5	95	1064
Баланс	2662	12420	51287	Баланс	2662	12420	51287	0	0	0

 

Данные таблицы 13 показывают то, что не выполняются неравенства: А₁ ≤ П₁; А₄ ≥ П₄, следовательно баланс не является ликвидным. В этом случае для уточнения платежеспособности предприятия рассчитаем показатели, применяемые для оценки ликвидности приведенные в (табл. 14).

 

Таблица 14 – Финансовые коэффициенты платежеспособности (2009–2011гг.)

Коэффициенты  платежеспособности	Нормативные значения	2009	2010	2011	Отклонения  2010-2009	Отклонения  2011-2010
1.Общий показатель  платежеспособности (К1=А1+0,5´А2+0,3´А3/ П1+0,5´П2+0,3´П3)	≥1	0,37	0,43	0,53	0,06	0,1
2. Коэффициент абсолютной  ликвидности (К2=стр.250 + 260 / 610 +620 + 630 + 660)	≥0,2-0,5	0,0004	0,12	0,08	0,1196	-0,04
3. Коэффициент критической оценки (К3=260+250+240/ 610+620+630+660)	от 07 до 0,8	0,35	0,23	0,59	-0,12	0,36

 

 

Продолжение таблицы 14

 

4. Коэффициент текущей  ликвидности (К4= 290 / 610+620+630+660)	от 2 до 3,5	1	1	0,98	0	-0,02
5.Коэффициент маневренности  функционирования капитала  (К5=А3 / 290-(610+620+630+660))	≥0	-343	-98,95	-17,01	244,05	81,94
6. Доля оборотных средств  в активах (К6=290/валюта баланса)	≥0,5	1	0,99	0,97	-0,01	-0,02
7.Коэффициент обеспеченности  собственными  средствами (К7= 490-190 / 290)	≥0,1	-0,002	-0,008	-0,02	-0,006	-0,012

 

Просмотрев динамику коэффициентов  за три года, можно сделать следующие  выводы. Произошло уменьшение коэффициента текущей ликвидности с 1 в 2009 году до 0,98 в 2011 году. У ДСС недостаточно оборотных средств для покрытия краткосрочных обязательств. Необходима постоянная работа с дебиторами, чтобы обеспечить возможность обращения наиболее ликвидной части оборотных средств в денежную форму для расчетов. Увеличение коэффициента абсолютной ликвидности с 0,0004 в 2009 году до 0,08 в 2011году указывает на увеличение платежеспособности, также предприятие обладает достаточной частью активов для покрытия внешних обязательств.

Значения рассчитанных коэффициентов  чуть ниже нормативных, что характерно для российской экономики. За исследуемый период значения показателей выросли.

На основе вышеизложенного можно  сказать, что ДСС является платежеспособным, а баланс предприятия – ликвидным.

Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка степени независимости  от заемных источников финансирования. Наиболее точным и часто применяемым способом оценки финансовой устойчивости предприятия является расчет коэффициентов, которые представлены в (табл. 15).

 

Таблица 15 – Показатели финансовой устойчивости

Наименование  показателя	Способ расчета	Нормативное значение	2009 год	2010 год	2011 год	Отклонение 2010/2009	Отклонение 2011/2010
1. Коэффициент капитализации (плечо финансового  рычага)	Кк= стр. 590 +690 / 490	Не выше 1,5	379,28	196,14	213,59	-183,14	17,45
2. Коэффициент обеспеченности  собственными источниками финансирования	Ко= 490-190 / 290	Нижняя граница 0,1; оптимальное значение ≥0,5	-0,002	-0,01	-0,02	-0,008	-0,01
3. Коэффициент  финансовой независимости (автономии)	Ка = 490 / 700	0,4≤Ка≤0,6	0,003	0,005	0,005	0,002	0
4. Коэффициент финансирования	Кф= 490 / 590+690	Кф≥0,7 оптимальное значение ≈1,5	0,003	0,005	0,005	0,002	0
5.Коэффициент финансовой  устойчивости	Ку=490+590 / 700	Ку≥0,6	0,003	0,005	0,005	0,002	0