Организация, оформление и учет операций банков по покупке и продаже безналичной иностранной валюты

3.В результате интернационализации рынка банковских операций, созданием транснациональных предприятий и банковских учреждений и диверсификации их деятельности банки постоянно подвергаются валютным рискам, которые представляют собой возможность денежных потерь в результате колебаний валютных курсов.

 

4. Рассмотрены финансовые инструменты как метод страхования валютных рисков. Методы страхования валютных рисков — это финансовые операции, позволяющие либо полностью или частично уклониться от риска убытков, возникающего в связи с ожидаемым изменением валютного курса, либо получить спекулятивную прибыль, основанную на подобном изменении.

К методам страхования валютных рисков можно отнести:

• структурную балансировку (активов и пассивов, кредиторской и дебиторской задолженности);

• изменение срока платежа;

• форвардные сделки;

• операции типа “своп”;

• финансовые фьючерсы;

• кредитование и инвестирование в иностранной валюте;

• реструктуризацию валютной задолженности;

• параллельные ссуды;

• лизинг;

• дисконтирование требований в иностранной валюте;

•       “валютные корзины”;

• осуществление филиалами платежей в “растущей” валюте;

• самострахование.

 

5.Рассмотрены взаимосвязи валютных курсов, процентных ставок и уровня цен в разных валютах как база анализа эффективности валютных операций. Приведено краткое изложение известных в науке теорий, посвященных выявлению указанных взаимосвязей, таких как теория ожидания валютных курсов, международный эффект Фишера, теорема паритета процентных ставок, теория паритета покупательных способностей валют.

Взаимосвязи между текущим курсом спот Xs, ожидаемым курсом спот E(Xs), форвардным курсом Xf, процентными ставками по вкладам в разных валютах nd и nf и ожидаемым изменением цен в разных валютах E(if) и E(id), свойственные идеальным условиям сбалансированной экономики, представлены в виде формул следующим образом:

 

1+nd =   Xf    = 1+ E(id) = E(Xs)

1+nf     Xs     1+ E(if)      Xs

 

6.Для проведения ретроспективного анализа эффективности конверсионных валютных операций рекомендованы два направления:

- оценка рациональности фактически  проведенных операций привлечения или размещения средств в одной валюте в сравнении с существовавшими альтернативными вариантами привлечения или размещения тех же средств в другой валюте;

- оценка доходности и риска  (эффективности) проведенных конверсионных  операций и ее сравнение с  доходностью и риском (эффективностью) альтернативных банковских операций.

Возможные подходы к проведению ретроспективной сравнительной оценки рациональности привлечения или размещения средств в разных валютах проиллюстрированы условными примерами.

В первом из них определяется предпочтительность получения межбанковского кредита в рублях или в иностранной валюте, условием которого является единовременная уплата процентов по истечении срока кредита. Во втором более сложном примере рассматриваются схемы привлечения кредитных ресурсов в рублях и в иностранной валюте, осуществляемого путем размещения на различных условиях облигационных займов с периодической уплатой процентов. При этом показано, как следует рассчитывать эффективные ставки привлечения, сравнение которых и позволяет решить вопрос о целесообразности выпуска займа в той или иной валюте; рассмотрены возможности факторного анализа для определения оптимальных условий привлечения денежных средств, в том числе в иностранной валюте, при различных заданных критериях.

 

7.Использованные подходы к оценке эффективности проведенных банком конверсионных операций основаны на том, что в идеальных условиях сбалансированной рыночной экономики доходность покупки (продажи) иностранной валюты за национальную сопоставима с доходностью альтернативного размещения в кредит национальной (иностранной) валюты. Выведена формула расчета доходности конверсионных операций:

 

процентный доход ± торговые разницы ± курсовые разницы  ´ 100% годовых средний объем покупок (продаж) иностранной валюты

 

Из формулы видно, что доходность конверсионных операций определяется следующими факторами:

- размещение купленной иностранной  или вырученной национальной  валюты, приносящее процентный доход;

-отличие валютного курса конверсионной  сделки от текущего среднерыночного;

- изменение текущего среднерыночного  валютного курса.

