Шпаргалка "Финансам"

- оплата  денежных аккредитивов, а также  выставление аналогичных аккредитивов. 
Неторговые операции на данное время широко распространены, что предоставляет клиентам банков огромный спектр банковских услуг, а это  имеет важное значение в конкуренции коммерческих банков по поводу привлечения новой клиентуры.

Выпуск  и/или обслуживание банковских пластиковых  карт - новейшие операции банков, которые  дают возможность привлечь новых  клиентов и удержать старых, а также  занять более значимое положение  в конкуренции между банками. Если речь идет об операциях покупки/продажи  наличной валюты, то надо сказать, что  такие операции основные среди операций неторгового характера. Деятельность обменных пунктов банков рекламирует  конкретный банк, выступает средством  привлечения новых клиентов, и, конечно, приносит реальный большой доход  коммерческим банкам.

5) Конверсионные  операции – это сделки покупки/продажи  наличной, а также безналичной  иностранной валюты (валюты с  ограниченной конверсией) против  наличной /безналичной валюты РФ.

Основные - это операции-сделки с немедленной  поставкой. Их особенностью явл. то, что  дата заключения таких сделок почти  совпадает с датой их исполнения. 
Существуют такие виды сделок с немедленной поставкой:

- сделки  типа «TODAY» - конверсионные операции, при которых дата валютирования  практически совпадает с днем  заключения таких сделок.

- сделки типа «TOMORROW» - операции с датой валютирования на следующий за днем заключения сделок рабочий день.

- сделки  типа «SPOT» - конверсионные операции  с датой валютирования на второй  рабочий банковский день за  днем заключения сделок.

Срочные форвардные сделки (forward outriqht) - это конверсионные  операции, дата валютирования по которым  отстает от даты заключения сделок больше, чем на два рабочих дня. Конверсионными операциями не являются срочные биржевые операции (фьючерс, опцион, своп и другие).

Сделки  своп (swap) - это банковские сделки, которые  состоят из двух противоположных  конверсионных операций на одинаковую сумму, которые заключаются в  один и тот же день. При этом одна из этих сделок явл. срочной, а вторая - сделкой с немедленной поставкой. 
Конверсионную операцию не проводят, при этом не учитывая риски по валютной позиции банка. Валютная позиция банка – это остатки денежных средств в иностранных валютах, формирующие активы и пассивы в определенных валютах и создающие риск получения дополнительных доходов или же расходов, если изменятся обменные курсы валют. 
Дата сделки – это дата достижения всеми сторонами соглашения по поводу всех существенных условий сделки, таких как: наименования валют, которые обмениваются, курс обмена, сумма валют, дата валютирования, прочие платежные инструменты. 
Дата валютирования - это дата поставки денежных средств на счета другой стороны по сделке.

6) Открытие, а также ведение валютных счетов  – подразделяется на такие  виды: - открытие счетов в валюте  юридическим и/или физическим  лицам; -  предоставление выписок по операциям; -  начисление процентов по остаткам на счетах; - предоставление овердрафтов; - осуществление контроля за экспортно-импортными операциями; - оформление архива счета; -  выполнение всяческих операций, по просьбе клиентов, относительно денежных средств на счетах.

26. Методы регулирования  платежного баланса.

Платежный баланс представляет собой статистический отчет обо всех международных  сделках резидентов той или иной страны с нерезидентами за определенный период времени. Он отражает соотношение  между объемом товаров и услуг, полученных данной страной из-за границы  и предоставленных загранице, а  также изменения в финансовой позиции страны по отношению к  загранице. Динамика платежного баланса является важным индикатором для правительства любой страны при проведении экономической политики, особенно в валютной, денежно-кредитной и налоговой сферах.

Платежный баланс издавна является одним из объектов государственного регулирования. Государственное регулирование платежного баланса - это совокупность экономических, в том числе валютных, финансовых, денежно-кредитных мероприятий государства, направленных на формирование основных статей платежного баланса, а также покрытие сложившегося сальдо. Существует несколько основных методов государственного воздействия на состояние платежного баланса.

Первый  метод - это прямой контроль, включая  регламентацию импорта (например, через  количественные ограничения), таможенные и другие сборы, запрет или ограничения  на перевод за рубеж доходов по иностранным инвестициям и денежных трансфертов частных лиц, резкое сокращение безвозмездной помощи, вывоза краткосрочного и долгосрочного  капитала и др. Подобные меры прямого  контроля обычно вызывают сильные затруднения  для многих фирм страны и соответственно воспринимаются враждебно. В краткосрочном плане прямой контроль дает положительный эффект. В долгосрочном плане эффект от этих мер противоречив, так как создается «тепличный режим» для местных производителей, снижается интерес иностранных инвесторов к стране из-за запрета на перевод их доходов, возникают трудности с привлечением иностранных специалистов, создаются препятствия для расширения за рубежом товаре- и услугопроводящей сети для отечественных экспортеров.

Второй  метод - дефляция (т.е. борьба с инфляцией), которая нацелена на решение внутриэкономических  задач, при этом побочным эффектом является улучшение состояния платежного баланса. Традиционные для дефляционной политики последствия: уменьшение бюджетного дефицита, изменения учетной ставки центрального банка (дисконтная политика), кредитные ограничения, установление пределов роста денежной массы. В условиях экономического спада, при наличии большой армии безработных и резервов неиспользованных производственных мощностей политика дефляции ведет к дальнейшему падению производства и занятости. Она связана с наступлением на жизненный уровень трудящихся и грозит обострением социальных конфликтов, если не принимаются компенсирующие меры. Обычное для дефляции повышение реальной процентной ставки привлекает в страну краткосрочный капитал, если, конечно, здесь есть развитая банковская сис-ма и низок уровень политического риска.

Третий  метод - изменения обменного курса. И при твердом, и при плавающем  курсе они проходят под сильным  контролем и влиянием государства. Так, даже в условиях плавающего курса  государство (обычно в лице центрального банка страны) часто стремится  удержать эти колебания в определенных пределах, ориентируясь на так называемые курсовые цели, дабы избежать сильных  экономических потрясений. Изменения  обменного курса помогают государству  регулировать равновесие платежного баланса, но при этом надо учитывать, что эффект от ревальвации/девальвации ослабляется  эластичностью экспорта и импорта, а также инерцией внешнеторговых потоков. Поэтому различаются кратко-, средне- и долгосрочное воздействие  изменений обменного курса на платежный баланс.

4. Изменение учетной ставки ЦБ, направленное на регулирование валютного курса и платежного баланса путем воздействия на международное движение капитала, с одной стороны, и динамику внутренних кредитов, денежной массы, цен, совокупного спроса — с другой. Например, при пассивном сальдо платежного баланса повышение учетной ставки может стимулировать приток капиталов из стран, где более низкая ставка % и сдерживать отлив национальных капиталов, что способствует улучшению состояния платежного баланса и повышению валютного курса.

5. Диверсификация валютных резервов — политика государства, банков, ТНК, направленная на регулирование структуры валютных резервов путем включения в их состав разных валют с целью обеспечить международные расчеты, проведение валютной интервенции и защиту от валютных потерь. Эта политика обычно осуществляется путем продажи нестабильных валют и покупки более устойчивых.

Таким образом государство вырабатывает разнообразные способы воздействия на определенные статьи платежного баланса и на его состояние в целом.

27. Валютные риски  при валютных операциях. 

Валютный  риск – опасность валютных потерь в результате изменения курса валюты займа по отношению к валюте платежа в период времени от подписания контракта и до момента фактической оплаты по нему.

Учитывая  постоянные колебания курса, как  правило, его устанавливают с  учётом покупательной способности  нужных валют. Причины, по которым курс может измениться, зависят от уровня инфляции, платёжного баланса компании, соотношения спроса на каждую валюту в отдельности, от политических и  экономических факторов в стране. Валютный курс весьма важен, так как  определяет экспортную конкурентоспособность  страны на мировых рынках и ценность её валюты.

Виды  валютного риска:

1. Операционный – связан с возможностью убытков или недополучением прибыли.

2. Балансовый – несоответствие активов и пассивов, выраженных в иностранной валюте.

Основные  факторы, определяющие риски на макро  и микро уровне в МВКО:

Существуют 3 осн. способа страхования рисков:

1. Односторонние  действия одного из контрагентов.

2. Взаимная  договоренность участников сделки.

3. Страхование  рисков через страх. компании, банк и правит. гарантии.

Методы  страхования валют. риска:

1. Валют. опцион - соглашение, которое при условии уплаты комиссии (премии) предоставляет одной из сторон в сделке купли-продажи право выбора либо осуществить сделку в определенный срок по курсу, установленному при заключении сделки, либо отказаться от исполнения контракта до окончания его срока.

2. Межбанковские  операции СВОП – это вал.операции, сочитающие куплю-продажу 2-х валют на условиях немедленной поставки с одновременной контрсделкой на определенный срок с теми же валютами.

3. Форвардные  валют. операции - это сделки по обмену валют по заранее согласованному курсу, которые заключаются сегодня, но дата валютирования (то есть выполнение контракта) отложена на определенный срок в будущем (более чем 2 дня).

4. Валютные  фьючерсы - соглашение, которое означает  обязательство продать или купить  стандартное количество конкретной  валюты на определенную дату (в  будущем) по курсу, установленному  при заключении сделки.

Любое развитие экономических отношений  связано с появлением рисков, поэтому  умение грамотно ими управлять является одним из самых важных видов деятельности для любой компании или банка.

28. Международные расчеты

Международные расчеты — регулирование платежей по денежным требованиям и обязательствам, возникающим в связи с экономическими, политическими и культурными  отношениями между юридическими лицами и гражданами разных стран. Международные  расчеты включают, с одной стороны, условия и порядок осуществления платежей, выработанные практикой и закрепленные международными документами и обычаями, с другой — ежедневную практическую деятельность банков по их проведению.

Все формы  международных расчетов условно  можно классифицировать следующим  образом:

1) Денежные  формы расчётов 

2) Безденежные  формы расчётов

К безденежной  форме расчетов относятся только бартерные сделки. Оформляется единым договором, в котором содержится оценка товаров, необходимая для  эквивалентности обмена, определения  страховых сумм, оценки претензий, начисления санкций, таможенной статистики и др. Условием эквивалентности бартерной  сделки является обмен товаров по мировым ценам. Расчеты по взаимным претензиям при бартерной сделке обычно осуществляются дополнительными  поставками товаров или их уменьшением. Увеличение удельного веса бартерных  сделок в международной торговле объясняется обострением международной  валютной ликвидности. Все остальные  расчеты относятся к денежной форме. Денежные формы расчетов подразделяются на наличные и безналичные. Безналичные  расчеты наиболее часто используются в международной торговой практике, и имеют множество вариантов.

На  выбор форм м/нар расчетов влияет ряд факторов:

• вид товара, являющегося объектом внешнеторговой сделки (формы расчетов отличаются при поставках машин и оборудования или, например, продовольствия); по поставкам некоторых товаров — древесины, зерна — применяются традиционные формы, выработанные практикой;
• наличие кредитного соглашения;
• платежеспособность и репутация контрагентов по внешнеэкономическим сделкам, определяющие характер компромисса между ними;
• уровень спроса и предложения на данный товар на мировых рынках.