8. Приведены примеры решения практических ситуаций, с отражением по счетам бухгалтерского учета.

 

Приложение:

 

 

 

 

 

                                            

 

                                                           

 

                                                                                    

                                                   

                                                                        

 

                                                 

 

Рисунок 1. Сегменты финансового рынка.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Рисунок 2. Сегменты валютного рынка.

 

 

 

 

 

Рисунок 3. Классификация валютных рисков.

 

 

 

 

Рисунок 4. Методы управления валютными рисками.

Приложение  1.

 

ЗАЯВКА НА ПОКУПКУ  ИНОСТРАННОЙ ВАЛЮТЫ № ___ от __/__/200_ г.

 

Клиент-	Наименование
	Адрес
	ИНН
	ОКПО

 

Телефон

Факс

Телекс

 

В случае необходимости связаться  с:

 

№ банковского счета Клиента  в рублях РФ

 

Наименование банка

БИК

 

Корреспондентский счет №

 

Просим ОАО «– Банк»  осуществить для нас покупку  иностранной валюты за рубли в  соответствии с действующими Тарифами:

Курс:

« ЕТС МВБ »

ОАО «-Банк»

 

	USD	Сумма валюты________________________________ (Цифрами) ________________________________________________________________________________________________________________________________________________________(Прописью)	Сумма рублей ____________________ ________________________________________(Цифрами) ________________________________________________________________________________________(Прописью)
	Euro
	_____

 

 

Обязуемся перечислить  вышеуказанную сумму рублей не позднее ___/___/200_ г.

 

на счет  Банка №

 

Основание  покупки иностранной валюты за рубли (код, наименование, дата,№ документов):

Код:	Наименование:

  Условия  оплаты по договору:

Предоплата

После ввоза товара на  территорию РФ (таможенного оформления)

 

Купленную иностранную валюту просим зачислить на наш специальный  транзитный валютный счет

в Исполняющем Банке №

 

Наименование Исполняющего Банка
Регистрационный № Исполняющего Банка
Кор. счет Исполняющего Банка  в ин.валюте №

 

 При покупке иностранной  валюты в целях осуществления  платежей по договору об импорте товаров до их ввоза в РФ (предоплата) обязуемся  одновременно с  перечислением Банку-Покупателю суммы рублей, указанной в настоящей Заявке, перечислить двадцать процентов от этой суммы в депозит в Исполняющем Банке.

Банк обязуется зачислить купленную  иностранную валюту на счет Клиента, указанный в Заявке, не позднее банковского дня, следующего за днем исполнения Заявки, при выполнении Клиентом своих обязательств, предусмотренных настоящей Заявкой, в противном случае Заявка исполнению не подлежит.

 

Руководитель предприятия _________________________

М.П.

Главный бухгалтер             _________________________

 

 

Отметки Исполняющего Банка:

«Покупка иностранной валюты обоснована» ___________________________        _________________________________

                                                                       Подпись отв. лица исполняющего банка                                   (Ф.И.О.)

Дата ____/____/200_ г.                                                                                                          Печать Исполняющего Банка

Отметки Банка-Покупателя

Поручение принято к  исполнению:   ____/____/200_ г.    ______________________     ________________________________

        Подпись      (Ф.И.О.)

Курс	Дата зачисления	Сумма иностранной валюты к зачислению
	____/____/200_ г.

 

Штамп Операциониста

 

 

 

 

Приложение 2.

 

ЗАЯВКА НА ПРОДАЖУ  ИНОСТРАННОЙ ВАЛЮТЫ № ________ от ____/____/200__г.

 

 

Клиент:

Наименование

Адрес

ИНН

ОКПО

 

 

В соответствии с п. 12 Указания Банка России от 20.10.98 г. № 383-У ОАО «-Банк»  осуществляет обратную продажу

Со специального транзитного валют. счета клиента:

 

Долларов США /ЕВРО/_________________ (нужное подчеркнуть)

 

По курсу:

« ЕТС  МВБ»

ОАО   «Банк»